Deere kazançları: Cramer DE hisselerini alın diyor — ama bugün değil

Tarım makineleri devi üçüncü çeyreğe (Q3) ilişkin beklentileri aşan finansal sonuçlar açıkladıktan sonra Deere DE hisseleri Perşembe sabahı yükselişini sürdürdü.

DE'nin gelirleri yıllık bazda %5 artarak Q3'te 12,61 milyar $ seviyesine çıktı; hisse başına kazanç (EPS) 5,1 $ oldu ve bu, geçen yıla göre yaklaşık %7'lik bir artışı temsil ediyor.

Güçlü çeyreklik performans, ünlü yatırımcı Jim Cramer'ı Deere hisseleri konusunda heyecanlandırdı; ancak August 20^th'taki ralliyi takip etmeme konusunda uyardı.

Cramer'ın Deere hisseleri konusunda neden iyimser olduğu

Cramer'ın iyimserliği büyük ölçüde yönetimin, tarım makinelerindeki uzun süredir devam eden düşüşün nihayet dip seviyeye ulaşıyor olduğunu belirten açıklamalarına dayanıyor.

Deere yönetimi, kazanç çağrısında mali yıl 2026'nın tarım ekipmanı döngüsünün dibini işaret ettiğini tekrar vurguladı.

Cramer, CNBC'nin son bölümünde vurguladı ki Deere tarihsel olarak temkinli, promosyon odaklı olmayan bir yönetim ekibi; güçlü bir gerekçe olmadan nadiren abartılı iyimser tablo çiziyor.

Yönetimin aylar boyunca tarım ekonomisinin ne kadar zor olduğunu tekrarlaması sonrasında, onların tarım döngüsünün dibini ilan etme istekliliğini Cramer, önemli bir dönüş noktası olarak görüyor.

Tarım döngüleri çok yıllık vadelerde işlediği için — dibi ilan etmek, uzun vadeli DE hissesi yatırımcıları için yıllara yayılan sürdürülebilir bir toparlanma ve değer yaratma yolunu işaret ediyor.

Bugün DE hisselerini toplu almak neden tavsiye edilmez

Çeyreklik sürprize ek olarak, Deere tam yıl rehberliğinin alt sınırını yükseltti — şimdi net gelirin 4,75 milyar $ ile 5,00 milyar $ arasında olmasını bekliyor; önceki aralığı 4,50 milyar $ ile 5,00 milyar $ idi.

Bu güven verici ileriye dönük operasyonel göstergelere rağmen, Cramer Perşembe günkü ilk %7'lik sıçrama sırasında hisseleri doğrudan almayı önermedi.

Geniş çaplı makro dalgalanmaların genel olarak "çirkin" bir işlem günü yarattığına işaret ederek — tek günlük keskin sıçramaların peşinden gitmenin alıcıları geri çekilmelere karşı savunmasız bıraktığını belirtti.

Cramer, altta yatan döngüsel dipin Deere hisselerini çekici bir uzun vadeli alım yaptığına ikna olmaya devam ederken, sabırlı yatırımcıların ilk kazanç ivmesi soğuduğunda daha iyi taktik giriş noktaları bulacaklarına inanıyor.

Deere'ı mali 3. çeyrek sonuçları sonrası nasıl değerlendirmek

Geniş makine sektöründe, uzun süren döngüsel baskının ardından altta yatan istikrara dair işaretler görülüyor.

Deere'in sipariş defteri eğilimleri, stabil hale gelen kullanılmış ekipman stok seviyeleri ve yüksek marjlı hassas teknolojinin benimsenmesinin artması yapısal destekler olarak hizmet ediyor.

Hem İnşaat & Ormancılık hem de Küçük Tarım & Çim'deki güç, bu çeyrekte Production & Precision Agriculture tarafındaki bölgesel zayıflığı dengelemeye yardımcı oldu.

Faiz baskıları azaldıkça ve küresel tahıl piyasaları normale döndükçe, makine yenileme talebinin yeniden hızlanması bekleniyor.

Endüstriyel blue-chip hisselerde pozisyon oluşturmak isteyen yatırımcıların DE hissesini radarlarında tutmaları — kısa vadeli piyasa oynaklığının daha cazip bir giriş noktası sunmasını beklemeleri öneriliyor.

Not: Wall Street şu anda Deere'i ortalama olarak Overweight notunda değerlendiriyor ve fiyat hedefleri 812 $'a kadar çıkabiliyor; bu, buradan önemli bir yukarı yön potansiyeli olduğunu gösteriyor.