Acțiunile Salesforce ating o rezistență crucială înainte de raportul trimestrial: ce urmează?

Acțiunile Salesforce și-au extins raliul și testează acum o zonă cheie de rezistență, pe măsură ce traderii își îndreaptă atenția spre raportul de câștiguri de miercuri. CRM a urcat în zona de 210 USD săptămâna aceasta, un nivel care se aliniază cu vârful acțiunii din iunie, devenind astfel un punct natural de observare pentru reacția prețului.

Acea rezistență va fi pusă cu adevărat la încercare miercuri, când Salesforce va publica rezultatele pentru al doilea trimestru după închiderea pieței.

Acțiunile Salesforce ating un nivel de rezistență crucial

Graficul zilnic arată că acțiunea CRM a înregistrat un raliu puternic în ultimele luni, urcând de la un minim de 144 USD la nivelul curent de 210 USD. A depășit media mobilă exponențială pe 50 de zile (EMA pe 50 de zile), ceea ce reprezintă un semnal de creștere în analiza tehnică.

Average Directional Index (ADX) a sărit la 21, cel mai ridicat nivel din 11 martie anul acesta. Această creștere indică câștigarea de impuls în acest an. Indicele de Forță Relativă (RSI) a continuat să urce.

Pe partea negativă, acțiunea a format o cună ascendentă, un semnal frecvent de inversare spre scădere în analiza tehnică. Acest model duce adesea la o spargere în jos în timp. O ruptură peste această rezistență va indica câștiguri suplimentare, posibil până la 242 USD, nivelul de retragere Fibonacci de 78,6%.

Graficul acțiunii CRM | Sursa: TradingView

Rezultatele Salesforce vor oferi indicii despre creștere

Acțiunea CRM a înregistrat un avans puternic în ultimele luni, reflectând performanța majorității companiilor de software, inclusiv nume cunoscute precum Intuit, Workday și Autodesk. 

Rezultatele cele mai recente au arătat că veniturile Salesforce au crescut cu 13% în primul trimestru, la 11,1 miliarde USD, cu Informatica contribuind cu 444 milioane USD. Obligațiile rămase de performanță au crescut cu 11% la 67,9 miliarde USD, pe măsură ce tot mai multe companii au adoptat platforma sa. Prognoza, însă, a fost relativ mai slabă decât se aștepta.

Rezultatele viitoare sunt așteptate să arate că veniturile au crescut cu 10% în al doilea trimestru, la 11,32 miliarde USD. Ca și în primul trimestru, cifrele vor primi un impuls de la achiziția Informatica. 

Investitorii se vor concentra pe dacă compania crește, ceea ce va ajuta la infirmarea temerilor de „SaaSpocalypse”. Acestea sunt temeri că firmele din industria software vor fi perturbate de instrumentele de inteligență artificială.

Analiștii și-au majorat recent prognozele pentru CRM. De exemplu, analiștii BMO Capital Markets au majorat ținta de la 215 USD la 230 USD, în timp ce Guggenheim a ridicat ținta la 228 USD. Cantor Fitzgerald și JPMorgan au majorat ținta la 250 USD.

Mulți analiști remarcă că cererea pentru soluțiile sale va continua chiar și în contextul perturbărilor generate de AI. De asemenea, instrumentele sale de AI înregistrează o cerere în creștere, ARR-ul Agentforce și al Data 360 crescând la 3,4 miliarde USD.

Salesforce a devenit, de asemenea, puternic subevaluată, lucru notabil pentru o companie considerată blue-chip. Raportul preț-profit forward (forward P/E) este de 14,80, mult sub mediana sectorului de 23. Multiplii săi Rule-of-40 calculați pe baza EBITDA și FCF sunt de 40% și, respectiv, 49%.