CRWV yatırımcılarının dikkatine: CoreWeave hissesi 2025'te nereye kadar gidebilir?

Barclays analisti Raimo Lenschow, CoreWeave Inc (NASDAQ: CRWV) hissesinde son birkaç ayda yaşanan patlayıcı yükselişin ardından kar alınmasını ve yatırımın durdurulmasını öneriyor.

Lenschow, bu sabah yapay zeka girişiminin notunu "eşit ağırlığa" düşürdü ve CRWV hisse senedi fiyatını 2025'in ikinci yarısında daha fazla yükseltebilecek yakın vadeli bir katalizör düşünemediğini ekledi.

Lenschow'un şu anda CoreWeave hissesi için 100 dolarlık bir fiyat hedefi var; bu da mevcut seviyelerden %15'e kadar potansiyel bir düşüşe işaret ediyor.

Barclays, CoreWeave hissesi konusunda neden ılımlı bir tutum sergiledi?

CoreWeave, Mart ayının son haftasında halka açıldığından bu yana inanılmaz bir ivme yakaladı.

Yazının yazıldığı sırada, AI şirketinin halka arz fiyatı sadece 40 dolar olmasına rağmen yaklaşık %200 oranında artış göstermişti.

Ancak Lenschow son raporunda, "Bu kadar yükseğe çıkmak için temel argümanların olduğundan gerçekten emin değiliz" ifadelerini kullandığından, CRWV hisselerinin bu yıl nereye kadar gidebileceğinin henüz belli olmadığını belirtti.

Yatırımcılar, Barclays'in ılımlı notunun yalnızca yakın vadeyi kapsadığını unutmamalı.

Yatırım şirketi uzun vadede CRWV'nin yapay zeka pazarındaki potansiyeline olumlu bakıyor.

Bununla birlikte, CoreWeave hissesinin 28 ^Mart'ta halka açılmasından bu yana ilk düşüşü olması nedeniyle bu düşüş önemli.

CRWV hisseleri şimdiden iyi haberi fiyatlıyor olabilir

Nasdaq'ta listelenen şirket, bu ayın başlarında güçlü birinci çeyrek sonuçları bildirdi; buna gelirde yıllık bazda beş kat artış da dahildi.

Lenschow, güçlü performansa rağmen CoreWeave (CRWV) konusunda değerleme endişelerini öne sürerek temkinli davranmaya devam ediyor.

Lenschow, olumlu haberlerin çoğunun hisse senedinin mevcut fiyatına yansımış olabileceğini kaydetti.

CoreWeave, 2026 takvim yılı için tahmini kurumsal değerinin EBIT'e oranının yaklaşık 41 katı üzerinden işlem görüyor; bu, Nvidia gibi yüksek büyüme oranına sahip rakipleriyle karşılaştırıldığında bile bir prim.

Şirketin üretken yapay zeka temasıyla uyumu nedeniyle uzun vadeli beklentileri çekiciliğini korurken, Barclays yüksek değerlemenin ve yakın vadeli katalizörlerin yokluğunun hisse senedine daha temkinli bir yaklaşımı gerektirdiğine inanıyor.

2025'te CoreWeave Inc'e yatırım yapmalı mısınız?

Raimo Lenschow, CoreWeave hissesinin uzun vadede yükselişte olacağını düşünüyor; bunun başlıca nedeni ise "hem eğitim hem de çıkarım iş yüklerinde büyük bir TAM'ı ele alması."

Yatırımcılar ayrıca, yapay zeka firmasının yönetiminin yakın zamanda cari mali çeyrekte 1 milyar doların biraz üzerinde bir gelir öngördüğünü, bunun uzmanların tahmin ettiği 987 milyon doların çok üzerinde olduğunu da unutmamalı.

Bununla birlikte Barclays, not indirimine rağmen CRWV hisseleri konusunda daha iyimser firmalar arasında yer alıyor.

CoreWeave'in konsensüs derecesi şu anda "aşırı ağırlık" seviyesinde yer alıyor ve ortalama 69 dolarlık fiyat hedefi, buradan itibaren yalnızca %40'tan fazla bir düşüş potansiyeline işaret ediyor.

Ayrıca AI hissesi şu anda temettü de ödemiyor.