Γιατί η μετοχή της Nvidia δεν συμμετέχει στο σημερινό ράλι υπό την ώθηση της Micron

Η μετοχή της Nvidia NVDA υποχώρησε την Πέμπτη, χάνοντας τα κέρδη πριν το άνοιγμα, καθώς οι επενδυτές αξιολόγησαν τον αυξανόμενο ανταγωνισμό στην αγορά τσιπ τεχνητής νοημοσύνης, παρά ένα νέο κύμα ενθουσιασμού στον κλάδο των ημιαγωγών.

Η μετοχή υποχώρησε κατά 1,3% στα $196.76 στις πρώτες συναλλαγές, αφού έκλεισε 0,5% χαμηλότερα στην προηγούμενη συνεδρίαση.

Η πτώση ήρθε ακόμη και καθώς οι μετοχές εταιρειών μνήμης ενισχύθηκαν μετά τα αποτελέσματα της Micron Technology που ήταν ισχυρότερα του αναμενόμενου, συμβάλλοντας στην άνοδο του κλίματος σε τμήματα του κλάδου των ημιαγωγών.

Πολλοί από τους βασικούς ανταγωνιστές της Nvidia επίσης κινήθηκαν χαμηλότερα. Οι μετοχές της Advanced Micro Devices και της Intel ήταν στο κόκκινο, μαζί με τον ηγέτη στα τσιπ τεχνητής νοημοσύνης.

Ο ανταγωνισμός επανέρχεται στο επίκεντρο

Ενώ η Nvidia συνεχίζει να κυριαρχεί στην αγορά επιταχυντών τεχνητής νοημοσύνης, οι επενδυτές δίνουν όλο και περισσότερη προσοχή στις προσπάθειες μεγάλων τεχνολογικών εταιρειών να μειώσουν την εξάρτησή τους από το υλικό της εταιρείας.

Η τελευταία εξέλιξη σημειώθηκε την Τετάρτη, όταν η OpenAI και η Broadcom αποκάλυψαν ένα προσαρμοσμένο τσιπ τεχνητής νοημοσύνης με την ονομασία Jalapeño.

Ο επεξεργαστής σηματοδοτεί την πρώτη είσοδο της OpenAI στην ανάπτυξη σιλικόν για τεχνητή νοημοσύνη και θα χρησιμοποιηθεί κυρίως για φόρτους εργασίας inference, τη διαδικασία υπολογισμών που παρέχει απαντήσεις AI σε χρήστες μέσω του ChatGPT και άλλων εφαρμογών.

Σύμφωνα με τον πρόεδρο της OpenAI, Greg Brockman, το τσιπ αναπτύχθηκε γρήγορα με βοήθεια από τα ίδια τα συστήματα AI της εταιρείας.

«Μας εξέπληξε το πόσο τα μοντέλα μας κατάφεραν να το επιταχύνουν», δήλωσε ο Brockman σε συνέντευξη στο CNBC.

Ο Brockman είπε ότι το τσιπ σχεδιάστηκε εξ ολοκλήρου σε περίπου εννέα μήνες.

Το έργο αναδεικνύει μια ευρύτερη τάση στη βιομηχανία τεχνητής νοημοσύνης, καθώς κορυφαίες τεχνολογικές εταιρείες και προγραμματιστές AI επιδιώκουν μεγαλύτερο έλεγχο της υπολογιστικής τους υποδομής.

Η Broadcom διευρύνει την παρουσία της στην AI

Η συνεργασία με την OpenAI ενισχύει περαιτέρω τη θέση της Broadcom στην αναπτυσσόμενη αγορά προσαρμοσμένων τσιπ για AI.

Η Broadcom έχει αναδειχθεί σε έναν από τους βασικούς ωφελούμενους της άνθησης της γενετικής τεχνητής νοημοσύνης, βοηθώντας hyperscalers και πρωτοποριακά εργαστήρια AI να αναπτύξουν επεξεργαστές ειδικής εφαρμογής προσαρμοσμένους στα δικά τους φορτία εργασίας.

Οι μετοχές της Broadcom έχουν αυξηθεί περίπου 10% φέτος και έχουν σχεδόν επταπλασιαστεί από τα τέλη του 2022, καθώς η ζήτηση για υποδομές AI εκτοξεύτηκε.

Η εταιρεία έχει γίνει κρίσιμος εταίρος για οργανισμούς που θέλουν να συμπληρώσουν ή να αντικαταστήσουν μερικώς τις τυπικές εγκαταστάσεις υλικού AI με προσαρμοσμένο σιλικόν σχεδιασμένο ειδικά.

Εν τω μεταξύ, η Qualcomm ανακοίνωσε πρόσφατα συμφωνίες προμήθειας με τη Microsoft και τη Meta Platforms, αυξάνοντας τις ανησυχίες των επενδυτών ότι οι μεγάλες τεχνολογικές εταιρείες διαφοροποιούν τις στρατηγικές υλικού AI τους.

Η Nvidia παραμένει ο ηγέτης του κλάδου

Παρά τον αυξανόμενο αριθμό ανταγωνιστών, υπάρχουν λίγα στοιχεία ότι η Nvidia έχει χάσει ουσιώδη επιχειρηματική δραστηριότητα.

Οι μονάδες επεξεργασίας γραφικών της εταιρείας παραμένουν η προτιμώμενη επιλογή για πολλούς φόρτους εργασίας εκπαίδευσης τεχνητής νοημοσύνης, και οι μεγάλες τεχνολογικές εταιρείες συνεχίζουν να δεσμεύουν σημαντικές δαπάνες για υποδομές βασισμένες στην Nvidia.

Πολλοί hyperscalers και προγραμματιστές AI έχουν ήδη ανακοινώσει σχέδια να αναπτύξουν την πλατφόρμα επόμενης γενιάς Vera Rubin της Nvidia, η οποία αναμένεται να διαδραματίσει κεντρικό ρόλο στις μελλοντικές υλοποιήσεις κέντρων δεδομένων AI.

Παρόλα αυτά, οι επενδυτές φαίνεται να επικεντρώνονται όλο και περισσότερο στις μακροπρόθεσμες επιπτώσεις της ανάπτυξης προσαρμοσμένων τσιπ.