Prognoza prețului acțiunilor ServiceNow înainte de câștiguri: va atinge 1.000 USD?

Prețul acțiunilor ServiceNow a rămas într-un interval strâns în ultimele săptămâni, deoarece investitorii se concentrează pe creșterea veniturilor. Această performanță s-ar putea schimba săptămâna aceasta, pe măsură ce compania își publică rezultatele financiare pentru al treilea trimestru, ceea ce va oferi mai multă culoare asupra performanței sale. Se tranzacționa la 946 USD, în creștere cu peste 13% față de cel mai scăzut nivel din această lună.

Previzualizare câștiguri ServiceNow

ServiceNow este una dintre cele mai mari companii de software din lume, cu o capitalizare de piață de peste 193 de miliarde de dolari.

Compania oferă instrumente care ajută alte firme și organizații să automatizeze fluxurile de lucru, să gestioneze operațiunile întreprinderii și să integreze AI în majoritatea operațiunilor de afaceri. Concurează cu firme precum Microsoft, Atlassian și SAP.

Prețul acțiunilor ServiceNow va fi în centrul atenției săptămâna aceasta, când își va publica rezultatele financiare din al treilea trimestru, care vor oferi mai multă culoare operațiunilor sale.

Cele mai recente rezultate au arătat că creșterea veniturilor sale a continuat în al doilea trimestru. Veniturile sale din abonamente au crescut cu 22%, la peste 3,13 miliarde de dolari, ajutate de infuzia de inteligență artificială în afacerea sa. Veniturile totale au crescut la 3,21 miliarde de dolari în timpul trimestrului.

Mai multe rezultate au arătat că RPO actual al companiei (cRPO) a sărit la 10,92 miliarde de dolari, în timp ce obligațiile de performanță rămase (RPO) au crescut cu 29%, la 23 de miliarde de dolari. Aceasta este o creștere excepțională, care a fost mult mai mare decât alte companii de software de top precum Adobe și Microsoft.

Cu toate acestea, compania a avertizat că creșterea veniturilor din trimestrul curent va avea unele vânturi nefavorabile din cauza reînnoirilor clienților și a reducerilor guvernamentale. Se așteaptă ca veniturile sale să fie între 3,26 miliarde de dolari și 3,265 miliarde de dolari, reprezentând o creștere anuală între 20% și 20,5%. 

Pentru acest an, compania se așteaptă să câștige între 12,77 miliarde și 12,79 miliarde de dolari. Din punct de vedere istoric, ServiceNow s-a descurcat întotdeauna mai bine decât se aștepta, deoarece managementul tinde să fie foarte conservator.

Preocupările legate de evaluare rămân 

Principala îngrijorare în rândul analiștilor este că afacerea ServiceNow este foarte supraevaluată din cauza evaluării sale de 193 de miliarde de dolari.

ServiceNow are un raport PE forward de 106, mai mare decât mediana sectorului de 31. Acest multiplu este mult mai mic decât media pe cinci ani de 289.

Raportul PE forward al companiei pe o bază non-GAAP este de 55, de asemenea mai mic decât mediana sectorului de 25. Este mai mare decât cel al altor companii de tehnologie, inclusiv puterea AI Nvidia.

Raportul PEG, care analizează prețul și câștigurile unei companii și le compară cu creșterea acesteia, este de 2,69, mult mai mare decât alte companii. Aceste cifre înseamnă că compania este foarte supraevaluată pe baza acestor medii istorice.

O altă modalitate de a afla dacă compania este un chilipir sau foarte scumpă este cunoscută sub numele de multiplu al regulii lui 40, care analizează creșterea și marjele unei companii. Creșterea veniturilor sale forward este de 21%, în timp ce marja de profit și marja FCF sunt de 13% și 32%.

Adăugarea creșterii veniturilor și a marjei sale de profit aduce multiplul regulii lui 40 de 34%, făcându-l puțin supraevaluat. Când se utilizează marja FCF, multiplul regulii lui 40 este de peste 50%.

Analiza tehnică a prețului acțiunilor ServiceNow

Graficul zilnic arată că prețul acțiunilor NOW a rămas într-un interval strâns în ultimele zile și se situează acum la mediile mobile exponențiale de 50 și 100 de zile.

De asemenea, a format un model triunghiular simetric, în timp ce indicele de forță relativă (RSI) și MACD au indicat în sus.

Prin urmare, acțiunile vor avea probabil o spargere ascendentă, potențial la nivelul de rezistență cheie de 1.000 USD. O mișcare peste acest nivel va indica mai multe câștiguri, potențial la 1.050 USD.