Applied Materials ανεβαίνει καθώς το σχέδιο chip AI της Meta ενισχύει τους ημιαγωγούς

Οι μετοχές της Applied Materials Inc. AMAT αυξήθηκαν σχεδόν 7% την Πέμπτη καθώς οι μετοχές των ημιαγωγών ενισχύθηκαν μετά από ρεπορτάζ ότι η Meta Platforms σχεδιάζει να ξεκινήσει την κατασκευή του εσωτερικού της chip τεχνητής νοημοσύνης τον Σεπτέμβριο, ενισχύοντας την αισιοδοξία για τη ζήτηση εξοπλισμού κατασκευής wafer και υποδομών AI.

Η ευρύτερη άνοδος στους ημιαγωγούς σήκωσε επίσης τις Lam Research και KLA Corp., ενώ η εταιρεία οπτικών δικτύων Lumentum ηγήθηκε των κερδών στον S&P 500.

Το σχέδιο AI chip της Meta ενισχύει τις μετοχές εξοπλισμού ημιαγωγών

Η Applied Materials κέρδισε σχεδόν 7%, ενώ οι Lam Research και KLA αυξήθηκαν πάνω από 6% καθώς οι επενδυτές αντέδρασαν σε ρεπορτάζ ότι η Meta αναμένει να αρχίσει την ανάπτυξη του chip data-center για AI, με κωδική ονομασία "Iris", χρησιμοποιώντας προσαρμοσμένο πυρίτιο. Το development αρχικά ανέφερε το Reuters.

Η κίνηση θεωρήθηκε θετική για τις εταιρείες που προμηθεύουν εξοπλισμό κατασκευής wafer που χρησιμοποιείται για να μετατρέψει τα ακατέργαστα πυρίτιο wafer σε μικροτσίπ.

Η άνοδος συμβαίνει καθώς συνεχίζουν να αυξάνονται οι προσδοκίες γύρω από την αύξηση των κεφαλαιουχικών δαπανών από εταιρείες τεχνολογίας υπερ-κλίμακας.

Σύμφωνα με τη Citi, η αγορά εξοπλισμού κατασκευής wafer αναμένεται να αυξηθεί από περίπου $145 δισ. φέτος σε $200 δισ. το 2027 και $250 δισ. το 2028.

Η χρηματιστηριακή προβλέπει επίσης ότι οι δαπάνες των hyperscalers θα αυξηθούν 84% φέτος, 56% το 2027 και 38% το 2028.

Αναμένεται ότι Amazon, Microsoft, Alphabet, Meta Platforms και Oracle θα δαπανήσουν πάνω από $1,1 τρισ. το 2027, από $650 δισ. φέτος.

Αναλυτές ανεβάζουν τιμές-στόχους για την Applied Materials

Οι χρηματιστηριακές έγιναν επίσης πιο αισιόδοξες για τους κατασκευαστές εξοπλισμού ημιαγωγών.

Η Mizuho Securities ανέβασε την τιμή-στόχο για την Applied Materials στα $650 από $540, διατηρώντας την αξιολόγηση Outperform. Αυξήθηκε επίσης ο στόχος για τη Lam Research στα $400 από $380.

Η TD Cowen ανέβασε την τιμή-στόχο για την Applied Materials στα $700 από $525, διατηρώντας την αξιολόγησή της για τη μετοχή.

Η χρηματιστηριακή μοντελοποιεί δαπάνες εξοπλισμού κατασκευής wafer που φτάνουν τα $250 δισ. το 2028 και ενδεχομένως $400 δισ. έως το 2030, υποστηριζόμενες από μεγαλύτερη κερδοφορία του κλάδου και ζήτηση που καλύπτεται από συμφωνίες take-or-pay.

Στο σενάριο των $250 δισ., η TD Cowen εκτιμά ότι η Applied Materials θα μπορούσε να παράγει κέρδη περίπου $25 ανά μετοχή, σε σύγκριση με την εκτίμησή της για το ημερολογιακό 2026 στα $13.35.

Η Lam Research θα μπορούσε να έχει κέρδη μεταξύ $11 και $12 ανά μετοχή, ενώ η KLA $9 έως $10 ανά μετοχή.

Η εταιρεία ανέφερε ότι η Applied Materials θα ήταν ο μεγαλύτερος ωφελημένος σε αυτό το σενάριο, ακολουθούμενη από την KLA λόγω της έκθεσής τους στην παραγωγή κορυφαίας τεχνολογίας και στις επενδύσεις σε DRAM.

Ο CEO τονίζει την ορατότητα στη ζήτηση για AI

Το επενδυτικό κλίμα ενισχύθηκε επίσης από σχόλια του CEO της Applied Materials, Gary Dickerson.

Σε συνέντευξή του στο Nikkei Asia, ο Dickerson δήλωσε ότι η Applied Materials έχει «τεράστια ορατότητα» στη ζήτηση πελατών για τους επόμενους 24 μήνες.

Πρόσθεσε ότι οι κατασκευαστές τσιπ παρέχουν προβλέψεις για τη ζήτηση εξοπλισμού τουλάχιστον δύο χρόνια νωρίτερα, δίνοντας στην εταιρεία την εμπιστοσύνη ότι ο κύκλος επενδύσεων στους ημιαγωγούς που κινείται από την AI έχει ακόμη αρκετά χρόνια μπροστά του.

Η Applied Materials συνεχίζει να διαπραγματεύεται πάνω από τους 20-, 50- και 200-ημερών απλούς κινητούς μέσους όρους.

Ο δείκτης σχετικής ισχύος (relative strength index) βρίσκεται στο 53.70, μια ουδέτερη ένδειξη, ενώ οι traders παρακολουθούν τον 20-ημερών κινητό μέσο κοντά στα $503 ως πρώτο επίπεδο στήριξης και το 52-εβδομάδων υψηλό κοντά στα $739.67 ως το επόμενο κύριο επίπεδο αντίστασης.