AppLovin-aktien har stigit: stöd för genomsnittlig återgång 2025

AppLovins aktiekurs har gått paraboliskt i år, stigit med 760 % och har blivit den bäst presterande spelaren i Russell 1000-index. APP:s uppsving har hjälpt till att förvandla det föga kända till en 134 miljarder dollar gigantisk. Så, har APP-aktien mer uppsida 2025?

AppLovins aktiekurs har blivit mycket överköpt

Veckodiagrammet visar att APP-aktien har varit ett av de bäst presterande företagen i USA. Efter att ha nått botten på 7,4 USD 2023 har den ökat med över 4 945 %.

Rallyt accelererade efter att aktien skjutit i höjden över nyckelmotståndsnivån på 115,73 $, den högsta svingen i november 2021. Det var ovansidan av koppen och handtagsmönstret, ett populärt hausseartat tecken.

AppLovin-aktien har hållit sig över 50-veckors och 100-veckors exponentiellt glidande medelvärde, ett tecken på att tjurar har kontroll.

Relative Strength Index (RSI) har flyttat till den överköpta nivån på 77. På samma sätt har MACD och Stokastiska Oscillator alla pekat uppåt.

Därför finns det en risk att aktien kommer att ha en genomsnittlig återgång, en situation där en tillgång sjunker och flyttar till sina viktigaste glidande medelvärden. Ett troligt scenario är att aktien sjunker till nyckelstödet på $200. En rörelse över årets högsta på $418 kommer att ogiltigförklara den baisseartade synen.

Läs mer: Finns det fler vinster framför AppLovin?

Värderingsoro kvarstår

De flesta analytiker tror att amerikanska aktier är mycket övervärderade. Färska data visar att S&P 500-indexet har ett forward P/E-tal på 22,3, högre än femårsgenomsnittet på 19,7.

Ändå kan aktier och andra tillgångar förbli övervärderade under lång tid så länge det finns fart. Till exempel har företag som Visa och Mastercard varit övervärderade i årtionden.

AppLovin är ett av de mest övervärderade företagen i USA. Det har ett börsvärde på över 134 miljarder dollar och gjorde en intäkt på 4,2 miljarder dollar under de senaste tolv månaderna.

Detta innebär att, exklusive skulder, om du köpte företaget till den nuvarande värderingen på 134 miljarder dollar, kommer det att ta dig 32 år att få tillbaka dina pengar. Och det är bara på volymen. När du tittar på dess nettoinkomst skulle det ta dig 116 år att nå noll.

Enligt SeekingAlpha har AppLovin ett framåtriktat P/E-tal på 77, mycket högre än sektorsmedianen på 26.

Dessa siffror skulle vara lite förståeliga om företaget hade en stark tillväxt. De senaste resultaten visade att dess kvartalsintäkter steg med 39 % under det sista kvartalet till 1,20 miljarder dollar. Det mesta av denna tillväxt kom från dess mjukvaruplattform eftersom appintäkterna steg med bara 1 %.

Analytiker förväntar sig att dess årliga omsättning för året kommer att bli 4,59 miljarder dollar, en ökning med 39% från förra året. Det kommer då att tjäna cirka 5,6 miljarder dollar under nästa räkenskapsår.

På den positiva sidan har företaget en positiv regel med 40 mätvärden. Dess intäktstillväxt var 39 %, medan nettovinstmarginalen var 36 %. Helst sägs ett mjukvaruföretag vara undervärderat om det har ett mått på 40 och högre.

Ändå, på lång sikt, finns det en risk att AppLovin-aktien går igenom en genomsnittlig återgång 2025.