Analiza ARKK ETF: Cum se descurcă fondul de referință al lui Cathie Wood?

Acțiunile ARKK ETF au avut rezultate bune anul acesta și depășesc alte fonduri precum cele care urmăresc indicii Nasdaq 100 și SandP 500. Randamentul total din acest an a fost de ~40%, mult mai mare decât QQQ și cele de 20% și 17,7% ale QQQ și VOO.

Totuși, fondul rămâne mult mai jos decât maximul istoric de 157,98 dolari. Performanța pe cinci ani este de minus 35%, în timp ce QQQ și VOO au crescut cu 104% și 98%.

Cei mai buni câștigători ARKK ETF în 2025

ARK Innovation Fund a crescut semnificativ, pe măsură ce unele companii tehnologice notabile au crescut vertiginos, ceea ce a ajutat la compensarea pierderilor altora.

Prețul acțiunilor Palantir Technologies a crescut cu peste 142% în acest an, aducând capitalizarea de piață la peste 437 de miliarde de dolari în contextul boom-ului AI în curs.

Compania beneficiază de cererea tot mai mare pentru serviciile sale, despre care conducerea crede că va continua să funcționeze bine în anii următori. Rezultatele recente au arătat că veniturile totale au crescut cu 63% în trimestrul al treilea, ajungând la 1,18 miliarde de dolari, iar veniturile comerciale din SUA au crescut cu 121%.

Principala îngrijorare legată de Palantir este că compania a devenit extrem de supraevaluată în majoritatea metricilor. În plus, aceasta este o companie cu o evaluare de 437 miliarde de dolari și venituri anuale estimate de 6,19 miliarde de dolari anul viitor.

Shopify, o altă companie de top a ETF-urilor ARKK, și-a continuat cursa ascendentă anul acesta, crescând cu peste 50%. Compania, care este coloana vertebrală a industriei comerțului electronic, a continuat să raporteze rezultate financiare solide în ultimele trimestre, cifrele sale depășind constant estimările analiștilor.

Rezultatele Shopify din trimestrul al treilea au arătat că GMV-ul său a crescut la 92 de miliarde de dolari în al treilea trimestru, de la 69 de miliarde în aceeași perioadă anul trecut. Veniturile sale au crescut la 2,8 miliarde de dolari de la 2,1 miliarde anterioare, în timp ce fluxul de numerar liber a crescut cu peste 100 de milioane de dolari.

Robinhood, care deține acțiuni ARKK în valoare de 293 milioane de dolari, a fost un alt câștigător major, acțiunile sale crescând cu 210% anul acesta. A beneficiat de includerea în indicele SandP 500 și de faptul că afacerea sa a crescut la nivel general. 

De exemplu, cele mai recente rezultate au arătat că veniturile din criptomonede au crescut brusc, chiar dacă alte companii de top precum Coinbase și Kraken au încetinit. Această creștere s-a realizat parțial datorită achiziției Bitstamp.

Prețul acțiunilor ARKK a primit, de asemenea, un impuls de la AMD, o companie de top în domeniul semiconductorilor din Statele Unite. După ce a avut dificultăți o perioadă, prețul acțiunilor AMD și-a revenit după ce compania a semnat un contract major cu OpenAI, creatorul ChatGPT.

Între timp, prețul acțiunilor Tesla a înregistrat o creștere rapidă într-unul dintre cei mai dificili ani din istoria sa. Vânzările sale au scăzut, în timp ce Donald Trump a pus capăt uneia dintre principalele sale surse de muls sub forma creditului fiscal pentru vehicule electrice. În schimb, compania a avut succes promițând să fie un jucător major în industria AI și robotică.

Totuși, ARKK ETF a avut câteva relații notabile, inclusiv BitMine, Archer Aviation, Block, CoreWeave, PagerDuty și Intellia Therapeutics.

Este ARKK ETF o investiție bună?

Datele tehnice sugerează că acțiunea ARKK ETF are un potențial mai mare de creștere în lunile următoare, sărind de la un minim de 29,97 dolari în decembrie 2022 la 80 de dolari astăzi.

Nivelul actual coincide cu nivelul de retragere Fibonacci de 38,2%. De asemenea, acțiunile au rămas peste mediile mobile exponențiale (EMA) pe 50 și 200 de săptămâni. Cele două medii au format un model de cruce aurie în iulie anul acesta.

A sărit peste indicatorul Supertrend. Prin urmare, aspectele tehnice sugerează că fondul va continua să se descurce bine în lunile următoare, ținta inițială fiind maximul de la începutul anului de 91,95 dolari. 

O mișcare peste acest nivel va indica creșteri suplimentare, posibil către maximul istoric de 157 de dolari, care este cu ~100% peste nivelul actual.

Prin urmare, aspectele tehnice sugerează că ETF-ul ARKK are mai mult potențial de creștere în săptămânile următoare, ceea ce îl face o investiție bună. Totuși, există întotdeauna un risc când investești în fonduri active, mai ales din cauza costurilor. În acest caz, raportul său de cheltuieli este impresionant de 0,75%, mult mai mare decât 0,25% al QQQ.