Iată de ce prețul Avalanche (AVAX) este la un risc ridicat

Prețul Avalanche (AVAX) s-a mutat lateral în această lună, deoarece a continuat să prezinte performanțe slabe altor criptomonede precum Tron, Toncoin, Bitcoin și Mantra. Se tranzacționa la 23,63 dolari, în scădere cu peste 63% față de cel mai înalt punct din acest an, ceea ce îi oferă o evaluare de peste 9,5 miliarde de dolari.

Pierderea cotei de piata

Avalanșă, o rețea de nivel 1 care este similară cu Ethereum, Solana și Sui. Scopul său este de a oferi dezvoltatorilor șansa de a construi aplicații descentralizate (dApps) datorită vitezei mai rapide și costurilor de tranzacție reduse.

Cu toate acestea, există semne că Avalanche pierde cota de piață în fața rețelelor de nivel 1 precum Sui și a blocurilor de nivel 2 precum Arbitrum și Base, rețeaua de blocuri începută de Coinbase.

Date de la DeFi Llama arată că Avalanche are 405 dApps în ecosistemele sale și o valoare totală blocată de peste 905 milioane USD. Este al șaptelea cel mai mare lanț din industrie și este acum mai mic decât Arbitrum și Base, care are peste 2,4 miliarde de dolari, respectiv 1,6 miliarde de dolari. Creșterea Base a fost mai fenomenală de când a fost lansată acum un an.

Mai multe date arată că Avalanche are peste 26.000 de adrese active, în scădere față de peste un milion de acum câțiva ani. Aceasta înseamnă că rețeaua își pierde avânt în rândul utilizatorilor.

Cel mai important, volumul de monede stabile din ecosistem a continuat să scadă. După ce a atins un vârf de peste 4,3 miliarde de dolari în 2022, suma a scăzut la 2,1 miliarde de dolari.

În schimb, cantitatea de monede stabile din Tron a crescut la 60 de miliarde de dolari, în timp ce cele din Ethereum au crescut la peste 83 de miliarde de dolari.

Monedele stabile sunt active importante în orice blockchain datorită cotei lor de piață în creștere în plăți.

Un blockchain precum Tron gestionează peste 40 de miliarde de dolari în monede stabile în fiecare zi, mai mult decât alte companii populare precum Visa și Mastercard. Analiștii cred că monedele stabile vor continua să joace un rol important în industria serviciilor financiare în viitor.

Avalanșă DEX și monede meme

Între timp, Avalanche a pierdut și cota de piață în industria de schimb descentralizat (DEX). Rețelele DEX din blockchain-ul său au gestionat tranzacții în valoare de peste 2,3 miliarde de dolari în iulie, mai puțin decât alte blockchain-uri precum Ethereum, Arbitrum, Base, Solana și BNB Smart Chain.

Același lucru s-a întâmplat în august, deoarece rețeaua a gestionat 2,7 miliarde de dolari. Volumul lui Arbitrum a fost de 21,23 miliarde de dolari, în timp ce Base a gestionat 16 miliarde de dolari. Până în prezent, Avalanche a gestionat 1,2 miliarde de dolari, mai puțin decât alte rețele de top layer-1 și layer-2.

Cele mai mari rețele DEX din Avalanche sunt precum Trader Joe, Pharaoh Exchange, Dexalot, Woofi, Dodo și GMX. Trader Joe a gestionat 346 de milioane de dolari în ultimele șapte zile, în timp ce restul a avut mai puțin de 60 de milioane de dolari fiecare.

DEX este o parte importantă în industria blockchain datorită volumului pe care îl gestionează și taxelor potențiale.

Între timp, Avalanche nu are cotă de piață în industria monedelor meme, care este acum dominată de Solana, Ethereum și Tron. Tokenurile Pump.fun de la Solana au acumulat peste 500 de milioane de dolari în capitalizarea pieței, în timp ce SunPump de la Tron a depășit, de asemenea, evaluarea de 550 de milioane de dolari. Aceste ecosisteme au generat taxe de milioane de dolari.

Avalanche colectează o sumă minusculă de bani în comisioane în comparație cu alte blockchain-uri. Potrivit DeFi Llama, a câștigat doar 20.800 de dolari în taxe în ultimele 24 de ore, în scădere față de peste 5 milioane de dolari în decembrie anul trecut.

Jetonul de avalanșă se deblochează și se diluează

În plus, rețeaua încă mai are milioane de jetoane blocate, ceea ce înseamnă că urmează mai multe deblocări de jetoane. Cea mai recentă deblocare a jetoanelor a avut loc în august, când au fost lansate 9,54 milioane de jetoane AVAX. Aceste deblocări au loc la fiecare două sau trei luni, majoritatea mergând la echipă, urmate de parteneri strategici, fundație și airdrop.

Avalanche are o aprovizionare circulantă de 405 milioane de jetoane față de o aprovizionare maximă de 715 milioane, ceea ce înseamnă că deținătorii ar trebui să se aștepte la diluții până în iulie 2030.

Diluarea este o problemă importantă pentru Avalanche, deoarece mulți investitori o cumpără pentru randamentul său de 7%. Cu toate acestea, o combinație de taxe de rețea în scădere și mai multe jetoane în staking pool-uri înseamnă că recompensele vor continua să scadă. Datele de la Staking Rewards arată că recompensa de staking a fost într-o tendință puternic descendentă, trecând la 7,90%, în scădere de la aproape 8% în august.

Analiza prețului avalanșelor

Prețul AVAX a avut o performanță scăzută pe piață după ce a format un crossover pe 17 iunie, deoarece mediile mobile exponențiale pe 200 de zile și 50 de zile (EMA) au făcut o încrucișare la urs. În analiza acțiunii prețului, acest model este unul dintre semnele cele mai de urs de pe piață.

Jetonul a rămas sub toate mediile mobile și sub punctul de retrasare Fibonacci de 61,8%. Prin urmare, calea celei mai puține rezistențe pentru prețul Avalanche este în scădere, următorul punct de urmărit fiind la 17,37 dolari, cea mai scăzută oscilație pe 15 august.

Cu toate acestea, singura speranță pentru monedă este că Bitcoin înregistrează mai multe intrări de ETF, ceea ce înseamnă că ar putea reveni în curând. Dacă se întâmplă acest lucru, alte monede alternative precum Avalanche și Solana ar putea avea o revenire puternică.