سهم Wheels Up على حافة الهاوية قبل الأرباح: هل تشتري عند الانخفاض؟

انخفض سعر سهم Wheels Up Experience (UP) إلى أدنى مستوى قياسي عند 1 دولار يوم الاثنين بينما كان المستثمرون ينتظرون نتائجها المالية الفصلية. انخفض سعر سهم UP بنسبة 35٪ هذا العام، متخلفًا عن الشركات الأخرى في وول ستريت. أدى هذا الانخفاض إلى رفع القيمة السوقية للشركة إلى حوالي 746 مليون دولار. إذن، هل ينهار سهم UP بعد تشكيل مثلث هابط قبل الأرباح؟

خلفية تجربة Wheels Up

Wheels Up Experience هي شركة تسعى إلى إحداث تغيير جذري في صناعة السفر للشركات. وهي تفعل ذلك من خلال امتلاك أسطول من الطائرات الخاصة التي يمكن للعملاء حجزها بسهولة.

يمكن للعملاء اختيار أن يصبحوا أعضاءً ودفع رسوم سنوية. تبدأ العضوية الفردية من 100 ألف دولار، بينما تبدأ باقة الشركات الصغيرة والمتوسطة من 250 ألف دولار. تبدأ أعمال حلول الشركات المخصصة من 500 ألف دولار سنويًا.

وتقدم الشركة أيضًا خدمات تأجير الطائرات، حيث لا يحتاج العملاء إلى دفع رسوم الاشتراك في هذه الباقات. وبدلاً من ذلك، يمكنهم استخدام نموذج الدفع حسب الاستخدام حيث يدفعون الأسعار الحالية لرحلاتهم.

تعمل شركة Wheels Up Experience في صناعة شديدة التنافسية. وتعد شركة NetJets، التي يدعمها وارن بافيت، أكبر لاعب في صناعة الطائرات الخاصة. أما اللاعبون الآخرون في هذا القطاع فهم شركات مثل Flexjet وVistaJet وFlyExclusive وBlackJet.

اقرأ المزيد: توقعات أسعار أسهم Wheels Up: الآمال ضائعة، والهبوط الاضطراري في المستقبل

لقد واجهت شركة Wheels Up، التي تدعمها شركة Delta Air Lines وشركة Cox Enterprises، صعوبات في السنوات القليلة الماضية وهي الآن تمر باستراتيجية تحول. لقد اقتربت من الإفلاس في السنوات القليلة الماضية.

وكجزء من استراتيجية التحول التي تنتهجها الشركة، قررت بيع أعمال إدارة الطائرات إلى شركة Airshare. كما باعت الشركة بعض طائراتها من طراز Citation X. أما الشركة المتبقية فهي منظمة أكثر رشاقة، وتأمل الإدارة أن تكون أكثر ربحية في المستقبل.

وأعلنت شركة Wheels Up أيضًا عن خطة لتحديث أسطولها والتي ستشهد استبدال أسطولها الحالي بطائرات من طراز Embraer Phenom 300 وسلسلة Bombardier Challenger 300.

وأعلنت الشركة أيضًا أنها ستستحوذ على أسطول طائرات Phenom 300 من شركة GrandView Aviation.

أرباح UP في المستقبل

وسيكون المحفز الرئيسي التالي لسعر سهم Wheels Up هو أرباحها، والتي ستوفر المزيد من الضوء على أدائها التجاري.

وأظهرت أحدث النتائج استقرار أعمال الشركة، حيث انخفض عدد أعضائها النشطين بنسبة 38% إلى 6699 خلال الربع، وهي الخطوة التي أرجعتها الشركة إلى التغييرات في استراتيجيتها التجارية. كما انخفض عدد المستخدمين النشطين إلى 8215.

وانخفضت إيرادات شركة Wheel's Up بنسبة 39% إلى 193 مليون دولار، في حين تحسن صافي خسارتها بنسبة 60% إلى أكثر من 57 مليون دولار.

وانخفضت الإيرادات في الأشهر التسعة الأولى من العام بنسبة 42% إلى 587 مليون دولار، في حين تقلصت الخسارة الصافية إلى 252 مليون دولار. وجاءت هذه الانخفاضات بسبب خروج الشركة من أعمال إدارة الطائرات وبيعها.

إن المحللين متباينون بشأن مستقبل شركة Wheels Up. ويزعم المتفائلون أن أعمال الشركة سوف تستمر في تحقيق أداء جيد مع استمرار نهج التحول. كما يشيرون إلى التحسن المتواضع في الميزانية العمومية للشركة بعد أن حصلت على قرض متجدد بقيمة 332 مليون دولار من بنك أوف أميركا.

تحليل سعر سهم Wheels Up

الرسم البياني لسهم UP بواسطة TradingView

يوضح الرسم البياني اليومي أن سعر سهم UP كان في اتجاه هبوطي قوي خلال الأشهر القليلة الماضية. فقد انخفض إلى ما دون مستوى الدعم الرئيسي عند 1.15 دولار، وهو أدنى مستوى له في 13 نوفمبر.

تحرك السهم إلى ما دون المتوسطات المتحركة على مدار 50 يومًا و25 يومًا. كما استمر مؤشر النسبة المئوية لسعر السهم (PPO) ومؤشر القوة النسبية (RSI) في الانخفاض.

كما شكل سعر سهم UP نمط مثلث هابط، وهو اتجاه هبوطي شائع. وبالتالي، من المرجح أن يستمر السهم في الانخفاض ويتحرك إلى ما دون 1 دولار بسبب نمط المثلث.

وعلى العكس من ذلك، فإن التحرك فوق متوسط التحرك على مدار 100 يوم عند 1.72 دولار من شأنه أن يبطل التوقعات الهبوطية. ومع ذلك، هناك أيضًا احتمال أن يتعرض السهم لضغوط بيعية قصيرة بعد الأرباح.