Varför stiger HOOD-aktien idag?

Robinhood-aktier steg nästan 7 % på onsdagen.

Investerarnas förtroende för den nätmäklarens tillväxtutsikter stärktes av en kombination av starka operativa nyckeltal, optimistiska analytikerkommentarer och en strategisk expansion mot investment banking.

Aktien lyftes av nya kursmålhöjningar från både Goldman Sachs och Cantor Fitzgerald, då Wall Street pekade på accelererande aktivitet över Robinhoods handelsplattform och växande optimism kring dess snabbt expanderande prediktionsmarknadsverksamhet.

Rallyt ger ett uppsving åt aktien som sjunkit med över 22 % i år.

Stark handelsaktivitet stödjer analytikernas optimism

Goldman Sachs-analytikern James Yaro höjde sitt riktpris för Robinhood till 108 USD från 105 USD samtidigt som han behöll en köprekommendation för aktien.

Uppgraderingen följde företagets operativa uppdatering för maj, som visade starkare än väntad aktivitet över flera segment.

Enligt Goldman Sachs registrerade Robinhood en månadstopp på 3,9 miljarder prediktionsmarknadskontrakt i maj, vilket motsvarar en ökning med 22 % jämfört med april och klart över företagets prognos om 6 % tillväxt.

Den traditionella mäklartjänsten förblev också robust.

Handelsvolymen för aktier ökade med 27 % från föregående månad, medan optionsaktiviteten steg med 3 %, och båda kategorierna nådde sina näst högsta månadsvärden någonsin.

De starka måtten tyder på att privatkundernas engagemang förblir högt trots marknadsvolatilitet och oro för räntor.

Börsintroduktionsmarknaden erbjuder nya möjligheter

Som ytterligare positivt tecken meddelade verkställande direktören Vlad Tenev på tisdagen att Robinhood Securities fått godkännande att verka som emissionsgarant, vilket potentiellt öppnar en ny intäktsström för företaget.

Godkännandet av garantrollen kommer samtidigt som Wall Street förbereder sig för en av de mest intensiva perioderna för nyintroduktioner på länge.

Högprofilerade företag, inklusive SpaceX, väntas gå till börsen inom kort, samtidigt som AI-ledare som OpenAI och Anthropic också rör sig mot publika listningar. 

Robinhood har redan dragit nytta av en växande trend där bolag tilldelar aktier vid börsintroduktioner direkt till privatkunder.

Mäklaren är en av ett fåtal företag som erbjuder tillgång till SpaceX-aktier för berättigade kunder.

Möjligheten att delta mer direkt i framtida börsintroduktioner kan ytterligare stärka Robinhoods attraktionskraft bland privatkunder och bredda dess roll på kapitalmarknaden.

Prediktionsmarknader framträder som huvudmotor för tillväxt

Medan aktiehandel förblir central för Robinhoods verksamhet ser analytiker i allt större utsträckning prediktionsmarknader som företagets nästa stora tillväxtmöjlighet.

Cantor Fitzgerald bekräftade sin rekommendation Övervikt på Robinhood och höjde sitt riktpris till 110 USD från 100 USD, med hänvisning till företagets joint venture Rothera tillsammans med tradingjätten Susquehanna International Group.

Joint venture:t driver en prediktionsmarknadsbörs som låter användare handla kontrakt knutna till utfall i verkliga händelser.

Tidigare förlitade sig Robinhood på tredjepartsplattformar som Kalshi och ForecastEx.

Med Rothera börjar företaget dirigera evenemangskontrakt genom infrastruktur som det delvis äger, vilket gör det möjligt att fånga en större andel av intäkterna på handelsplatsnivå.

Cantor uppskattar att Robinhoods ägarandel i Rothera hjälper företaget att behålla intäkter på handelsplatsnivå som tidigare flödade till externa partners.

Som en följd höjde mäklaren sina intäktsprognoser för räkenskapsåren 2026–2028 med cirka 3 %, 6 % respektive 7 % på rapporterad basis.

Eftersom Robinhood äger 45 % av Rothera kommer en del av joint venture:ts vinster tillfalla partnern Susquehanna och redovisas som ett icke-kontrollerande intresse.

Efter justering för det uppskattar Cantor att venture:t kan öka Robinhoods intäkter med ungefär 2 % 2026, 3 % 2027 och 4 % 2028, samtidigt som vinst per aktie skulle kunna öka med omkring 2 %, 3 % respektive 3 %.

Cantor Fitzgerald höjde sitt riktpris för Robinhood till 110 USD, vilket värderar företaget till 27 gånger dess prognostiserade justerade EBITDA för 2027 på 3,42 miljarder USD. Värderingen inkluderar också en diskonterad kassaflödesanalys.

Robinhoods ledning har upprepade gånger framhållit prediktionsmarknader som en strategisk prioritet.

Under företagets kvartalsgenomgång för det första kvartalet beskrev Tenev segmentet som den snabbast växande verksamheten i Robinhoods historia och antydde att det så småningom skulle kunna stödja biljoner kontrakt årligen.