Nio aktiekurs prognose: køb dukkert eller sælg rip?

Nio (NIO) aktiekurs er trukket tilbage i de seneste par dage, da det seneste momentum aftog. Efter at være steget til $7,70 den 30. september, er aktien trukket tilbage til $6,25, et tilbagetog på 20%, hvilket betyder, at den er flyttet ind på et bjørnemarked. Det er faldet til det laveste niveau siden 27. september.

Nio-aktierne forbliver væsentligt højere end det laveste år til dato på $3,65. Det er også faldet med over 31 % i år og med 62 % fra sit højeste punkt i 2023.

Voksende EV-mærke

Nio er vokset til at blive et af de største elbilmærker i Kina og sælger tusindvis af biler hver måned.

Det sælger NIO ES8, en syv-sæders SUV, NIO ES6, en fem-sæders SUV, EC6 og ET7. Senest har virksomheden lanceret et nyt mærke, der har til formål at udfordre Teslas Model Y, en af de bedst sælgende biler i landet.

Onvo L60 har en forudsalgspris på 219.000 RMB eller omkring 31.000 USD, hvilket gør den billigere end Model Y, som starter ved 263.900 RMB.

Nios fordel i forhold til andre elbilselskaber er, at de har investeret i batteribyttestationer, hvor brugerne kan gå, skifte batterier og modtage fuldt opladede. Fordelen er, at dette løser den største udfordring, som folk har, når de køber elbiler. Nio har omkring 2.500 byttestationer og over 22.600 opladere

Nios vækst ses bedre i de økonomiske resultater, som har vist, at dens årlige omsætning steg fra 1,1 milliarder dollars i 2019 til over 7,8 milliarder dollars i det sidste regnskabsår, en stigning på 609 %. Tesla, guldstandarden i elbilindustrien, er steget med over 300 % i samme periode.

Nios forretning går godt

De seneste leveringstal viste, at Nios forretning klarede sig godt. Den leverede over 21.181 køretøjer i september, en årlig stigning på 35,4 %. Det leverede også 61.855 køretøjer i tredje kvartal, en stigning på 11,6%.

Disse leveringstal er bemærkelsesværdige, fordi den generelle opfattelse blandt analytikere og investorer er, at den kinesiske elbilindustri er ved at bremse.

Tallene betyder, at virksomheden klarer sig bedre end Tesla, som leverede 462.800 køretøjer i tredje kvartal, en stigning fra de 432.000, den leverede i samme periode sidste år.

Dets tal var også bemærkelsesværdige, fordi de kun omfattede 832 ONVO-køretøjer, siden de begyndte at sælge i slutningen af september.

De seneste økonomiske resultater viste, at forretningen klarede sig godt. Køretøjsmarginerne steg til 12,2 %, blandt andet fordi det ikke sænkede priserne, som det gjorde for et år siden. De fleste kinesiske elbiler ser ud til at have afsluttet priskrigene, som vi så sidste år.

Dens samlede margin steg fra 4,9 % til 9,7 %, mens dens bilsalg sprang til RMB 15,67 mia.

Vigtigst er det, at Nio er begyndt at indsnævre sine tab efter at have gennemført de fleste af sine investeringer, der tærede det meste af dets midler. Dets nettotab for sidste kvartal var RMB 5,04 milliarder eller 694 millioner USD, et fald på 16,7 % i forhold til samme periode sidste år.

Nio forventer, at dets forretning vil fortsætte med at klare sig godt, med leveringerne i tredje kvartal på mellem 61.000 og 63.000. Den samlede omsætning vil være $2,6 milliarder, en stigning på 3,2% fra tredje kvartal af 2023.

International ekspansion

Nio og andre kinesiske virksomheders største udfordring er, at industrien er yderst konkurrencedygtig, med over 100 lokale og internationale mærker, der kæmper om markedsandele.

Som et resultat arbejder Nio på at vokse sin forretning i andre lande, især i Europa. Udfordringen er dog, at Europa har stemt for at tilføje flere toldsatser på kinesere køretøjer.

Også mange europæiske virksomheder arbejder på billigere elbiler. For eksempel har Renault afsløret R4 E-Tech, en fremstillet i Frankrig EV, der koster omkring 35.000 euro eller $38.000. Den har avancerede funktioner, og prisen kan fortsætte med at falde.

Nios anden udfordring er, at det bliver nødt til at foretage flere investeringer i udlandet for at booste sin batteribytteteknologi.

Dette er bemærkelsesværdigt, da Nio stadig taber betydelige summer. For nylig modtog det en investering på 3,3 milliarder RMB i Nio China fra en gruppe investorer.

Nio aktiekursanalyse

Nio-diagram af TradingView

Den seneste Nio-aktiestigning var i tråd med mine adskillige prognoser, som du kan læse her og her .

På det daglige diagram ser vi, at aktierne er forblevet over nøglestøtteniveauet på $6,03, dets højeste sving den 14. maj og halsudskæringen af det dobbeltbundede mønster.

Det svæver også over Fibonacci Retracement-punktet på 23,6 % og 25-dages og 50-dages glidende gennemsnit.

Derfor vil aktien sandsynligvis genoptage den bullish trend, med det oprindelige mål på $7,70, hvilket er omkring 25% over det nuværende niveau. En flytning over dette punkt vil føre til flere gevinster på længere sigt.