JEPQ ETF-Aktie auf Allzeithoch: 3 Katalysatoren, die Sie im Auge behalten sollten

Der JPMorgan Nasdaq Equity Premium Income ETF (JEPQ) hat sich in diesem Jahr gut entwickelt und ist auf ein Rekordhoch von 56,65 USD gestiegen. Er ist um 13 % gestiegen und schwebt auf seinem Allzeithoch. Bemerkenswert ist, dass die Aktie von ihrem Tiefststand im Jahr 2022 um über 80 % gestiegen ist.

Die Gesamtrendite des JEPQ, die Dividenden einschließt, ist in diesem Jahr um 23,3 % gestiegen, während der Invesco QQQ ETF (QQQ) um 25 % gestiegen ist. Dieser Artikel untersucht einige der Gründe, warum der JEPQ ETF in den kommenden Monaten noch mehr Aufwärtspotenzial hat.

So funktioniert der JEPQ ETF

Der JEPQ ETF ist ein beliebtes Anlageinstrument, das Anlegern Zugang zu Unternehmen im Nasdaq 100 Index bietet, einem der beliebtesten Indizes in den USA. Er belohnt die Inhaber dann mit regelmäßigen monatlichen Auszahlungen.

JEPQ investiert mindestens 80 % seiner Mittel in Unternehmen wie NVIDIA, Apple, Microsoft, Amazon und Meta Platforms. Weitere Top-Unternehmen im Fonds sind Broadcom, Tesla und Netflix.

Die verbleibenden Mittel werden dann verwendet, um Call-Optionen auf den Nasdaq 100 zu verkaufen, die dem Inhaber das Recht, aber nicht die Verpflichtung einräumen, einen Vermögenswert zu einem bestimmten Preis zu kaufen. Durch das Verkaufen der Call-Option erhält der Fonds eine Prämienzahlung.

Diese Prämien und Dividenden zahlt er dann in Form monatlicher Ausschüttungen aus. Dies erklärt, warum der JEPQ ETF eine Dividendenrendite von etwa 9,36 % hat.

Aufgrund seiner Struktur verdient der JEPQ ETF den größten Teil seines Geldes, wenn der Nasdaq 100 Index steigt. Aufgrund des Ausübungspreises können diese Gewinne jedoch begrenzt sein, wenn der Index stark ansteigt, wie dies in den letzten Monaten der Fall war.

Katalysatoren für den JPMorgan Nasdaq Equity Premium ETF

Es gibt mehrere potenzielle Katalysatoren für den JPMorgan Nasdaq Equity Premium ETF. Erstens geht es amerikanischen Unternehmen gut, wie die laufende Gewinnsaison zeigt. Die meisten Unternehmen wie Netflix, Microsoft und Google veröffentlichten stärkere als erwartete Ergebnisse.

Laut FactSet betrug das kombinierte Gewinnwachstum aller Unternehmen, die bisher ihre Finanzergebnisse veröffentlicht haben, 5,3 %. Dies ist der fünfte Monat in Folge mit Gewinnwachstum, was ein positives Zeichen ist.

Zweitens dürften Technologieaktien florieren, da die Zinsen in diesem Jahr weiter fallen. Die Fed hat die Zinsen in diesem Jahr bereits um 0,75% gesenkt und deutete an, dass weitere Senkungen bevorstehen.

Darüber hinaus nähert sich die Inflation dem Ziel von 2,0%, während es dem Arbeitsmarkt nicht gut geht. Die jüngsten Daten zeigen, dass die Wirtschaft im Oktober nur 12.000 neue Arbeitsplätze geschaffen hat, also deutlich weniger als die erwarteten 100.000.

Drittens war Donald Trump im Laufe der Zeit gut für die Aktienkurse. Die meisten Aktien stiegen nach seiner Wahl im Jahr 2016 stark an, wobei die Dynamik nach der COVID-19-Pandemie endete. Dies geschah, weil er sich auf Deregulierung und Steuersenkungen konzentrierte.

Allerdings besteht das Risiko, dass Trump zugleich die Einführung weiterer Zölle angekündigt hat. Dies könnte zu einem langwierigen Handelskrieg führen, der niemandem nützt.

JEPQ ETF-Aktienanalyse

Das Tagesdiagramm zeigt, dass die JEPQ ETF-Aktie in den letzten Monaten einen starken Aufwärtstrend verzeichnete. Zuletzt überschritt sie die wichtige Widerstandsmarke bei 54,12 USD, ihrem höchsten Stand am 11. Juni. Durch das Überschreiten dieser Marke machte die Aktie das sich bildende Double-Top-Muster ungültig.

JEPQ blieb auch über den gleitenden 50- und 100-Tage-Durchschnitten. Gleichzeitig zeigten der Relative Strength Index (RSI), der Stochastic Oscillator und der Percentage Price Oscillator (PPO) alle nach oben.

Daher wird der Kurs des JEPQ ETF wahrscheinlich weiter steigen, da die Bullen das nächste wichtige Widerstandsniveau bei 65 USD anpeilen. Ein Rückgang unter die Unterstützung bei 45 USD würde die bullische Einschätzung zunichte machen.