Tilray Brands hisse senedi fiyat analizi: TLRY son derece riskli, kaçının

Tilray Brands ( NASDAQ: TLRY ) hisse senedi fiyatı, kenevir hisselerinin artmasıyla birlikte 1 Mayıs'ta tahmin ettiğim gibi sert bir tersine dönüş yaşadı. Bu ayın en yüksek seviyesinden %20, 2024 zirvesinden ise %33 daha düşük bir düşüşle 1,98 dolara geriledi.

Tilray büyük rüzgarlarla karşı karşıya

Yatırımcıların ABD'deki düzenleyici durumu memnuniyetle karşılamasıyla esrar stokları bu ayın başında sert bir yükseliş yaşadı.

Çoğunluk lideri Senatör Chuck Schumer, sektördeki en zorlu sorunlardan birini çözecek esrar faturası bankacılık tasarısına odaklanacağını belirtti.

Esrar birçok eyalette yasal olsa da gerçek şu ki çoğu ana akım banka bu sektördeki şirketlerden her zaman uzak duruyor. Esrarın federal bölgede hâlâ yasa dışı olduğunu ve esrarın kendilerini düzenleyici risklere maruz bıraktığını belirtiyorlar.

Ana akım bankacılığın olmayışı, daha pahalı olma eğiliminde olan daha küçük bankalara güvenen sektördeki şirketler için birçok zorlukla karşılaşıyor. Bazı durumlarda bu firmalar işlerini nakit kullanarak yürütüyorlar.

Esrar stokları, İlaçla Mücadele İdaresi'nin (DEA) esrarın düşük riskli uyuşturucu sınıfından çıkarılacağını söylemesinin ardından da sıçradı. Bu aynı zamanda Tilray Brands ve sektördeki diğer firmalar için de olumlu bir hamle ancak değişimin kat etmesi gereken uzun bir yol var.

Tilray Brands, Nisan ayında analistlerin tahminlerini kaçıran güçlü sonuçlar yayınladı. Çeyrekteki geliri bir önceki yılki 145 milyon dolardan 188 milyon dolara yükseldi. Bu büyüme çoğunlukla geliri %145 artışla 54 milyon dolara yükselen içecek işinden kaynaklandı. Esrar geliri %33 artışla 63,4 milyon dolara yükseldi.

Tilray, işini değişken esrar sektöründen çeşitlendirmeye odaklanıyor. Bu doğrultuda alkollü portföyünü artırmak amacıyla 2023 yılında AB InBev'den sekiz bira markasını satın aldı.

Tilray Brands güçlü mali sonuçlar yayınlarken, öngörüsü beklenenden zayıftı. Bu yılki düzeltilmiş FAVÖK'ünün mali yılda 60 milyon ila 63 milyon dolar arasında olmasını bekliyor. Açıklamada şunlar kaydedildi:

Toplamda, Tilray Brands'ın, çeşitlendirilmiş gelir akışı nedeniyle rakiplerinin çoğundan daha iyi bir esrar stoğu olduğuna inanıyorum. Aynı zamanda 226 milyon doların üzerinde likiditeye sahip güçlü bir bilançoya sahiptir.

En önemlisi, şirketin Amerika Birleşik Devletleri'nde esrar varlığı yok, bu da ülkede federal yasallaştırma alması durumunda tıbbi esrar işini burada büyütme alanı olduğu anlamına geliyor. Bu pazar payını kazanmak için Kanada ve Avrupa'daki uzmanlığından yararlanacak.

Tilray Brands hisse senedi fiyat tahmini

TradingView'den TLRY grafiği

Günlük grafiğe baktığımızda TLRY hisse fiyatının son birkaç haftadır oldukça dalgalı bir seyir izlediğini görüyoruz. Popüler bir oynaklık göstergesi olan Ortalama Gerçek Aralık (ATR), Mart ayının en düşük seviyesinden geçen yılın Eylül ayındaki en yüksek seviyesine yükseldi.

50 günlük ve 100 günlük Üstel Hareketli Ortalamalarda (EMA) konsolidasyon yapıyor. Ayrıca hisse senedi, 14 Mart'taki en düşük noktası olan 1,60 dolarlık kritik destek seviyesinin biraz üzerine çıktı. Aynı zamanda Haziran 2023'teki en düşük salınım olan 1,50 doların üzerinde.

Dolayısıyla bu aşamada Tilray Brands hisse senedi fiyatının önümüzdeki haftalarda volatilitesini sürdüreceğini tahmin ediyorum. Bu durumda izlenecek temel destek ve direnç seviyeleri 1,60 dolar ve 2,50 dolar olacak.