Uită-te de Eli Lilly: De ce Johnson & Johnson ar putea fi următorul stoc farmaceutic de un trilion de dolari

În timp ce Eli Lilly & Co (NYSE: LLY) a captat lumina reflectoarelor în 2024 din cauza cererii în creștere pentru medicamentul său de slăbit, investitorii ar putea dori să-și îndrepte atenția către un alt gigant farmaceutic: Johnson & Johnson (NYSE: JNJ).

Cu stocurile sale subevaluate, pipelinele robuste și vânzările de lider în industrie, Johnson & Johnson este gata să fie un candidat puternic pentru a se alătura clubului exclusivist de un trilion de dolari în următorul deceniu.

Eli Lilly a devenit favorita printre investitori, determinată de dominația sa pe piața obezității – un sector care se estimează că va crește la o rată de creștere anuală compusă (CAGR) de 43,73% în următorii zece ani.

Cu toate acestea, având în vedere că acțiunile lui Eli Lilly se tranzacționează acum la un raport preț-câștig (P/E) ridicat de peste 40, evaluarea sa poate să nu mai fie atractivă pentru cei care caută noi oportunități.

Investitorii ar trebui să ia în considerare potențialul altor acțiuni farmaceutice care oferă fundamente puternice fără prețul umflat.

Un astfel de stoc este Johnson & Johnson, un titan farmaceutic care și-a depășit concurenții în 2023.

Johnson & Johnson își învinge rivalii

În ciuda faptului că nu a primit atât de multă atenție ca unii dintre colegii săi, Johnson & Johnson a condus industria cu vânzări de 85 de miliarde de dolari anul trecut, depășind cel mai apropiat rival al său, Roche, cu 30%.

Această performanță puternică subliniază capacitatea companiei de a-și menține poziția de lider în sectorul farmaceutic.

Un factor cheie care determină succesul Johnson & Johnson este seria sa valoroasă de medicamente, care este considerată una dintre cele mai robuste din industrie.

Această conductă ajută la atenuarea preocupărilor legate de viitoarea expirare a brevetelor companiei pentru produsele cheie, asigurând un flux constant de venituri viitoare.

În plus, Johnson & Johnson oferă un randament sănătos al dividendelor de 3,07%, oferind investitorilor un flux de venit fiabil pe fondul temerilor tot mai mari de încetinire economică.

Acțiunile JNJ se tranzacționează cu reducere

Ceea ce face ca Johnson & Johnson să fie deosebit de atractiv în acest moment este evaluarea sa.

În prezent, acțiunile se tranzacționează la multipli scăzuti din punct de vedere istoric, inclusiv prețul la termen la profit, fluxul de numerar preț-liber și raportul dintre valoarea întreprinderii și EBITDA.

Această subevaluare prezintă o oportunitate convingătoare pentru investitorii pe termen lung care caută acțiuni cu valoare puternică.

Deși capitalizarea pieței Johnson & Johnson este puțin sub 400 de miliarde de dolari și creșterea anuală estimată a acesteia este de o singură cifră, fundamentele puternice ale companiei o poziționează ca un potențial candidat pentru clubul de un trilion de dolari în următorul deceniu.

Deși s-ar putea să nu ofere profiturile rapide pe care le caută unii investitori, Johnson & Johnson reprezintă o investiție solidă pentru cei care acordă prioritate stabilității și creșterii pe termen lung.

Analiștii de pe Wall Street împărtășesc, de asemenea, o perspectivă favorabilă asupra Johnson & Johnson. În prezent, acțiunile sunt evaluate „supraponderate”, iar analiștii Cantor Fitzgerald au stabilit un preț țintă de 215 de dolari – un maxim stradal – ceea ce sugerează un potențial de creștere de peste 30% față de nivelurile actuale.