Gümüş fiyat analizi: Doji deseni kısa bir geri çekilmeye işaret ediyor

Gümüş fiyatı Salı günü 12 yıllık yeni bir zirveye ulaştı ve ardından Çarşamba günü bu kazanımları sildi. Yazının yazıldığı sırada, %3,47 düşüşle 33,63 dolardan işlem görüyordu.

Orta Doğu'daki jeopolitik gerginlikler ve ABD seçimlerini çevreleyen belirsizlikler metalin fiyatlarını desteklemeye devam etti. Ancak, artan Hazine getirileri ve daha güçlü bir ABD doları tarafından yukarı yönlü potansiyeli kısıtlanıyor.

Güvenli liman talebi

Jeopolitik ve ekonomik belirsizlikler, gümüş fiyatının son dönemdeki yükselişinin arkasındaki temel yükseliş faktörlerinden biridir. Öncelikle, Orta Doğu'daki devam eden çatışmalara ilişkin artan korkular, altın ve gümüş gibi geleneksel güvenli liman varlıklarının çekiciliğini artırmıştır.

Cumartesi günü, Lübnan'dan fırlatılan üç insansız hava aracından biri İsrail Başbakanı Benjamin Netanyahu'nun tatil evine çarptı. Kabul edelim ki, başbakan o sırada olay yerinde değildi ve herhangi bir can kaybı bildirilmedi. Lübnan Hizbullah grubu o zamandan beri saldırının sorumluluğunu üstlendi.

Silahlı grubun medya şefi Muhammed Afif, Salı günü düzenlediği basın toplantısında, gelecekte de benzer saldırıların yaşanabileceğine işaret ederek, "Önümüzdeki günler, geceler ve savaş alanları aramızda" dedi.

Cumartesi günü gerçekleşen saldırının ardından İsrail ordusu Beyrut'un güney banliyölerine birkaç hava saldırısı düzenledi. Aynı zamanda, Hizbullah lideri Hasan Nasrallah'ın halefi olduğu varsayılan ve ülkenin güçleri tarafından öldürülen Haşim Safieddin'in öldürüldüğünü doğruladılar.

Bu son olaylara ek olarak, yatırımcılar ayrıca İsrail ordusunun İran'a yapacağı misilleme saldırısına da meraklı. Bu, İran'ın Ekim ayının başında İsrail topraklarına yaptığı balistik füze saldırısının ardından gerçekleşti. İntikam gerçekleşmemiş olsa da, bunun tam teşekküllü bir savaşa dönüşmesinden korkuluyor.

Netanyahu'nun evine yapılan saldırının ardından başbakan, X'te bir açıklama yaparak, "İsrail vatandaşlarına zarar vermeye çalışan herkes ağır bir bedel ödeyecek. Teröristleri ve onları gönderenleri ortadan kaldırmaya devam edeceğiz." uyarısında bulundu.

Ayrıca, ülkenin savunma bakanı Yoav Gallant, İsrail'in hala İran'dan intikam almaya niyetli olduğunu yineledi. Gallant, X'te orduya hitap ederken, "... İran'a saldırdıktan sonra, herkes sizin gücünüzü, hazırlık ve eğitim sürecini anlayacak - İsrail devletine zarar vermeye çalışan herhangi bir düşman ağır bir bedel ödeyecek" dedi.

Yatırımcıların güvenli liman varlıkları satın almasını sağlayan bu uyarılar ve sert duruşlardır. Jeopolitik ve ekonomik belirsizlik zamanlarında geleneksel bir güvenli liman olan altın, Çarşamba günü erken saatlerde yeni bir rekor seviyeye ulaştı. Sıklıkla olduğu gibi, toparlanma külçenin daha fakir kuzeni olan gümüşü kandırdı.

Sonraki seanslarda, iki değerli metalin güvenli liman statüsünde destek bulmaya devam etmesi bekleniyor. Ayrıca, 5 Kasım'da yapılması planlanan ABD seçimleri konusundaki gerginlikler, bu varlıklara olan talebi daha da artıracak.

Daha güçlü ABD doları

Güvenli liman talebinin artmasına rağmen, gümüş fiyatının yukarı yönlü potansiyeli daha güçlü bir ABD doları ve artan Hazine getirileri tarafından baskı altında. Yeşil doların altı ana para birimine karşı değerini izleyen dolar endeksi, dördüncü ardışık haftalık kazancını kaydetmeye hazır görünüyor. Çarşamba günü, yeşil dolar önceki kazançlarını genişleterek 11 haftalık yeni bir zirveye ulaştı.

Dayanıklı bir ABD ekonomisine dair işaretler, yaklaşan ABD seçimlerini çevreleyen belirsizliklerle birleşince, doları desteklemeye devam etti. Ek olarak, beklenenden iyi bir Eylül istihdam raporu da dahil olmak üzere son zamanlardaki iyimser ekonomik veriler, Fed'in sonraki toplantılarında agresif faiz indirimleri beklentilerini hafifletti. Yatırımcılar şimdi 25 baz puanlık bir faiz indirimi için bahislerini artırıyor; önceki 50 baz puandan aşağı.

ABD dolarını desteklemenin yanı sıra, iyimser ekonomik veriler Fed için daha şahin bir görünüm ortaya koydu ve böylece Hazine getirilerini destekledi. Yazının yazıldığı sırada, kıyaslama 10 yıllık getiriler %4,23'e yükseldi; bu seviye en son Temmuz ayı sonlarında kaydedildi.

Yükselen ABD tahvil getirileri, gümüş ve altın gibi getiri sağlamayan varlıkları tutmanın fırsat maliyetini artırdı. Bu, Çarşamba günü gümüş fiyatının geri çekilmesini açıklıyor ve değerli metal önceki seanstan elde ettiği kazanımları sildi.

Gümüş fiyat analizi

Gümüş fiyatı son birkaç ayda güçlü bir yükseliş trendindeydi. Bu yükseliş, 34,80$'lık çok yıllık zirveye çıkmasını sağladı. 20 Mayıs'taki en yüksek salınımı olan 32,55$'lık önemli direnç noktasının üzerine çıktı.

Gümüş, 50 haftalık ve 100 haftalık hareketli ortalamaların üzerinde kaldı. 32,5$'daki önemli direnç noktasının üzerine çıkarak, oluşan çift tepe modelini geçersiz kıldı.

Ancak gümüş, uzun bir üst ve alt gölge ve gövdenin olmamasıyla karakterize edilen bir doji deseni de oluşturmuştur. Çoğu durumda, bu desen düşüş yönlü bir kırılmaya yol açar.

Bu nedenle, satıcılar 32,55$'daki önemli desteği hedefledikçe gümüşün bu hafta geri çekilmesi muhtemeldir. Böyle bir hareket, popüler bir devam işareti olan kırılma ve yeniden test olarak bilindiğinden olumlu olacaktır.