Meta by mohla brzy pronajmout výpočetní výkon Anthropic

Akcie Meta Platforms META jsou 17. července v centru pozornosti po zprávách, že technologický gigant vede předběžná jednání o pronájmu své výpočetní infrastruktury výzkumné laboratoři umělé inteligence Anthropic.

Tento údajný obchod v hodnotě $10 billion přichází v době, kdy je Meta pevně nad svými hlavními klouzavými průměry (MAs) – s RSI kolem poloviny 50, což naznačuje silný kupní tlak.

Nicméně akcie Meta se aktuálně obchodují přibližně za stejnou cenu, za kterou začal rok 2026.

Co víme o možné dohodě s Anthropic

Podle anonymních zdrojů, které dnes hovořily s CNBC, Anthropic zvažuje nákup surové výpočetní kapacity od Meta, aby škálovalo své pokročilé modely AI, včetně svého vlajkového modelu Fable.

V situaci „celoprůmyslového“ nedostatku špičkového hardwaru Nvidia se laboratoř AI aktivně snaží získat externí výpočetní výkon; nedávno uzavřela podobnou dohodu se společností SpaceX a jejím datovým centrem Colossus 1.

Aby se připravila na agresivní vstup do cloud hostingu, Meta Platforms strategicky posílila své vnitřní operační vedení.

Společnost nedávno jmenovala bývalého vrcholného manažera Amazon Web Services (AWS) Davea Browna svým novým šéfem infrastruktury, což signalizuje silný komerční záměr.

Význam dohody s Anthropic pro akcie Meta

Toto potenciální partnerství představuje býčí strukturální katalyzátor pro akcie Meta, protože přímo řeší hlavní obavu investiční komunity: neřízené nadměrné výdaje.

Multinacionální společnost letos na začátku trhu šokovala tím, že revidovala své celoroční odhady capex na rozmezí $125 billion až $145 billion, věnované téměř výhradně masivním výstavbám datových center pro AI.

Přechod od čistě spotřebitelsky orientované platformy k prémiovému velkoobchodnímu poskytovateli výpočetních služeb umožní Metě bezproblémově proměnit přebytečnou serverovou kapacitu z těžké finanční zátěže na okamžitý podnikový peněžní tok s vysokými maržemi a umlčet kritiky.

Nové obchodní odvětví Meta je obzvlášť významné vzhledem k tomu, že akcie se aktuálně obchodují na 23násobku očekávaných zisků (forward earnings), což mnozí považují za levné pro zavedeného beneficienta AI.

Jak obchodovat akcie Meta Platforms na současných úrovních?

Otevření světové AI infrastruktury Meta třetím stranám, jako je Anthropic, v konečném důsledku zásadně přeformátovává dlouhodobou investiční tezi pro tuto akcii.

Místo toho, aby akcionáře nutilo čekat, až AI postupně optimalizuje výnosy z digitální reklamy, tento vývoj znamená zrod hmatatelného, opakovaného B2B podnikového cloudového byznysu.

Generální ředitel Mark Zuckerberg už dříve naznačil tuto masivní příležitost a uvedl, že externí technologické firmy pravidelně žádají o nákup výpočetního výkonu od Meta za prémiovou cenu.

Pokud META úspěšně promění své bezprecedentní kapitálové výdaje v dominantní cloud hostingovou sílu, její akcie jsou připraveny na silné, růstem poháněné oživení.

Je třeba poznamenat, že analytici z Wall Street zůstávají nadále býčí ohledně akcií META pro zbytek roku 2026.

Konsensusní doporučení pro tohoto titána je v současnosti Strong Buy, s průměrným cílovým kurzem přibližně $823, který naznačuje více než 25% potenciální nárůst od současných hodnot.