Nvidias 5 Korea-aftaler forklaret: hvad SK Hynix, Naver og LG får

Nvidia har udbygget sin satsning i Sydkorea med en række aftaler, der viser, hvor central landet er blevet for næste fase af AI-boomet.

Aftalerne, der blev offentliggjort under Jensen Huangs højprofilerede besøg i Seoul, bringer Nvidia tættere på SK Hynix, SK Telecom, Naver, Doosan Group og LG Group.

Strategien virker ambitiøs, idet Nvidia forsøger at sikre avanceret hukommelsesforsyning, udvide efterspørgslen efter AI-datacentre og positionere Sydkorea som et knudepunkt for "fysisk AI" inden for robotter, fabrikker og cloudinfrastruktur.

Aftalerne kom på en dag, hvor de sydkoreanske markeder oplevede et af de værste fald, med KOSPI-indekset, der faldt mere end 8%.

SK Hynix kommer dybere ind i Nvidias AI-forsyningskæde

SK Hynix er den klart mest umiddelbare vinder af Nvidias Korea-satsning.

Hukommelseschip-produceren underskrev et flerårigt teknologipartnerskab med Nvidia om at udvikle avanceret hukommelse til globale AI-datacentre.

Huang sagde, at SK Hynix har været Nvidias største hukommelsespartner og vil fortsætte i den rolle.

Han sagde også, at Nvidia allerede køber "milliarder af dollars" fra SK Hynix hvert år, og at dette forbrug vil vokse markant.

Det er vigtigt, fordi AI-handelen i høj grad afhænger af hukommelse med høj båndbredde, ikke kun grafiske processorer.

Nvidia designer de chips, der driver AI-modeller, men disse chips har brug for hurtig, specialiseret hukommelse for at fungere effektivt i datacentre.

SK Hynix er allerede blevet en nøgleleverandør på dette marked, hjulpet af stærk efterspørgsel efter HBM, som bruges i Nvidias AI-systemer.

Ryu Young-ho, senioranalytiker hos NH Investment & Securities, sagde, at SK Hynix–Nvidia-partnerskabet forstærker opfattelsen af, at hukommelseschips udvikler sig fra en råvare til en mere kundespecifik forretning med højere værdi.

Naver og SK Telecom får en køreplan for AI-fabrikker

Nvidias Korea-strategi handler også om infrastruktur, idet selskabet ønsker lokale partnere til at bygge de systemer, der træner, kører og kommercialiserer AI-modeller.

Naver planlægger at bruge Nvidia-teknologi til at udvide sit Gak Sejong-datacenter, begyndende med 55 megawatt i begyndelsen af 2027.

Derefter sigter virksomheden mod at vokse kapaciteten i udlandet mod gigawatt-skala.

For Naver kan aftalen styrke dets cloudforretning, generative AI-tjenester, søgeprodukter og ambitioner om suveræn AI.

Selskabet deltager også i Nvidias Nemotron Alliance for at fremme sin HyperCLOVA X store sprogmodel.

SK Telecom får en lignende infrastrukturvej. Telekomoperatøren vil bygge en AI-cloud i gigawatt-skala i Sydkorea ved hjælp af Nvidia-teknologi, og det første AI-datacenter forventes at være operationelt i 2027.

LG og Doosan viser, at Nvidias Korea-væddemål rækker ud over chips

LG- og Doosan-aftalerne viser, at Nvidias Korea-strategi ikke kun er begrænset til hukommelse og cloud.

Huang sagde, at Nvidia arbejder med LG Group om humanoide robotter og fremtidens datacenterarkitektur.

Partnerskabet omfatter motorteknologi og mekaniske systemer, hvilket knytter direkte til Huangs bredere syn på, at robotik kan blive et af Sydkoreas næste store vækstområder.

Korea har produktionsbasen, elektronikekspertisen og den industrielle dybde, der er nødvendig for at omsætte fysisk AI til reelle produkter.

LG giver også Nvidia adgang til de hårdere dele af AI-infrastrukturen, da fremtidens datacentre får brug for bedre køling, strømforsyning og mekanisk design, efterhånden som beregningsbelastningerne stiger.

Doosans rolle er anderledes, men stadig strategisk.

Selskabet vil bruge Nvidia-teknologi og levere materialer, der bruges i Nvidias højtydende Blackwell-chips.

Det placerer industrikoncernen tættere på den fysiske forsyningskæde bag AI-hardware.

Markedets reaktion viser, hvorfor investorer bør adskille den langsigtede historie fra det kortsigtede trade. Koreanske chipaktier kom under stærkt pres under den bredere globale tech-salg, selv mens Nvidia annoncerede positive aftaler i Seoul.

Det tyder på, at investorer fortsat er bekymrede for oppustede AI-vurderinger og renter-sensitive vækstaktier.