Citigroup rapporterer højere overskud, da alle divisioner leverer rekordomsætning

Citigroup offentliggjorde stærkere end forventede resultater for tredje kvartal tirsdag, hvor alle dets forretningsdivisioner genererede rekordomsætning.

Resultaterne fremhæver den amerikanske bankgigants voksende styrke på tværs af udlån, handel og investeringsbankvirksomhed, efterhånden som virksomhedsaftaler accelererer, og forbrugeraktiviteten forbliver robust.

Citigroups aktier steg 0,23% ved tirsdagens åbning.

Overskuddet stiger på bredt funderet omsætningsvækst

For tredje kvartal rapporterede Citigroup en stigning på 16% i nettoindkomsten til $3,8 milliarder i forhold til et år tidligere, mens indtjeningen pr. aktie steg med 23% til $1,86.

Omsætningen steg med 9% år-til-år til $22,09 milliarder, hvilket overgik analytikernes forventninger på $21,09 milliarder, ifølge data indsamlet af LSEG.

Hver afdeling i banken bidrog til rekordpræstationen.

Serviceforretningen registrerede sit bedste kvartal nogensinde med en omsætningsstigning på 7%, mens bankindtægterne steg med 34%.

Citis markedssegment rapporterede også sin stærkeste præstation i tredje kvartal med en stigning på 15% i omsætningen.

CEO Jane Fraser krediterede resultaterne til fortsat strategisk eksekvering og teknologisk innovation.

"Investeringer i nye produkter, digitale aktiver og AI driver innovation og forbedrede muligheder på tværs af franchisen," sagde Fraser.

"Den ubarmhjertige eksekvering af vores strategi leverer stærkere forretningsresultater kvartal efter kvartal og forbedrer vores afkast."

På trods af de stærke tal steg Citis udgifter med 9% i kvartalet, primært på grund af omkostninger knyttet til det delvise salg af dets Mexico-forretning, Banamex.

Banken rapporterede en nedskrivning af goodwill på $726 millioner i forbindelse med handlen.

Banamex salg og Latinamerika strategi

Citigroup er i færd med at sælge en andel på 25 % i sin mexicanske detailenhed, Banamex, til milliardæren Fernando Chico Pardo, formand for lufthavnsoperatøren ASUR, for cirka 2,3 milliarder dollars.

Flytningen er en del af Frasers igangværende indsats for at strømline Citis globale aktiviteter ved at forlade ikke-kerneforretninger i udlandet.

Banken købte Banamex i 2001 for 12,5 milliarder dollars, men besluttede at frasælge enheden som en del af en bredere omstruktureringsstrategi.

Mens Citi oprindeligt havde planlagt at afholde et offentligt udbud for den resterende andel, blev et uopfordret tilbud på 9,3 milliarder dollars fra Grupo Mexico i 2025 i sidste ende afvist.

Salget understreger de udfordringer, Citi står over for med at omforme sit internationale fodaftryk og samtidig opretholde rentabiliteten på nøglemarkederne.

Transaktionens tilknyttede omkostninger tyngede kvartalsindtjeningen, selvom bankens underliggende resultater forblev stærke på tværs af divisioner.

Investeringsbanker og markedsstyrke

Citigroup nød godt af en genopblussen af den globale aftaleindgåelse i løbet af tredje kvartal, da virksomhederne forsøgte at udnytte rekordhøje aktiemarkedsvurderinger og optimisme over potentielle amerikanske rentenedsættelser.

Bankomsætningen steg med 31,3% til $2,1 milliarder, hvilket markerede den største stigning blandt bankens fem divisioner.

Den globale fusions- og opkøbsaktivitet steg til 1,26 billioner dollars i kvartalet, hvilket er en stigning på 40 % i forhold til året før, ifølge branchedata.

Citis markedsforretning leverede også robuste resultater, hvor handelsomsætningen steg med 16,7% til $5,6 milliarder, drevet af stærke renteresultater.

Bankens formueforvaltningsenhed - et vigtigt vækstområde - oplevede en stigning i omsætningen på 10 %, understøttet af gevinster på tværs af Citigold- og private banking-segmenterne.

Omsætningen i servicedivisionen steg med 8%.

Outlook og præstationsmål

Citigroups afkast på materiel almindelig egenkapital lå på 8 % i kvartalet og 8,6 % år til dato - stadig under det mål på 10 % til 11 %, som Fraser har sat for næste år.

Ikke desto mindre er bankens aktiekurs steget 35% i 2025.

Citis stærke kvartalsresultater, understøttet af rekordomsætning på tværs af alle divisioner og stabile fremskridt i strategisk omstilling, tyder på fortsat momentum, selv om banken håndterer kompleksiteten af sit Banamex-frasalg og globale omstruktureringsindsats.