CrowdStrike-aktiekurs før regnskabet: genvinder den eller styrter den?

CrowdStrike-aktien har trukket sig tilbage i de seneste uger og er faldet fra årets højeste niveau på $227.25 til $190.68. Selv med denne tilbagegang ligger aktien fortsat langt over årets lavpunkt på $85.65. 

Fokus retter sig nu mod selskabets kommende regnskabsrapport, som bør give mere klarhed over, hvordan forretningen klarer sig.

CrowdStrike offentliggør regnskab, mens analytikere forbliver optimistiske

CRWD-aktien har klaret sig godt i år, efterhånden som investorer har indstillet sig på, at kunstig intelligens vil føre til flere cyberrelaterede risici. Disse bekymringer eskalerede, efter at Anthropic og OpenAI afslørede, at deres modeller ved en fejl havde hacket nogle virksomheder.

Denne bølge af hacks fik analytikere til at hæve kursmålene for cybersikkerhedsaktier. Joseph Gallo, analytiker hos Jefferies, hævede kursmålet fra $190 til $230, væsentligt højere end den aktuelle $190. Eric Heath fra KeyCorp hævede sit kursmål fra $234 til $240, mens JPMorgan og Mizuho løftede deres kursmål til henholdsvis $235 og $240. 

Fokus skifter nu til det kommende regnskab, som vil give mere indsigt i væksten i omsætning og rentabilitet. De seneste resultater viste, at CrowdStrike afsluttede kvartalet med en ARR på $5.5 milliarder, op 24% YoY, og at netto-ny ARR steg til $256 millioner.

De samlede indtægter steg med 26% i kvartalet til $1.39 milliarder, efterhånden som flere virksomheder trådte ind i økosystemet. Denne vækst faldt sammen med en stabil forbedring af bruttomarginen, som steg til 78%.

LÆS MERE: CrowdStrike-aktien nærmer sig sit ATH: 3 grunde til, at den snart kan vende

Data fra Yahoo Finance viser, at analytikere forventer, at resultaterne vil vise, at omsætningen steg med 23% til $1.4 milliarder. For tredje kvartal ser analytikerne omsætningen indkomme på $1.51 milliarder, op 22.60% YoY.

De årlige omsætninger forventes at stige til $5.94 milliarder, efterfulgt af $7.23 milliarder næste år. Ligeledes forventes indtjening pr. aktie (EPS) at stige fra $0.23 sidste år til $1.23 næste år. 

Alligevel er den største udfordring for CrowdStrike den høje værdiansættelse. Selskabets fremadskuende price-to-earnings-forhold er rykket op til 155, væsentligt højere end andre selskaber. For eksempel har Micron en fremadskuende multipel på 14, mens Nvidia har en multipel på 22. Som følge heraf vil ledelsen skulle offentliggøre stærke resultater og en stærk guidance for at retfærdiggøre værdiansættelsen.

CrowdStrike-aktiens tekniske analyse

CRWD aktiekursdiagram | Kilde: TradingView

Dagsdiagrammet viser, at CRWD-aktien er faldet i de seneste uger, fra årets højeste niveau på $227.25 til nu $190. Det laveste niveau i denne uge lå sammenfaldende med kanalens nedre side, som forbinder de vigtigste sving siden den 9. juni i år.

Aktien har nu bevæget sig under det 50-dages eksponentielle glidende gennemsnit (EMA) og er ved at danne et bearish pennant-mønster. Et brud under kanalens nedre side vil bekræfte det bearish gennembrud, potentielt ned mod nødstøtteniveauet på $174.64, dets laveste niveau i juli. 

Det alternative scenarie er, at aktien rebounder, potentielt op mod kanalens øvre side ved $227.