أهم أخبار مؤشر S&P 500 هذا الأسبوع: حرب الولايات المتحدة وإيران، التضخم الأمريكي، أرباح أوراكل والمزيد

واصل مؤشر S&P 500 اتجاهه الهابط القوي الأسبوع الماضي، ليصل إلى أدنى مستوى له منذ 17 ديسمبر من العام الماضي. أنهى الأسبوع عند $6,740، متراجعاً بشكل كبير عن أعلى مستوى له منذ بداية العام والبالغ $7,000. لنستعرض بعض الحوافز الرئيسية لصناديق المؤشرات SPY وIVV وVOO هذا الأسبوع.

تقرير التضخم الأمريكي 

أحد الحوافز الرئيسية لمؤشر S&P 500 وصناديقه هذا الأسبوع سيكون تقرير التضخم الاستهلاكي الأمريكي المقرر صدوره يوم الأربعاء.

هذا تقرير حاسم يشكل الجزء الثاني من المهمة المزدوجة للاحتياطي الفيدرالي بعد تقرير سوق العمل.

أظهرت بيانات صدرت يوم الجمعة أن الاقتصاد فقد أكثر من 92,000 وظيفة في فبراير، وهي أسوأ قراءة منذ سنوات. وقفز معدل البطالة إلى 4.4%، في حين بقي نمو الأجور ثابتاً.

يتوقع الاقتصاديون أن يُظهر تقرير التضخم الأمريكي القادم ارتفاع مؤشر أسعار المستهلكين (CPI) العام إلى 2.5% في فبراير، بينما ظل مؤشر أسعار المستهلكين الأساسي ثابتاً عند 2.5%.

تقرير تضخم أعلى من المتوقع سيجعل من الصعب على الاحتياطي الفيدرالي خفض أسعار الفائدة كما اقترح دونالد ترامب. أداء مؤشر S&P 500 والمؤشرات الأخرى يتحسن عادةً عندما يقوم الاحتياطي الفيدرالي بخفض أسعار الفائدة.

الحرب بين الولايات المتحدة وإيران 

أهم محفز لمؤشر S&P 500 هو الحرب في إيران المستمرة، والتي تصاعدت خلال عطلة نهاية الأسبوع بعد أن قصفت إسرائيل مصفاة إيرانية رئيسية. 

أدت هذه الحرب إلى ارتفاع حاد في أسعار الطاقة في الولايات المتحدة ودول أخرى. قفز خام برنت، المؤشر العالمي، من أدنى مستوى له منذ بداية العام عند $55 إلى أكثر من $100. وبالمثل، واصل مؤشر النفط الأمريكي الارتفاع مع تراجع حركة المرور في مضيق هرمز.

واصلت أسعار منتجات الطاقة الأخرى مثل الغاز الطبيعي والبنزين الارتفاع هذا العام، ما سيؤدي إلى زيادة مستوى التضخم في الولايات المتحدة.

بينما تستفيد شركات الطاقة المدرجة في مؤشر S&P 500، تتعرض قطاعات أخرى، خاصة النقل والتصنيع، لضغوط كبيرة مع استمرار الحرب

ستكون بوادر انتهاء الحرب إيجابية لمؤشر S&P 500 وباقي المؤشرات الأمريكية. ومثال على ذلك ما حدث يوم الأربعاء الماضي عندما أفادت وسائل الإعلام أن إيران تواصلت مع الولايات المتحدة لإجراء محادثات لإنهاء الحرب.

أبرز نتائج الشركات 

الحافز الرئيسي الآخر لمؤشر S&P 500 وصناديق SPY وIVV وVOO هو إعلان نتائج الشركات الأمريكية القادمة هذا الأسبوع. 

مع أن موسم الأرباح قد شارف على الانتهاء، ستعلن بعض الشركات المهمة أرقامها هذا الأسبوع.

ستعلن Hewlett-Packard Enterprise وCasey’s General Stores أرقامهما يوم الاثنين. ستعلن Oracle، وهي لاعب بارز في قطاع الذكاء الاصطناعي، نتائجها يوم الثلاثاء.

ستكون نتائج Adobe يوم الخميس مهمة لأنها ستظهر ما إذا كانت أدوات الذكاء الاصطناعي من شركات مثل OpenAI وAnthropic تُحدث اضطراباً في أعمالها.

ومن بين نتائج الشركات الأخرى التي تستحق المتابعة: Dollar General وUlta Beauty وLennar Corporation وUiPath وCampbell’s Soup.

نمط الوتد الصاعد لمؤشر S&P 500 

العامل الفني الآخر لمؤشر S&P 500 هو أن تحليلاته الفنية تشير إلى مزيد من الهبوط على المدى القريب. 

كما يظهر الرسم البياني أعلاه، شكّل المؤشر نمط الوتد الصاعد الذي يتكون من خطي اتجاه صاعدين ومتقاربين. وقد هبط بالفعل دون الجانب السفلي لهذا النمط ودون مستويات Strong وPivot وReverse في أداة Murrey Math Lines.

لذا، السيناريو الأرجح هو استمرار هبوط المؤشر، وقد يصل إلى مستوى الدعم الرئيسي التالي عند $6,000.