Groupon hisse senedi fiyat analizi: %45 ile %85 arasında artış bekleniyor

Groupon hisse senedi fiyatı bu yıl toparlandı çünkü finansal sonuçları geri dönüşünün işe yaradığını gösterdi. GRPN hisseleri son dört haftadır yükseliyor ve 11 Mart'tan bu yana en yüksek salınımda seyrediyor. 2024'teki en düşük seviyesinden %137 sıçradı.

Groupon'un dönüşümü sonuçlarını gösteriyor

Groupon, ülke çapında yerel e-ticaret çözümleri sunan bir Amerikan şirketidir. Zirve döneminde, eBay ve Amazon gibi sektördeki diğer şirketlere en büyük rakiplerden biriydi. O kadar başarılıydı ki Google'dan 6 milyar dolarlık bir satın alma teklifini reddetti. Şirketin bugün 747 milyon dolarlık bir piyasa değeri var.

Groupon, zaman içinde değişen tüketici davranışlarından etkilenmiştir. Özellikle şirketin işi, daha hızlı teslimatları garanti eden abonelik hizmetlerine sahip Amazon ve Walmart gibi şirketlerin büyümesinden etkilenmiştir.

Bu paketler ABD'de milyonlarca müşteriyi cezbetti ve bu müşteriler çözümlerini diğer küçük e-ticaret şirketlerine tercih ediyor. Gerçekten de ABD'deki Etsy ve eBay gibi diğer e-ticaret şirketleri de son birkaç yılda düşüşe geçti.

Groupon'un faaliyetleri, yönetimin pazarlama maliyetlerini gelirlerine göre bir yüzde oranında azaltma kararından da etkilendi.

Ancak son birkaç yıldır yönetim, pazar yeri sağlığı, platform modernizasyonu ve finansal güç olmak üzere üç ana konuya odaklanarak şirketi yeniden canlandırmak için çalışıyor.

Bu sütunların iyi ilerlediğine dair işaretler var. Örneğin, şirket pazar sağlığında hacmi kovalamayı bıraktı ve değere odaklanmaya geçti. Bu strateji, birkaç yıl önce düşüşe geçtikten sonra faturalarının iyileşmesiyle işe yarıyor.

Ayrıca, platform modernizasyonu konusunda şirket, satışlarını artırmak için veri odaklı pazarlamaya odaklanırken, finansal durumu da negatif FAVÖK ve serbest nakit akışından pozitife geçti.

Finansalların iyileştirilmesi ve büyümeye dönüş

Groupon'un işi son birkaç yıldır yıllık gelirleri düştüğü için geriliyor. Veriler, yıllık gelirinin 2020'de 1,416 milyar dolardan 2021'de 967 milyon dolara düştüğünü gösteriyor.

Satışlar 2021'de 967 milyon dolara, 2022'de 599 milyon dolara, 2023'te 514 milyon dolara ve 2024'te 492 milyon dolara düştü.

Analistler, yönetimin dönüşüm çabalarının da yardımıyla şirketin trendinin değişmek üzere olduğuna inanıyor. Sonuç olarak, analistler arasındaki ortalama tahmin, yıllık gelirinin bu yıl 496 milyon dolar, ardından 2026'da 533 milyon dolar olacağı yönünde.

Öte yandan yönetim, gelirinin bu yıl 493 milyon ila 500 milyon dolar arasında olacağını tahmin ediyor. En önemlisi, yıllardır negatif FAVÖK kaydettikten sonra şirket, FAVÖK metriğinin 70 milyon ila 75 milyon dolar arasına çıkmasını bekliyor. Serbest nakit akışı en az 41 milyon dolar olacak.

Dolayısıyla bu ilerlemenin önümüzdeki aylarda şirketin hisse senedi fiyatını desteklemesi muhtemel, zira mevcut rakamlar şirketin aşırı değerli olduğunu gösteriyor.

Groupon hisse senedi fiyat analizi

GRPN hisse senedi grafiği | Kaynak: TradingView

Haftalık grafik, Groupon hisse senedi fiyatının son birkaç haftada güçlü bir toparlanma içinde olduğunu gösteriyor. Zıpladı ve şimdi daha önce iki kez üzerine çıkamadığı kritik bir direnç seviyesinde duruyor.

GRPN hissesi, teknik analizde popüler bir devam işareti olan yükselen üçgen örüntüsü oluşturdu. Hisse, 50 haftalık hareketli ortalamanın üzerinde ve %23,6 Fibonacci Geri Çekilme seviyesinin biraz üzerinde yer alıyor.

Bu nedenle, hisse senedi için en az direnç yolu yükseliş yönlüdür, izlenecek bir sonraki direnç seviyesi 26,70$, yani mevcut seviyenin yaklaşık %45 üzerinde olan %38,2 Fibonacci Geri Çekilme seviyesidir. Bu seviyenin üzerine çıkılması, mevcut noktadan %82 yukarıda olan %50 geri çekilmeyi 34$'a getirecektir.