هل يعد MicroCloud Hologram سهمًا جيدًا للشراء والاحتفاظ به؟

انهار سعر سهم MicroCloud Hologram (HOLO) بنحو 90% هذا العام، مما يجعلها واحدة من أسوأ الشركات أداءً في وول ستريت. وقد أدى هذا الانخفاض إلى رفع قيمتها السوقية إلى أكثر من 147 مليون دولار.

مخزون الميمات الشعبية

أصبحت شركة MicroCloud Hologram، وهي شركة صينية صغيرة، واحدة من أكثر الأسهم شعبية بين المتداولين اليوميين، وذلك بفضل سعر سهمها والسوق الكبيرة التي يمكن معالجتها في نظامها البيئي.

غالبًا ما يكون حجم التداول اليومي للشركة كبيرًا، بمتوسط يزيد عن 45 مليون سهم. وفي يوم الاثنين، تجاوز حجم التداول اليومي للشركة 128 مليون سهم، على الرغم من أن الشركة لم تتصدر عناوين الأخبار.

كما أصبحت شركة HOLO بمثابة ملاك ساقط على مر السنين، حيث هبطت أسهمها من 109 دولارات إلى 0.36 دولار. وهذا يعني أن الأشخاص الذين اشتروا الأسهم في ذروتها خسروا كل شيء تقريبًا.

هناك أيضًا خطر يتمثل في أن تقوم ناسداك بإلغاء إدراج الشركة بسبب عدم امتثالها المنتظم. فهي تقدم تقاريرها متأخرة بانتظام بينما ظل السهم أقل من دولار واحد لفترة طويلة. ووفقًا لتفاصيل إدراج ناسداك، يجب أن يظل السهم أعلى من دولار واحد للحفاظ على مكانه.

وعلى هذا النحو، فإن الشركات التي تظل قيمتها أقل من دولار واحد غالبا ما تلجأ إلى تقسيمات عكسية للأسهم تدفع أسهمها إلى الارتفاع.

يعكس أداء HOLO أداء أسهم الميم الشهيرة الأخرى مثل Mullen Automotive و Bit Brother.

شهدت شركة Mullen، وهي شركة شهيرة للسيارات الكهربائية، انخفاض أسهمها إلى ما دون 1 دولار عدة مرات. وانخفضت قيمتها السوقية من أكثر من 800 مليون دولار في عام 2021 إلى 5 دولارات فقط اليوم.

من ناحية أخرى، تعد شركة Bit Brother شركة صينية لإنتاج الشاي اكتسبت شهرة كبيرة عندما تحولت إلى تعدين البيتكوين. وكانت أسهمها غالبًا من بين أعلى الأسهم تداولًا في وول ستريت. واليوم اختفت الشركة تقريبًا، حيث أصبحت قيمتها السوقية أقل من 600 ألف دولار.

أعمال HOLO تتباطأ

MicroCloud Hologram هي شركة صينية تقدم تقنية التصوير المجسم، بما في ذلك الكشف عن الضوء وتحديد المدى (LiDAR). وهي تعمل في قطاعين: الحلول التصويرية المجسمة وتقنية التصوير المجسم.

هذه هي الصناعات التي لديها سوق كبيرة يمكن معالجتها مع نمو صناعة السيارات. تفكر معظم شركات تصنيع المعدات الأصلية في إضافة تقنيات الليدار في مركباتها. تُظهر البيانات أن حجم سوق تقنية الهولوغرافيا سينمو إلى 43.2 مليار دولار في عام 2025 من 600 مليون دولار فقط في عام 2017.

تُظهر البيانات الصادرة عن SeekingAlpha أن الإيرادات السنوية لشركة MicroCloud Hologram انخفضت من أكثر من 56.4 مليون دولار في عام 2021 إلى 32.2 مليون دولار في الأشهر الاثني عشر الماضية. كما انتقلت من كونها شركة مربحة إلى شركة تتكبد خسارة قدرها 24 مليون دولار في الأشهر الاثني عشر الماضية.

وأظهرت نتائجها الفصلية الأخيرة أن إيراداتها بلغت 8.9 مليون دولار، وهو انخفاض كبير مقارنة بـ 6.9 مليون دولار حققتها في نفس الفترة من العام الماضي.

هناك عدة أسباب لتجنب سهم HOLO. أولاً، لا تنتهي العديد من الأسهم الرخيصة المشابهة بشكل جيد كما رأينا مع شركات مثل Mullen وBit Brother.

ثانيًا، في حين أن أعمال LiDAR تنمو، فإن معظم المشاركين لا يحققون أداءً جيدًا بسبب المنافسة الشديدة. ومن الأمثلة الجيدة على ذلك شركة Luminar Technologies ، التي انخفضت أسهمها بنسبة 40% في الأشهر الثلاثة الماضية و80% في نفس الأشهر الاثني عشر. انتقلت قيمتها السوقية من أكثر من 5 مليارات دولار في عام 2021 إلى 455 مليون دولار اليوم.

كما أن الصناعة شديدة التنافسية، حيث تعد شركات Hesai وFaro Technologies وBosch وLeica من أكبر اللاعبين في الصناعة. وفي أغلب الحالات، تتعاون شركات تصنيع المعدات الأصلية مع شركات كبيرة تبيع لها هذه التقنيات.

على سبيل المثال، لدى شركة Luminar Technologies شراكة مع شركة فولفو، إحدى أكبر شركات صناعة السيارات على مستوى العالم.

ثالثًا، MicroCloud هي شركة صينية لا تقدم إفصاحات جوهرية للمستثمرين. وتُظهِر نظرة على صفحة علاقات المستثمرين الخاصة بها معلومات محدودة حول عملياتها وعروضها التقديمية. وبالتالي، في معظم الحالات، يفعل مستثمرو HOLO ذلك بشكل أعمى.

رابعًا، والأهم من ذلك، يمكن لمستثمري MicroCloud توقع انخفاض كبير في القيمة السوقية في المستقبل. وفي بيان صدر مؤخرًا، قالت الشركة إنها ستزيد رأس مالها لجمع الأموال من المستثمرين.

كما أن أي محلل في وول ستريت لا يتابع شركة HOLO، مما يعني أن هناك القليل من الوضوح فيما يتعلق بعملياتها وتوقعاتها.

تتمتع MicroCloud Hologram بتقنيات ضعيفة

مخطط HOLO بواسطة TradingView

بالإضافة إلى ذلك، فإن أسهم MicroCloud Hologram لديها مؤشرات فنية ضعيفة. يوضح الرسم البياني اليومي أنها كانت في اتجاه هبوطي قوي في الأشهر القليلة الماضية وبلغت القاع عند 0.1886 دولار.

في الآونة الأخيرة، ارتفع السهم إلى 0.36 دولار بعد انتعاش معظم الشركات الصينية بعد أن أطلقت الحكومة سلسلة من حزم التحفيز. وقد ارتفعت أسهم معظم الشركات الصينية مثل Nio وLi Auto وAlibaba.

ظلت الأسهم أقل من المتوسطات المتحركة الأسية لمدة 50 يومًا و100 يوم (EMA) بينما انخفض متوسط النطاق الحقيقي (ATR)،

لذلك، من المرجح أن يستمر السهم في الانخفاض في الأشهر المقبلة. وإذا حدث هذا، فمن المرجح أن ينخفض إلى أقل من 0.10 دولار، مما يؤدي إلى خسائر كبيرة لحاملي السهم.