Figen-aktiekursen ligger i et interval: vil det have et udbrud i 2025?

Figenbeholdningen har mistet momentum og forblev i en konsolideringsfase i næsten to år. Det forblev inde i støtte- og modstandsniveauerne på $4,42 og $6,97 i denne periode, og savnede den stærke aktiestigning i USA. Det handlede til $6,25, og værdisatte mærket til over $1,12 milliarder.

Stærkt mærke i modvind

Figs er en beklædningsvirksomhed, der fokuserer på sundhedssektoren. Det er et brand direkte til forbrugeren, der sælger alle typer sundhedstøj til sygeplejersker og læger i hele landet.

Denne store industri i USA har over 22 millioner sundheds- og socialarbejdere, et tal, der vil fortsætte med at vokse, efterhånden som befolkningen bliver ældre. Sundhedsbeklædningsindustrien anslås at være over 12 milliarder dollars værd.

Figs har tiltrukket mange kunder gennem årene. Ifølge dens 10k erklæring tjente den over 1,2 millioner i USA.

Den største udfordring Figs står over for er konkurrencen i branchen. Dets konkurrenter omfatter firmaer som Scrubs & Beyond og Uniform Advantage samt massemarkedsdetailhandlere og grossister.

Figs' forretning er fortsat med at vokse i de seneste par år. I 2019 genererede det over $110 millioner i årlig omsætning, og i 2023 genererede det $545 millioner. Denne vækst skete, da den øgede dets marketingbudget og brandbevidsthed.

Læs mere: Ron Baron afslører en af ​​sine største nylige investeringer

For nylig er der dog tegn på, at virksomheden er ved at aftage, sandsynligvis på grund af den betydelige konkurrence. Antal kunder steg med 4% til 2,6 millioner i de sidste tolv måneder, da nettoomsætningen pr. bruger faldt med 3% til $205. Den gennemsnitlige ordreværdi faldt også med 5% til $108. Disse tal forklarer, hvorfor Figs-aktien ikke har klaret sig godt i år.

Derudover faldt Figs-omsætningen med 1,5 % til $140 millioner i tredje kvartal, mens bruttomarginen fortsatte med at forværres. Figs skylden denne tendens til øgede rabatter, da konkurrencen steg. De seneste tal viste en bruttomargin på 67,1%, lavere end de 68,4% i Q3'23. Dette tal har været nedadgående efter at have toppet med 72 % i FY'20.

Analytikere er pessimistiske i virksomheden, da den står over for betydelige udfordringer. Det gennemsnitlige estimat er, at Figs omsætning vil være $543 millioner i 2024, efterfulgt af en lille stigning på 3% til over $559 millioner i 2025.

Den anden nøgleudfordring er, at virksomheden er ret overvurderet, da dens fremadrettede P/E-forhold er 350. På den positive side har virksomheden en stærk balance med over $281 millioner i kontanter og kortsigtede investeringer.

Figs aktiekursanalyse

Det daglige diagram viser, at Figs-aktiekursen bundede på $4,42 i 2024. Det lykkedes ikke at bevæge sig under dette niveau flere gange siden april, et tegn på, at shortsælgere ikke var komfortable med at placere handler under dette punkt.

Aktien fandt derefter en stor barriere ved $6,97, dets højeste sving i juli og oktober samme år. Det har bevæget sig lidt over 50-dages glidende gennemsnit, mens procentprisoscillatoren (PPO) har bevæget sig over nullinjen.

Der er tegn på, at akkumulerings- og distributionsindikatoren er stigende og er forblevet over den stigende trendlinje, der forbinder de laveste udsving siden februar.

Derfor, selvom dens fundamentale forhold ikke er gode, vil den sandsynligvis have et stærkt comeback i 2025. Hvis dette sker, kan aktien springe til det næste vigtige modstandsniveau på $10,25, hvilket er omkring 66% over det nuværende niveau. Dette er en vigtig pris, da den er på det højeste sving i februar 2023.