Hang Seng-indekset bryder nøglestøtten, mens risiko-off-stemningen griber markederne: Hvad er det næste?

Hongkong-aktierne faldt kraftigt torsdag, da stigende geopolitiske spændinger i Mellemøsten og den amerikanske centralbanks forsigtige holdning til renterne udløste en bølge af risikoaversion på tværs af de asiatiske markeder.

Klokken 14:09 lokal tid var det toneangivende Hang Seng-indeks styrtdykket med 463 point til 23.247,38, hvilket brød det afgørende støtteniveau på 23.500 og testede sit 50-dages eksponentielle glidende gennemsnit på 23.230.

Frasalget afspejlede investorernes angst for en potentiel amerikansk militær intervention i Mellemøsten efter rapporter om, at tidligere præsident Donald Trump havde godkendt angrebsplaner for Iran.

Spændinger i Mellemøsten og Feds politik driver markedsvolatilitet

De store tab kom, da Federal Reserve holdt renten stabil, men signalerede forsigtighed med hensyn til fremtidige økonomiske forhold, selv om handlende forblev fokuseret på at udfolde geopolitiske risici.

Eskaleringen af fjendtlighederne mellem Israel og Iran, kombineret med amerikanske jagerfly og trusler om gengældelse, fik investorer til at søge sikrere aktiver.

En skrøbelig global baggrund fortsætter med at tynge stemningen, især i Asien.

Den 18. juni endte de amerikanske markeder blandet - Nasdaq Composite opnåede en stigning på 0,13%, mens Dow Jones Industrial Average og S&P 500 oplevede små tab.

De asiatiske markeder bar dog hovedparten af investorernes frygt den 19. juni, hvor Hang Seng-indekset faldt 2,02% i morgensessionen, og Kinas CSI 300 og Shanghai Composite trak sig også tilbage.

Teknologi- og detailaktier ramt hårdt, da olieaktierne stiger

Teknologi og forbrugernavne var blandt de største ofre i torsdagens handel.

Hang Seng Tech-indekset faldt 2,36%, da tunge aktier faldt.

E-handelsplatformene Meituan og JD.com faldt mere end 3%, mens Alibaba og Baidu faldt henholdsvis 1,96% og 1,56%.

Pop Mart, legetøjsproducenten kendt for sine Labubu-figurer, faldt 5,3% til HK$248,60.

Luksusjuveleren Laopu Gold faldt 6,4%.

Kinas førende producent af krydderier, Foshan Haitian Flavouring and Food, oplevede en beskeden stigning på 0,14% til HK$36,35 efter kortvarigt at have handlet under sin børsnoteringspris på HK$36,30 ved debuten.

Elbilproducenter sporede en bredere svaghed, hvor BYD faldt 2,51% og Li Auto faldt med 1,34%.

Hang Seng Mainland Properties Index faldt 2,42%, hvilket afspejler bredere bekymringer om økonomisk vækst og boligefterspørgsel i Kina.

I modsætning hertil steg nogle olie- og gasaktier på grund af stigende bekymringer over afbrydelser af energiforsyningen.

JX Energy steg 68%, mens Petro-King Oilfield Services steg 20,8%.

Kilde: FXEmpire

Hang Seng-udsigter: våbenhvile kan bringe indekset op på 24.000; USA's engagement kan skubbe det ned til 23.000

Analytikere advarer om, at yderligere volatilitet er sandsynlig, hvor markederne er meget følsomme over for enhver militær udvikling eller diplomatiske gennembrud.

FXEmpire bemærkede , at en våbenhvile i Mellemøsten eller meningsfulde fremskridt i en atomaftale mellem USA og Iran kunne løfte Hang Seng-indekset mod 24.000-mærket.

Skulle indekset bryde og holde sig over 24.000, kan det bane vejen for en gentest af toppen den 11. juni på 24.439.

På den negative side kan amerikansk militær involvering dog trække indekset ned til 23.000, med yderligere tab, der muligvis kan stige til 22.500.

Markedsstemningen kan finde en vis støtte, hvis Beijing signalerer nye stimulusforanstaltninger.

Modstanden på kort sigt ligger på 23.500, 24.000 og 24.439 - det højeste niveau fra 11. juni.

Støtten ligger ved 50-dages EMA (23.230), efterfulgt af 23.000 og 22.500. De kortsigtede udsigter er fortsat forsigtigt optimistiske, men afhængige af den geopolitiske og politiske udvikling.

Indtil da forventes risikostemningen at forblive skrøbelig.