NVDY, NVDL ETFs analyse forud for NVIDIA-indtjeningen

GraniteShares 2x Long NVDA Daily ETF (NVDL) og YieldMax NVDA Option Income Strategy ETF (NVDY) ETF'erne vil være i søgelyset i denne uge, da NVIDIA offentliggør sine finansielle resultater på onsdag. Denne artikel forklarer, om NVDY og NVDL er gode investeringer forud for indtjeningen.

Hvad er NVDL og NVDY ETF'er?

NVDL ETL er en gearet fond, der sigter mod at opnå en forstærket præstation af NVDIA-aktien. I dette tilfælde stiger fonden 2x, hver gang NVIDIA-aktien stiger, og omvendt. For eksempel faldt NVDL-aktien med 4 % i fredags, da NVDA-aktien dumpede med 2 %. Det har $4,6 milliarder i aktiver og en omkostningsprocent på 1,06%.

NVDY ETF er på den anden side en dækket opkaldsfond, der har til formål at generere regelmæssige udbetalinger til investorer. Det gør den ved at investere i NVIDIA-aktier og derefter sælge købsoptioner, et skridt, der giver den en øjeblikkelig præmie, som den udlodder til sine aktionærer. Det har over 1,5 milliarder dollars i aktiver og en omkostningsprocent på 1,01 %.

NVDY's aktieafkast er ofte lavere end NVIDIAs, men det kompenserer det så med udbytteudbetalingerne. For eksempel, mens aktien er styrtet med omkring 14% i de sidste 12 måneder, var det samlede afkast omkring 76% i den periode. NVDY har et udbytte på 98 %, et tal, der ofte vakler.

Læs mere: Nvidia Q3-indtjening overgår forventningerne, da AI-efterspørgsel driver rekordomsætning

NVIDIA indtjening forhåndsvisning

Den vigtigste katalysator for NVDY- og NVDL-aktiekurserne vil være den kommende NVDIA-indtjening, som vil give mere farve på dens præstation.

NVDIA har været et af de bedst præsterende virksomheder i USA, da dets salg er steget i takt med den igangværende efterspørgsel efter halvledere. Virksomheder som Microsoft, Amazon, Xai og Google forventes at bruge over 320 milliarder dollars i chips til deres datacentre i år.

NVIDIAs forretning har haft en spektakulær vækstrate i de sidste par år, da dens årlige omsætning steg fra $10,9 milliarder i 2020 til $60,9 milliarder i 2023. Den har tjent over $113 milliarder i de sidste tolv måneder (TTM).

Analytikere er optimistiske med hensyn til NVIDIAs indtjening i denne uge. Det gennemsnitlige estimat er, at dens omsætning vil være 38,15 milliarder dollars, en årlig stigning på 72 % fra det foregående kvartal. Denne indtægt vil bringe det samlede tal for 2024 til 129,28 milliarder dollars. Dens omsætning i 2024 vil være en vækst på 112 % fra et år tidligere.

Analytikere mener, at NVIDIAs omsætning derefter vil aftage til $195 milliarder i år. Denne deceleration er forståelig, da AI-industriens vækst vil begynde at modnes. Virksomheder vil også have flere valgmuligheder, især nu hvor AMD og Intel har lanceret deres AI-chips.

NVDA er blevet et yderst profitabelt selskab, med dets indtjening pr. aktie, der forventes at bevæge sig til 85 cents fra de 52 cents, det tjente et år tidligere. Den årlige EPS forventes at bevæge sig fra 1,3 cent til 2,9 cent.

Implikation på NVDL- og NVDY-aktier

NVDA vs NVDL vs NVDY ydeevne

Så hvordan vil de økonomiske resultater påvirke NVDY- og NVDL-aktierne? Disse ETF'er reagerer forskelligt på NVDA's aktier. NVDL-aktien stiger to gange baseret på NVDA's daglige præstation.

NVDL-aktieudviklingen afspejler også NVDA's, men den har nogle begrænsninger på grund af call-optionselementet.

Der er odds for, at NVDA aktiekursen vil hoppe efter indtjening og presse de to ETF'er højere. Ud over at slå analytikeres skøn kan virksomheden vise, at dets forretning klarer sig godt på trods af DeepSeek AI- truslen i Kina.

Der er dog en risiko for, at virksomheden vil udsende en blødere vejledning, da den står over for den virkelighed, at AI-udgifterne kan aftage i år. De vigtigste støtte- og modstandsniveauer at holde øje med for NVDA-aktien vil være $112 (høj 3. februar) og $152 (høj i 2024)