Acțiunile Peloton formează un tipar riscant, deoarece insiderii vând și dobânda short crește

Prețul acțiunilor Peloton a fost supus unei presiuni intense în ultimele luni, pe măsură ce traiectoria de creștere a scăzut și pe măsură ce insiderii au vândut acțiuni. PTON a scăzut cu peste 7% marți, atingând un minim de 5,85 dolari, cel mai scăzut nivel din mai anul trecut. A scăzut cu 35% față de maximele din octombrie și a format un tipar riscant, indicând o scădere suplimentară. 

Peloton înregistrează unele îmbunătățiri, deoarece vânturile principale persistă

Peloton Interactive, o companie care a prosperat în timpul pandemiei, se confruntă cu dificultăți majore pe măsură ce managementul continuă să redreseze afacerea.

Cele mai recente rezultate au arătat că veniturile companiei au scăzut cu 6% în primul trimestru din 2026, ajungând la 551 milioane de dolari. Aceste venituri au fost mult mai mari decât recomandările anterioare.

Marja brută a Peloton a scăzut cu 30 de puncte de bază, ajungând la 51,5%, în timp ce venitul net a crescut la 14 milioane de dolari. Această creștere a profitabilității s-a datorat în mare parte reducerilor de costuri, inclusiv una anunțată în august anul trecut. 

Pe lângă reducerile de costuri, conducerea a făcut unele dezvoltări majore menite să crească vânzările. A lansat Peloton Cross Training Series, cea mai mare îmbunătățire pentru biciclete, benzi de rulare și produse cu vâslă.

Compania a lansat, de asemenea, Peloton IQ, intrarea sa în industria inteligenței artificiale. De asemenea, a primit Breathwrk, o aplicație care ajută utilizatorii să atingă calmul, energia și concentrarea.

Iar săptămâna aceasta, compania a devenit cel mai recent nume important care a dat în judecată administrația Donald Trump pentru tarifele sale. Speră ca Curtea Supremă să dea o decizie împotriva acestor taxe și să preseze administrația să ramburseze companiile.

Totuși, compania continuă să se confrunte cu provocări majore, inclusiv concurența crescută din partea altor companii care produc benzi de alergare și biciclete de exerciții.

Analiștii se așteaptă, de asemenea, ca creșterea veniturilor să rămână sub presiune în anii următori. Estimarea medie a analiștilor este că veniturile anuale ale Peloton vor scădea cu 0,44% anul acesta, ajungând la 2,48 miliarde de dolari. 

De asemenea, se așteaptă ca veniturile să se revină modest în următorul an financiar, ajungând la 2,51 miliarde de dolari. În plus, profitul pe acțiune (EPS) este așteptat să crească de la 15 cenți anul acesta la 20 de cenți în anul financiar următor.

Preocupări legate de evaluare și vânzări din informații privilegiate

Interesul pe termen scurt al Peloton Interactive a crescut recent la aproape 17%, un semn că mulți investitori se așteaptă ca tendința descendentă să continue. 

În același timp, unii dintre insiderii săi au continuat să vândă acțiunile. Datele arată că acești insider au vândut acțiuni în valoare de peste 30 de milioane de dolari în ultimele 12 luni. Vânzările din informații privilegiate sunt adesea văzute ca un semnal de alarmă deoarece acești oficiali dețin informații privilegiate despre companie. 

Între timp, există îngrijorări legate de creșterea acțiunilor în circulație, care au crescut la 390 de milioane de la 270 de milioane în 2021. Creșterea acțiunilor aflate în circulație are un impact asupra câștigului pe acțiune al companiei. Peloton este, de asemenea, foarte supraevaluat, având un raport P/E înainte de 46.

Analiză tehnică a prețului acțiunilor Peloton

Graficul zilnic arată că prețul acțiunii PTON a scăzut în ultimele săptămâni. A scăzut de la un maxim de 9,19 dolari în octombrie anul trecut la actualul 5,86 dolari. 

Patul a coborât sub nivelul cheie de suport la 6 dolari, decolteul modelului cap-umeri. De asemenea, a format un model de cruce a morții, deoarece mediile mobile exponențiale (EMA) pe 50 de zile și 200 de zile s-au intersectat.

Prin urmare, cea mai probabilă prognoză pentru acțiunile Peloton este bearish, următoarea țintă cheie fiind 5 dolari. O mișcare sub acest nivel va indica o scădere suplimentară la 4,65 dolari, cel mai scăzut nivel din aprilie anul trecut. Această țintă este cu aproximativ 21% sub nivelul actual.