CrowdStrike πριν τα αποτελέσματα: θα ανακάμψει ή θα καταρρεύσει;

Οι μετοχές της CrowdStrike έχουν υποχωρήσει τις τελευταίες εβδομάδες, πέφτοντας από το υψηλό τους για φέτος στα $227.25 στο $190.68. Ακόμη και μετά αυτή την διόρθωση, η μετοχή παραμένει πολύ πάνω από το ετήσιο χαμηλό των $85.65. 

Η προσοχή στρέφεται τώρα στην προσεχή ανακοίνωση αποτελεσμάτων της εταιρείας, η οποία αναμένεται να δώσει περισσότερη σαφήνεια για την πορεία της επιχείρησης.

Η CrowdStrike θα δημοσιεύσει τα αποτελέσματα ενώ οι αναλυτές παραμένουν αισιόδοξοι

Η μετοχή CRWD τα έχει πάει καλά φέτος καθώς οι επενδυτές προσαρμόστηκαν στην εκτίμηση ότι η τεχνητή νοημοσύνη θα δημιουργήσει περισσότερους κινδύνους κυβερνοασφάλειας. Αυτές οι ανησυχίες οξύνθηκαν μετά τις αποκαλύψεις από Anthropic και OpenAI ότι τα μοντέλα τους είχαν κατά λάθος παραβιάσει ορισμένες εταιρείες.

Αυτές οι παραβιάσεις ώθησαν τους αναλυτές να αναθεωρήσουν ανοδικά τις τιμές-στόχους για τις μετοχές κυβερνοασφάλειας. Ο Joseph Gallo, αναλυτής της Jefferies, αύξησε τον στόχο από $190 σε $230, πολύ πάνω από τα τρέχοντα $190. Ο Eric Heath, αναλυτής της KeyCorp, ανέβασε τον στόχο του από $234 σε $240, ενώ οι JPMorgan και Mizuho αύξησαν τους στόχους τους στα $235 και $240, αντίστοιχα. 

Η εστίαση μετατοπίζεται τώρα στην προσεχή ανακοίνωση αποτελεσμάτων, που θα παράσχει περισσότερες πληροφορίες για την αύξηση εσόδων και κερδοφορίας.

Τα πιο πρόσφατα αποτελέσματα έδειξαν ότι η CrowdStrike έκλεισε το τρίμηνο με ARR $5.5 δισ., αυξημένο κατά 24% σε ετήσια βάση, με το καθαρό νέο ARR να ανεβαίνει στα $256 εκατ.

Τα συνολικά έσοδα αυξήθηκαν κατά 26% στο τρίμηνο σε $1.39 δισ. καθώς περισσότερες εταιρείες εντάχθηκαν στο οικοσύστημα. Αυτή η ανάπτυξη συνέπεσε με σταθερή βελτίωση του μικτού περιθωρίου, το οποίο κινήθηκε στο 78%.

READ MORE: Η μετοχή CrowdStrike πλησιάζει το υψηλό όλων των εποχών: 3 κορυφαίοι λόγοι που μπορεί να αντιστραφεί σύντομα

Δεδομένα του Yahoo Finance δείχνουν ότι οι αναλυτές αναμένουν ότι τα αποτελέσματα θα δείξουν αύξηση εσόδων κατά 23% σε $1.4 δισ. Για το τρίτο τρίμηνο, οι αναλυτές προβλέπουν έσοδα $1.51 δισ., αύξηση 22,60% σε ετήσια βάση.

Τα ετήσια έσοδα προβλέπεται να ανέβουν σε $5.94 δισ., και να φτάσουν τα $7.23 δισ. τον επόμενο χρόνο. Παρομοίως, τα κέρδη ανά μετοχή (EPS) αναμένεται να αυξηθούν από $0.23 πέρυσι σε $1.23 τον επόμενο χρόνο. 

Ωστόσο, η κύρια πρόκληση για την CrowdStrike είναι η σημαντική αποτίμησή της. Ο προβλεπόμενος δείκτης τιμή/κέρδη (forward P/E) έχει ανέλθει στο 155, πολύ υψηλότερα από άλλες εταιρείες. Για παράδειγμα, η Micron έχει προβλεπόμενο πολλαπλάσιο 14, ενώ η Nvidia έχει πολλαπλάσιο 22. Συνεπώς, η διοίκηση θα χρειαστεί να δημοσιεύσει ισχυρά αποτελέσματα και καθοδήγηση για να δικαιολογήσει την αποτίμηση.

Τεχνική ανάλυση μετοχής CrowdStrike

Διάγραμμα μετοχής CRWD | Πηγή: TradingView

Το ημερήσιο διάγραμμα δείχνει ότι η μετοχή CRWD έχει υποχωρήσει τις τελευταίες εβδομάδες, κινούμενη από το υψηλό για φέτος στα $227.25 στο τρέχον $190. Το χαμηλότερο επίπεδο αυτή την εβδομάδα εναρμονίστηκε με το κάτω μέρος του ανοδικού καναλιού που συνδέει τα βασικά κύματα από τις 9 Ιουνίου φέτος.

Η μετοχή έχει πλέον κινηθεί κάτω από τον 50ήμερο Εκθετικό Κινητό Μέσο (EMA) και βρίσκεται στη διαδικασία σχηματισμού πτωτικού «pennant». Μία διάσπαση κάτω από το κάτω μέρος του καναλιού θα επιβεβαιώσει το πτωτικό breakout, ενδεχομένως προς το κρίσιμο επίπεδο στήριξης των $174.64, το χαμηλότερο σημείο της τον Ιούλιο. 

Εναλλακτικό σενάριο είναι η μετοχή να ανακάμψει, πιθανώς προς το πάνω μέρος του καναλιού στα $227.