Dow χάνει 250 μον. καθώς ανεβαίνουν πετρέλαιο, αποδόσεις και στοιχήματα για αύξηση από τη Fed

Οι αμερικανικές μετοχές άνοιξαν χαμηλότερα την Τρίτη, την πρώτη ημέρα διαπραγμάτευσης του Σεπτεμβρίου, καθώς οι αυξανόμενες αποδόσεις των Treasury, οι υψηλότερες τιμές πετρελαίου και οι ανανεωμένες εντάσεις στη Μέση Ανατολή πίεσαν το επενδυτικό κλίμα.

Οι traders επίσης αύξησαν τις προσδοκίες τους για μια αύξηση επιτοκίων από τη Federal Reserve αργότερα αυτόν τον μήνα, προσθέτοντας στις ανησυχίες για την προοπτική των μετοχών.

Ο δείκτης Dow Jones Industrial Average υποχώρησε κατά 254 μονάδες ενώ ο S&P 500 σημείωσε πτώση 0,65%. Ο Nasdaq Composite έχασε 1,32%.

Η αδυναμία ακολούθησε ένα δύσκολο τέλος του Αυγούστου για τις μετοχές και ήρθε καθώς οι επενδυτές εισήλθαν στον Σεπτέμβριο, ιστορικά τον πιο αδύναμο μήνα για τον S&P 500.

Από το 1926, ο βασικός δείκτης έχει καταγράψει μέση πτώση 0,7% τον Σεπτέμβριο, σύμφωνα με στοιχεία που επικαλείται η Fisher Investments.

Ανοδικές αποδόσεις και πετρέλαιο πιέζουν τις μετοχές

Οι υψηλότερες αποδόσεις ομολόγων παρέμειναν κύρια πηγή πίεσης για τις μετοχές.

Η απόδοση του 10ετούς αμερικανικού Treasury ανέβηκε σε επίπεδα που δεν είχαν εμφανιστεί από τον Ιανουάριο του 2025, ενώ και οι βασικές αποδόσεις σε άλλες μεγάλες αγορές κινήθηκαν υψηλότερα.

Η απόδοση του 10ετούς ιαπωνικού κυβερνητικού ομολόγου έφτασε στο υψηλότερο επίπεδο από τον Αύγουστο του 1996, ενώ η γερμανική βασική απόδοση ανέβηκε σε επίπεδο που είχε σημειωθεί τελευταία φορά το 2011.

Η άνοδος των παγκόσμιων αποδόσεων έχει εν μέρει τροφοδοτηθεί από ανησυχίες ότι οι υψηλές τιμές πετρελαίου μπορούν να διατηρήσουν τις πληθωριστικές πιέσεις αυξημένες.

Οι υψηλότερες αποδόσεις των Treasury μπορούν επίσης να μειώσουν τη σχετική ελκυστικότητα των μετοχών, αυξάνοντας τις αποδόσεις που προσφέρονται από το χωρίς κίνδυνο κυβερνητικό χρέος.

Οι τιμές του πετρελαίου επέκτειναν τα κέρδη τους την Τρίτη. Το αργό των ΗΠΑ ενισχύθηκε πάνω από 2% και διαπραγματευόταν πάνω από $87 το βαρέλι, ενώ τα futures Brent κέρδισαν πάνω από 1% γύρω στα $92.

Η άνοδος ακολούθησε ανανεωμένη στρατιωτική δραστηριότητα μεταξύ ΗΠΑ και Ιράν.

Οι ανησυχίες για πιθανές διαταραχές στην ενεργειακή προμήθεια έχουν ωθήσει τις τιμές του αργού υψηλότερα, με ένα δεξαμενόπλοιο που ταξίδευε μέσω του Στενού του Χορμούζ να τραυματίζεται, σύμφωνα με αναφορές, από τρεις άγνωστους πυραύλους τη Δευτέρα.

Ο ενεργειακός τομέας επωφελήθηκε από την άνοδο του αργού. Η Exxon Mobil κέρδισε 1,49% και η Devon Energy ενισχύθηκε 1,44%.

Οι επενδυτές περιμένουν τα δεδομένα για την απασχόληση και τα σήματα της Fed

Οι επενδυτές προετοιμάζονται επίσης για μια σειρά αναφορών της αγοράς εργασίας που μπορεί να επηρεάσουν τις προσδοκίες για τη νομισματική πολιτική της Federal Reserve.

Η Έρευνα Θέσεων Εργασίας και Κινητικότητας Εργασίας (Job Openings and Labor Turnover Survey) του Υπουργείου Εργασίας των ΗΠΑ αναμένεται αργότερα την Τρίτη, ενώ η πιο στενά παρακολουθούμενη έκθεση για τις μη-αγροτικές θέσεις εργασίας (nonfarm payrolls) έχει προγραμματιστεί για την Παρασκευή.

Τα δεδομένα θα αξιολογηθούν στο φόντο των πρόσφατων δηλώσεων του προέδρου της Fed, Kevin Warsh, ο οποίος έχει τονίσει τον πληθωρισμό ως βασική πολιτική ανησυχία.

Μια προοπτική πληθωρισμού ισχυρότερη του αναμενόμενου θα μπορούσε να ενισχύσει τις προσδοκίες για πιο σφιχτή νομισματική πολιτική, ενώ η αδυναμία στην αγορά εργασίας θα μπορούσε να επηρεάσει τον χρονισμό μελλοντικών αλλαγών πολιτικής.

Οι τεχνολογικές μετοχές ήταν από τις μεγαλύτερες απώλειες.

Οι Nvidia, Intel και AMD υποχώρησαν μεταξύ 2% και 3,22%, ενώ η Micron Technology και η Microsoft επίσης κινήθηκαν χαμηλότερα. Η Alphabet έπεσε 1,22%.

Η Robinhood αντέδρασε στην ευρύτερη τάση, ανεβαίνοντας 1,77% αφού η Morgan Stanley αναβάθμισε τη μετοχή.

Οι μετοχές του ενεργειακού τομέα προχώρησαν παράλληλα με τις τιμές του αργού.

Οι αγορές εξωτερικού παρουσίασαν μικτές τάσεις. Ο Nikkei 225 της Ιαπωνίας, ο S&P/ASX 200 της Αυστραλίας και ο CSI 300 της Κίνας υποχώρησαν, ενώ ο Kospi της Νότιας Κορέας κέρδισε.

Οι ευρωπαϊκές μετοχές ήταν ευρέως χαμηλότερα, με τον Stoxx 600 να χάνει 0,6% στις συναλλαγές του μέσου πρωινού. Οι μετοχές πετρελαίου και αερίου αποτέλεσαν εξαίρεση, ανεβαίνοντας 1,3% καθώς οι τιμές του αργού ενισχύθηκαν.