Bitcoin erhielt den gewünschten Inflationsbericht – warum fällt BTC trotzdem?

Bitcoin BTC fiel am Donnerstag auf $63,700, nachdem ein im Rahmen der Erwartungen liegender US-Inflationsbericht einige geldpolitische Sorgen lindern konnte, aber nicht genügend Schwung für eine nachhaltige Kryptowährungsrallye erzeugte.

Die führende Kryptowährung liegt um weniger als 1% im Minus, während Altcoins in diesem Zeitraum stärkere Verluste verzeichneten. 

US-Inflation entspricht Markterwartungen

Die US-Verbraucherpreisindexdaten für Juli fielen weitgehend im Einklang mit den Prognosen der Ökonomen.

Die Gesamtinflation stieg im Monatsvergleich um 0,1% und auf Jahresbasis um 3,4%. Die Kerninflation, die volatile Preise für Lebensmittel und Energie ausschließt, legte im Monatsvergleich um 0,2% zu und fiel auf eine Jahresrate von 2,5%.

Die Zahlen verringerten die wahrgenommene Wahrscheinlichkeit einer weiteren Leitzinserhöhung der Federal Reserve im September.

Die Futures-Märkte senkten die Wahrscheinlichkeit einer Zinserhöhung auf etwa 38%, nach zuvor 46% vor Veröffentlichung des Berichts.

Die Märkte reagierten zunächst positiv. Gold stieg um 1,3%, ETH gewann etwas über 1%, BTC legte um rund 0,5% zu und die S&P-500-Futures erhöhten sich um 0,2%. Die Kursgewinne im Kryptobereich erwiesen sich jedoch als kurzlebig.

In einer E-Mail an Invezz erklärte Maksym Sakharov, Mitbegründer und CEO des Debanking-Infrastruktur-Anbieters WeFi, dass der schwächere Wert willkommen sei, da die Fed dadurch mehr Spielraum für eine Entscheidung über eine Zinserhöhung erhalte, ein einzelner Bericht wegen der zuvor eingebauten Volatilität jedoch nicht die Debatte über den Inflationsverlauf beilegen werde.

Die Zahlen enthielten auch Details, die es der Fed ermöglichen könnten, geduldig zu bleiben. Die Kosten für Wohnraum stiegen nur um 0,1%, während die Energiepreise um 1,5% sanken und Benzin um 2,9% zurückging. Einige Güterkategorien beginnen außerdem, die während des Vorjahres verzeichneten tarifbedingten Preissteigerungen hinter sich zu lassen.

Da der jüngste Inflationsbericht kein eindeutiges Marktsignal lieferte, richten Anleger ihre Aufmerksamkeit auf mehrere bevorstehende Ereignisse.

Anleger konzentrieren sich nun auf das Jackson-Hole-Treffen der Federal Reserve Ende August. Die Veranstaltung könnte mehr Klarheit über die wirtschaftliche Einschätzung der politischen Entscheidungsträger und die künftige Zinsrichtung bringen.

Der für den 4. September geplante US-Arbeitsmarktbericht wird eine weitere Einschätzung der Stärke des Arbeitsmarktes liefern. Darauf folgt die nächste Inflationsveröffentlichung am 11. September.

Unerwartete Schwäche bei Beschäftigung oder Inflation könnte die Erwartungen an eine lockerere Geldpolitik verbessern und risikoempfindlichen Anlagen wie Bitcoin Unterstützung bieten.

Bitcoin: Technische Prognose — Fällt BTC unter $63,000?

Das BTC/USD 4-Stunden-Chart bleibt bärisch und konsistent, da Bitcoin in den letzten Tagen unterperformt hat.

Die führende Kryptowährung notiert unter wichtigen gleitenden Durchschnitten, und die technischen Indikatoren deuten auf weitere bärische Bewegungen hin.

Der RSI von 42 liegt unter dem neutralen Wert von 50, was darauf hindeutet, dass die Bären zunehmend die Kontrolle über den Markt übernehmen.

Auch die MACD-Linien befinden sich im negativen Bereich, was die bärische Einschätzung weiter stützt.

Falls der Ausverkauf anhält, könnte Bitcoin unter die Marke von $63,000 fallen und das Swing-Tief vom 3. August bei $62,185 erneut testen. 

In einem ausgeprägten bärischen Szenario könnte BTC bis zum Tief vom 6. Juli bei $61,228 fallen, wobei eine weitere bedeutende Nachfragezone bei $57,659 liegt.

Sollten die Bullen jedoch die Kontrolle zurückerlangen, würde Bitcoin die 4-Stunden-Inducement-Liquidität (ILQ) bei $64,430 durchbrechen, bevor es den Widerstand und das TLQ-Niveau bei $65,423 erneut testet.