Luminar aktiekursprognos då LAZR bildar ett haussemönster

Luminar (NASDAQ: LAZR) aktiekurs har imploderat. Efter att ha skjutit i höjden till rekordhöga $47,78 2021, har det blivit ett öre som handlas på $1,65. Längs vägen har dess börsvärde sjunkit från rekordhöga över 13,5 miljarder dollar till 745 miljoner dollar.

Kontantförbränningsmaskin

Luminar Technologies har varit en av de bästa kontantförbränningsanläggningarna inom teknikindustrin. Det är förståeligt eftersom företaget har haft fullt upp med att bygga sin Light Detection and Ranging (LIDAR)-teknik för fordonsindustrin.

Luminars årliga förluster har varit i en starkt uppåtgående trend genom åren. Dess nettoförlust steg från 94,7 miljoner USD 2019 till över 571 miljoner USD 2023. Den har förlorat över 1,7 miljarder USD bara under de senaste fem åren.

Som ett resultat av detta har företaget varit mycket utspädande för sina investerare. Dess totala utestående aktier hoppade från 9,8 miljoner 2020 till över 419 miljoner idag. Detta skedde när företaget samlade in pengar och erbjöd betydande aktiebaserad konkurrens.

Luminars förluster fortsatte under första kvartalet. Dess intäkter steg till 20 miljoner USD under första kvartalet från 14,5 miljoner USD samma kvartal ett år tidigare. Denna intäktssiffra var lägre än de 22,1 miljoner dollar den gjorde under fjärde kvartalet förra året. Det minskade sin förlust till 125 miljoner dollar från 146 miljoner dollar 2023.

Man räknar också med att fortsätta att minska sin förlust eftersom man beslutade sig för att säga upp cirka 20 % av sin personal tidigare denna månad. Sammanlagt hoppas man ha kostnadsbesparingar på över 80 miljoner dollar årligen. Dessutom hoppas företaget kunna spara kostnader genom att fokusera på tredjepartstillverkare och flytta vissa verksamheter till lågkostnadsländer som Indien.

Luminar hoppas kunna accelerera sin vinsttillväxt när Volvo har börjat använda sin teknik i sina bilar. Som ett resultat av detta tror företaget att de flesta av dess intäkter kommer att komma under andra halvåret i år. Därefter hoppas man kunna leverera produkten till andra OEM-tillverkare inom fordonsindustrin.

Som ett resultat är den genomsnittliga uppskattningen att företagets intäkter kommer att stiga till 114 miljoner dollar i år följt av 259 miljoner dollar 2025. Om detta händer betyder det att Luminar kommer att vara ett av de snabbast växande företagen i branschen.

Därför har vi med Luminar ett företag som är på väg att börja tjäna pengar och ett som har sänkt sina kostnader, vilket är en bra kombination. Risken är dock att den fortsätter att förlora pengar ett tag. Analytiker förväntar sig att förlusten blir 66 cent och 49 cent per aktie 2024 och 2025.

Det finns också en risk att företaget kommer att behöva ta in pengar igen. Det avslutade kvartalet med 248 miljoner dollar i likviditet. Analytiker förväntar sig att företaget behöver samla in 1 miljard dollar i år, ett drag som kommer att späda ut investerarna ytterligare.

Vidare, som vi har sett tidigare, har de förväntade volymerna för Volvo EX90 minskat samtidigt som fordonet har fortsatt att uppleva förseningar.

Luminar aktiekursprognos

LAZR-diagram av TradingView

Veckodiagrammet visar att LAZR-aktien har varit i en stark nedåtgående trend de senaste åren. Den har sjunkit från $47,78 2021 till $1,8 idag. Längs vägen har aktien hållit sig under alla glidande medelvärden.

Viktigast av allt, det har bildat ett fallande kilmönster, vilket är ett av de mest populära hausseartade tecknen. Denna kil närmar sig nu sin sammanflödesnivå.

Därför, i detta skede, finns det en sannolikhet att aktien kommer att återhämta sig när investerare förväntar sig mer intäktsökning. Om detta händer kan det öka till cirka $3. Det finns dock också en risk att den kommer att behöva samla in mer pengar, vilket kommer att dra ner den.