KOSPI διολισθαίνει λόγω νέου σοκ στο Ιράν και ανόδου του πετρελαίου

Οι ασιατικές μετοχές υποχώρησαν την Πέμπτη, ανατρέποντας μια αρχική προσπάθεια κερδών, καθώς τα πιο θερμά στοιχεία για τον πληθωρισμό στις ΗΠΑ και μια νέα κλιμάκωση της σύγκρουσης στο Ιράν ώθησαν τους επενδυτές σε αμυντικές θέσεις και ανέβασαν τις τιμές του πετρελαίου.

Το κλίμα στις περιφερειακές αγορές επιδεινώθηκε μετά την ισχυρή πώληση που υπέστη η Wall Street κατά τη διάρκεια της νύχτας, με τους επενδυτές να επαναξιολογούν τις προοπτικές για τα επιτόκια και την ανάπτυξη των κερδών.

Ο δείκτης MSCI για τις μετοχές Ασίας-Ειρηνικού εκτός Ιαπωνίας υποχώρησε 1%, ενώ ο βασικός δείκτης της Ταϊβάν διολίσθησε 1.5% και ο Nikkei 225 της Ιαπωνίας έπεσε κατά παρόμοιο ποσοστό.

Τα συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης των αμερικανικών μετοχών σταθεροποιήθηκαν μετά τις αρχικές απώλειες, με τα e-mini συμβόλαια του S&P 500 να κερδίζουν τελικά 0.2%, αλλά ο ευρύτερος τόνος παρέμεινε επιφυλακτικός καθώς οι επενδυτές αξιολόγησαν τον κίνδυνο μιας ευρύτερης σύγκρουσης στη Μέση Ανατολή και πιο επίμονου πληθωρισμού.

Άνοδος πετρελαίου καθώς εντείνονται οι εντάσεις με το Ιράν

Η νέα πίεση προέκυψε αφότου ο αμερικανικός στρατός ανακοίνωσε ότι εξαπέλυσε νέο γύρο επιθέσεων σε πολλούς στόχους στο Ιράν.

Η κίνηση ακολούθησε την προειδοποίηση του προέδρου Donald Trump ότι θα ακολουθούσαν περαιτέρω επιθέσεις εάν δεν επιτυγχανόταν συμφωνία ειρήνης.

Το Ιράν απάντησε ανακοινώνοντας το κλείσιμο του Στενού του Χορμούζ, μιας βασικής διαδρομής για τις παγκόσμιες αποστολές πετρελαίου.

Το Brent crude ενισχύθηκε 3% στα $95.45 το βαρέλι στις ασιατικές συναλλαγές, εντείνοντας τις ανησυχίες ότι μια παρατεταμένη αύξηση στις τιμές της ενέργειας θα μπορούσε να περιπλέξει τις προοπτικές του πληθωρισμού για τις μεγάλες οικονομίες.

Η άνοδος του αργού ήρθε αφού το Brent έκλεισε 1.8% υψηλότερα στα $93.10 την Τετάρτη, όταν τα σχόλια του Trump είχαν ήδη αναζωπυρώσει ανησυχίες για διαταραχή της προσφοράς.

Το πλαίσιο του πληθωρισμού επίσης δεν παρείχε μεγάλη ανακούφιση στις αγορές.

Δεδομένα που δημοσιεύθηκαν στις ΗΠΑ έδειξαν ότι οι καταναλωτικές τιμές επιταχύνθηκαν τον περασμένο μήνα με τον ταχύτερο ρυθμό από τον Απρίλιο του 2023, παρόλο που τα στοιχεία ήταν σε γενικές γραμμές σύμφωνα με τις προσδοκίες.

Ο S&P 500 υποχώρησε 1.6% την Τετάρτη, ενώ ο Nasdaq Composite έχασε 2%.

Το ράλι της τεχνολογίας αντιμετωπίζει δοκιμασία αποτίμησης

Η ρευστοποίηση έχει πλήξει μερικούς από τους μεγαλύτερους πρόσφατους νικητές της περιοχής, ιδιαίτερα αγορές συνδεδεμένες με την τεχνολογία και την τεχνητή νοημοσύνη.

Οι στρατηγικοί αναλυτές ανέφεραν ότι οι ασιατικές μετοχές που σημείωναν ισχυρό ράλι τους τελευταίους δύο μήνες φαινόταν ολοένα και πιο ευάλωτες, καθώς οι επενδυτές αμφισβητούσαν αν οι προσδοκίες για τα κέρδη είχαν προτρέξει υπερβολικά.

Οι αναλυτές τόνισαν ότι οι τεντωμένες αποτιμήσεις και οι επιθετικές υποθέσεις ανάπτυξης άφησαν την Κορέα, την Ταϊβάν και τον ασιατικό τεχνολογικό τομέα εκτεθειμένους σε αναστροφή.

Ο KOSPI της Νότιας Κορέας εναλλασσόταν μεταξύ κερδών και απωλειών καθώς οι επενδυτές αναζητούσαν ένα επίπεδο στήριξης μετά από πέντε πτώσεις σε έξι συνεδριάσεις. Ο δείκτης ήταν τελευταία στο -1.2%, αφού νωρίτερα είχε πέσει έως και 4.4%.

Οι μετοχές συνδεδεμένες με την AI βρήκαν κάποια στήριξη, αλλά ο ευρύτερος τομέας παρέμεινε υπό πίεση μετά την πτώση της Oracle κατά 8.9% στις εκτεταμένες συναλλαγές των ΗΠΑ.

Η εταιρεία προέβλεψε κεφαλαιακές δαπάνες για το οικονομικό έτος 2027 πάνω από τις εκτιμήσεις της Wall Street και δήλωσε ότι σχεδιάζει να συγκεντρώσει σχεδόν $40 δισεκατομμύρια μέσω δανεισμού και χρηματοδότησης μετοχικού κεφαλαίου, εντείνοντας την προσοχή των επενδυτών στο κόστος κατασκευής υποδομών AI.

Δολάριο σταθερό πριν από την απόφαση της ΕΚΤ

Τα ευρωπαϊκά futures έδειχναν περαιτέρω αδυναμία στο άνοιγμα. Τα πανπεριφερειακά συμβόλαια υποχώρησαν 0.8%, τα γερμανικά DAX futures έχασαν 0.6% και τα FTSE futures υποχώρησαν 0.9%.

Στα νομίσματα, το ευρώ ενισχύθηκε οριακά 0.1% στα $1.1546 ενόψει της απόφασης νομισματικής πολιτικής της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας.

Οι αγορές ευρέως αναμένουν ότι η ΕΚΤ θα αυξήσει τα επιτόκια, διατηρώντας την προσοχή στραμμένη στις κεντρικές τράπεζες καθώς οι πληθωριστικές πιέσεις επιμένουν.

Ο δείκτης του δολαρίου διατηρήθηκε σταθερός στο 100.03, παραμένοντας εντός του στενού εύρους της τελευταίας εβδομάδας. Η ζήτηση για ασφαλή καταφύγια έχει στηρίξει το δολάριο καθώς οι εντάσεις μεταξύ ΗΠΑ και Ιράν έχουν κλιμακωθεί.

Οι traders επιτοκίων επίσης πλησίασαν ελαφρά στην τιμολόγηση μιας ακόμη αύξησης της Federal Reserve.

Τα futures των Fed funds υπονόησαν πιθανότητα 51.6% για αύξηση επιτοκίου στη συνεδρίαση της Fed στις 28 Οκτωβρίου, σε σύγκριση με τις προσδοκίες την προηγούμενη ημέρα που κλίνοντας ελαφρά έθεταν ως πιθανότερο να μην υπάρξει κίνηση μέχρι τον Δεκέμβριο.

Η απόδοση του 10ετούς αμερικανικού Treasury αυξήθηκε 1 μονάδα βάσης στο 4.5483%.

Σε άλλα, το bitcoin κέρδισε 0.4% στα $62,013.58 και το ether ενισχύθηκε 0.3% στα $1,634.13, σταθεροποιούμενα μετά από ευρύτερη ρευστοποίηση σε κερδοσκοπικά περιουσιακά στοιχεία.

Ο χρυσός υποχώρησε 0.4% στα $4,055.55 καθώς το δολάριο διατηρήθηκε ισχυρό.