Nikkei 225 sjunker efter USA–Iran-konflikt; fokus på japanska bankresultat

Nikkei 225-indexet backade från sina rekordnivåer efter att oljepriserna steg i spåren av nya fientligheter mellan USA och Iran. Det sjönk till ¥62,452 på fredagen, några punkter under årets högsta nivå på ¥63,000. Tekniska indikatorer tyder dock på att storbolagsindexet har mer uppgång kvar på kort sikt.

Japanska aktier dämpas när krigsrisken mellan USA och Iran ökar 

Nikkei 225-indexet öppnade igen på torsdagen efter stängningen under Golden Week. Det steg till rekordnivå, understött av den pågående artificiella intelligens- (AI-)boomen och ett potentiellt avtal mellan USA och Iran.

Det finns dock en risk att de pågående fientligheterna mellan USA och Iran återuppstår efter att parterna utbytte eld vid Hormuzsundet. USA avfyrade mot flera mål längs sundet, och Iran anklagar USA för att ha brutit eldupphöravtalet. I sitt uttalande sa Trump att USA hade sänkt flera iranska småbåtar efter att Iran skjutit mot en amerikansk jagare.

Iran varnade för att man kommer att svara kraftfullt på angreppen. Som en följd hölls Brent och West Texas Intermediate över $100 på fredagen, ett tecken på att investerare fortfarande är oroade över det globala utbudet.

Brant stigande oljepriser är normalt negativt för Japan eftersom landet importerar all sin energi från Mellanöstern. Därför finns en risk att dessa priser påverkar företagens marginaler, särskilt om krisen eskalerar.

En eskalation kommer sannolikt att bli värre än i första fasen av kriget eftersom Iran har identifierat flera oljeinfrastrukturmål i regionen. Bara den här veckan avfyrade IRGC mot ett mål i Fujairah i Förenade Arabemiraten. 

Några av alternativen kan vara att stänga Röda havet, där Saudiarabien exporterar miljoner fat per dag. Man kan också angripa oljefält i regionen, samtidigt som vissa inflytelserika amerikanska kommentatorer uppmanar Trump att bomba Kharg Island, som hanterar över 90 % av Irans oljeexport.

Japans rapportsäsong fortsätter i spåren av vinsthemtagningar 

Den pågående nedgången i Nikkei 225-indexet ägde rum när investerare började ta hem vinster efter den senaste uppgången. Det är vanligt att en tillgång sjunker när den når rekordnivå eller en viktig motståndsnivå. Softbank-aktien, som rusade till ¥6,437 på torsdagen, backade och noterades till ¥6,112 i dag, och fokus ligger nu på dess kommande rapport.

Nikkei 225-indexet drog sig också tillbaka i takt med att rapportsäsongen i Japan fortsatte. Nintendo, Nippon Telegraph och Japan Tobacco kommer att släppa sina siffror senare i dag. 

Några av de främsta företagen att hålla ögonen på nästa vecka när de rapporterar är Mitsubishi Heavy Industries, Sumitomo Electric, Panasonic, Daikin och Sony.

Viktigast av allt är att japanska banker kommer att stå i fokus när de publicerar sina finansiella rapporter. Några av de mest anmärkningsvärda är Sumitomo Mitsui Financial, Mizuho Financial och Mitsubishi UFJ. Andra stora företag som kommer att publicera sina siffror nästa vecka är Recruit Holdings, Fujikura, Honda Motor, Takeda och Mitsubishi Estate  

Teknisk analys av Nikkei 225-indexet 

Nikkei-indexdiagram | Källa: TradingView 

Dagdiagrammet visar att Nikkei-indexet steg till en rekordnivå på torsdagen för att sedan dra sig tillbaka något i dag. Det rörde sig till ¥62,405, några punkter under årets högsta nivå på ¥62,795.

Indexet ligger kvar över nyckelmotståndsnivån vid ¥59,297, den övre delen av kopp-och-handtagsmönstret. C&H är en av de vanligaste signalerna för fortsatt uppgång i teknisk analys.

Därför är det mest sannolika scenariot att indexet fortsätter uppåt, med nästa viktiga mål vid ¥65,000.