Texas Pacific Land-aktien: avstannad uppgång banar väg för utbrott uppåt

Texas Pacific Lands aktiekurs har stigit kraftigt i år och är det näst bäst presterande företaget i S&P 500-indexet.

Den har stigit med 85% i år och 100% från sin lägsta nivå i December, vilket förde dess marknadsvärde till över $36.5 billion.

Texas Pacific Lands verksamhet går bra 

TPL är ett av de största markinnehavande företagen och äger över 880,000 acres i Permian Basin, där det tjänar pengar genom att ta ut royalties från kunder, arrendera ut mark och sälja vatten. Det expanderar nu verksamheten till andra datacenter och andra förnybara projekt.

Texas Pacific Land har några av de största energiföretagen som kunder.

Dessa inkluderar företag som Chevron, ExxonMobil, ConocoPhillips, Pioneer Natural Resources samt bolag som Diamondback och EOG Resources.

Affärsmodellen gör det till ett av de mest lönsamma företagen i USA vad gäller marginaler.

De senaste resultaten visar att företaget hade intäkter på över $203 million, en ökning med 17% år/år. 

Majoriteten av intäkterna, $108 million, kom från olje- och gasroyalties, följt av vattenförsäljning, royalties från producerat vatten, servitut och markförsäljningar.

Dessa segment genererade $44 million, $32 million, $32 million respektive $16 million.

Texas Pacific Land har en av branschens högsta marginaler.

Efter intäkter på $203 million rapporterade bolaget ett nettoresultat på $121 million, vilket gav en vinstmarginal på 59%, högre än NVIDIA’s 53%.

TPL:s intäkter under årets första nio månader steg till $586 million från $520 million under samma period året innan. Vinsten steg till $358 million. 

Förutom höga marginaler har bolaget en av de starkaste balansräkningarna i S&P 500-indexet. Det har endast $156 million i totala skulder mot $1.52 billion i totala tillgångar. Det avslutade kvartalet med över $531 million i likvida medel och $127 million i kundfordringar.

Texas Pacific Land expanderar nu sin verksamhet till den blomstrande datacenterindustrin.

Det tillkännagav ett partnerskap med Bolt Data & Energy för att utveckla och möjliggöra storskaliga datacentercampus i västra Texas. Bolt grundades av Eric Schmidt, tidigare VD för Google.

Teknisk analys av Texas Pacific Lands aktiekurs 

TPL aktiekursdiagram | Källa: TradingView 

Tredagarsdiagrammet visar att TPL-aktiens pris har återhämtat sig från en botten på $270 i December till nuvarande $530.

Den har rört sig över alla glidande medelvärden och den avgörande motståndsnivån vid $490, dess högsta punkt på March 3.

TPL-aktien har legat över 50-dagars och 200-dagars exponentiella glidande medelvärden (EMA), ett tecken på att köparna har övertaget.

Den har också bildat en bullflagga, som består av en vertikal linje och en horisontell kanal. Den har också bildat ett cup-and-handle-mönster.

Därför är det mest sannolika scenariot att aktien fortsätter att stiga, med nästa viktiga mål vid $583, cirka 10% över nuvarande nivå.