Iată de ce acțiunile ZIM Integrated ar putea scădea cu 20% după câștiguri

Prețul acțiunilor ZIM Integrated a crescut timp de trei săptămâni consecutiv și a atins cel mai ridicat nivel din august 2022. A crescut cu peste 334% față de cel mai scăzut nivel din 2023, făcând-o una dintre companiile cu cele mai bune performanțe din Wall Street. Acest raliu și-a adus capitalitatea de piață la peste 3,12 miliarde de dolari.

Acțiunile ZIM Integrated cresc înaintea câștigurilor

Prețul acțiunilor ZIM Integrated Shipping a evoluat bine în ultimele luni, ajutat de cererea puternică, prețurile mari de transport maritim și strategia de modernizare a flotei sale.

Cele mai recente rezultate financiare au arătat că veniturile companiei au crescut cu 48% în al doilea trimestru, până la 1,98 miliarde de dolari. Această creștere s-a produs pe măsură ce volumul său transportat a crescut la 952.000 TEU, o creștere de 11%, în timp ce rata medie de transport a crescut la 1,674 USD, o creștere de 40%.

Prețurile de transport maritim au crescut mai ales din cauza crizei în curs din Orientul Mijlociu, care a redus numărul de nave care călătoresc prin Marea Roșie. Există, de asemenea, îngrijorări cu privire la scăderea nivelului apei din Canalul Panama.

În consecință, venitul net al ZIM Integrated a crescut la 373 de milioane de dolari, o creștere semnificativă față de pierderea de 213 de milioane de dolari pe care a înregistrat-o în al doilea trimestru al anului trecut.

EBITDA ajustat pentru trimestrul a fost de 766 milioane USD, o creștere anuală de 179%. Drept urmare, compania a decis să plătească un dividend de 112 milioane de dolari, ca parte a politicii sale de a returna acționarilor o parte din profiturile sale.

Compania și-a sporit, de asemenea, orientarea pentru întregul an. Previziunile sale pentru EBITDA pentru întregul an vor fi cuprinse între 2,6 și 3 miliarde USD. EBIT-ul său ajustat va fi între 1,45 miliarde USD și 1,85 miliarde USD.

Următorul catalizator cheie pentru prețul acțiunilor ZIM Integrated va fi câștigurile sale, care sunt programate pentru 20 noiembrie.

Analistii se asteapta ca aceste cifre sa arate ca veniturile sale au crescut cu 89,5% in al treilea trimestru la 2,41 miliarde de dolari. Ei văd, de asemenea, veniturile din trimestrul al patrulea crescând cu 53,9%, până la 1,86 miliarde de dolari. Pentru acest an, analiștii se așteaptă ca veniturile sale anuale să fie de 7,6 miliarde de dolari, o creștere cu 47% față de 2023.

De asemenea, stocul ZIM Integrated și-a restructurat serviciile transatlantice care leagă Marea Mediterană de America de Nord și de Sud. Noua structură va începe în februarie anul viitor.

Raman riscuri substantiale

Prețul acțiunilor ZIM a crescut, de asemenea, după ce Rezerva Federală și alte bănci centrale au început să reducă ratele dobânzilor. Ratele mai mici reduc costul împrumutului, ceea ce duce la cheltuieli mai mari ale consumatorilor.

Cu toate acestea, compania are unele riscuri substanțiale care ar putea afecta prețul acțiunilor sale. În primul rând, costurile globale de transport sunt în scădere. Datele lui Drewry arată că World Container Index a scăzut de la maximul până în prezent de 5.900 USD la 3.440 USD.

Acesta este un semn că creșterea afacerii sale va începe să încetinească în 2025. Într-adevăr, analiștii se așteaptă că veniturile sale vor fi de 6,1 miliarde de dolari în 2025. De asemenea, ei văd ca profitul pe acțiune să scadă de la un profit de 12,3 dolari în acest an la o pierdere de 1,01 dolari în 2026. Dacă acest lucru se întâmplă, înseamnă că firma va fi forțată să-și întrerupă dividendul.

Celălalt risc potențial pentru firmă este războaiele comerciale ale lui Trump, care ar putea perturba cererea în următoarele luni.

ZIM Analiză integrată a stocurilor

Graficul ZIM de la TradingView

Graficul săptămânal arată că prețul acțiunilor ZIM a fost într-un curs puternic de taur în ultimele câteva luni. Cu toate acestea, există riscul ca acesta să sufere o inversare dură în următoarele zile sau săptămâni.

A format un model de pană în creștere, care este unul dintre cele mai populare semne de urs de pe piață. Această erupție se întâmplă de obicei atunci când cele două linii sunt pe cale să ajungă la nivelul de confluență.

Acțiunile s-au mutat și în a cincea fază a Valului Elliot. Prin urmare, există riscul ca acesta să poată trece la valul de corecție, ceea ce duce la o retragere. Dacă se întâmplă acest lucru, următorul punct de urmărit va fi la 20 USD, care este cu aproximativ 23% sub nivelul actual.