VTI vs VOO: qual è il miglior ETF su cui scommettere in America?

Warren Buffett ha sempre messo in guardia gli investitori sui rischi di scommettere contro l'America per decenni. Il suo rialzo ha dato i suoi frutti, come dimostrato dalla performance di Berkshire Hathaway, una società che ha raggiunto una capitalizzazione di mercato di oltre 1 trilione di $.

Altre aziende come Apple, Nvidia e Microsoft sono ora valutate oltre 3 trilioni di $, mentre Amazon e Google si stanno avvicinando a una valutazione di 2 trilioni di $. Allo stesso modo, l'indice S&P 500 è balzato da circa 68 $ nel 1975 a quasi 6.000 $ oggi.

Ci sono molti modi per scommettere sull'America. Uno di questi è investire in tutte le azioni americane e l'altro è concentrarsi su un sottoinsieme di società statunitensi. Il Vanguard Total Stock Market ETF (VTI) e il Vanguard S&P 500 ETF (VOO) sono due dei fondi più economici su cui scommettere sull'America.

Mercato azionario totale Vanguard | VTI

Il Vanguard Total Stock Market ETF è uno dei fondi più grandi sul mercato, con oltre 440 miliardi di dollari di asset in gestione.

Si tratta di un fondo popolare che segue l'indice CRSP US Total Market, che si concentra su tutte le società americane quotate negli Stati Uniti.

Secondo il suo sito web, ha un piccolo rapporto di spesa dello 0,03% e ha investito in 3.654 azioni americane. Ha un rapporto prezzo/utile di 26,5 e un rapporto prezzo/valore contabile di 4,3 e un ritorno sul capitale proprio di 24.

Concentrandosi su tutte le aziende americane, significa che la tecnologia è la parte più grande del fondo con una quota del 33,45. Gli altri segmenti più grandi del fondo sono beni di consumo discrezionali, industriali, assistenza sanitaria, finanziari e beni di consumo di base.

Le più grandi aziende nel fondo sono Apple, Microsoft, NVIDIA, Amazon, Meta Platforms e Alphabet. Pertanto, mentre il fondo segue tutte le aziende nel fondo, le prime dieci aziende rappresentano il 29% del fondo.

Il rendimento medio annuo del VTI è di circa l'8,8%. Il suo rendimento totale quinquennale è stato del 104,46%, mentre il rendimento di quest'anno è stato del 22,5%.

ETF Vanguard S&P 500 | WOO

Come il VTI, il VOO ETF è un altro fondo economico popolare sul mercato. Ha un rapporto di spesa dello 0,03% e segue le 500 più grandi aziende degli Stati Uniti.

I dati mostrano che ha oltre 528 miliardi di $ in asset ed è uno dei fondi in più rapida crescita sul mercato in termini di afflussi. Il fondo ha aggiunto oltre 50 miliardi di $ in asset quest'anno e si sta avvicinando all'ETF S&P 500 per via del suo vantaggio in termini di costi.

Invece di tracciare tutte le aziende, si concentra sulle 500 più grandi aziende degli Stati Uniti. Di conseguenza, la sua struttura costituente è simile a quella del fondo VTI. Le aziende più grandi nel fondo sono nel settore tecnologico (31,67%), seguite da servizi finanziari, sanitari, beni di consumo discrezionali e servizi di comunicazione.

I nomi più noti del fondo sono Apple, Microsoft, Nvidia, Amazon, Meta Platforms e Alphabet. Le sue prime dieci partecipazioni rappresentano il 34% dell'intero fondo.

L'ETF VOO è più costoso del VTI, con un rapporto P/E di 27,4 e un rapporto prezzo/valore contabile del 4,8%

Per saperne di più: 4 catalizzatori chiave per l'ETF Vanguard S&P 500 (VOO)

Meglio acquistare tra gli ETF VTI e VOO

Quindi, qual è il miglior ETF da acquistare se si punta sull'America? L'ETF VOO ha avuto una performance migliore negli ultimi cinque anni, poiché il suo rendimento totale è stato del 110% rispetto al 104% di VTI. Come mostrato sopra, questa tendenza si è verificata quest'anno, poiché i due sono aumentati rispettivamente del 23,7% e del 22,54%.

I due ETF sono altamente correlati, il che significa che hanno sempre una performance simile nel tempo. Inoltre, le prime dieci partecipazioni rappresentano oltre il 25% dell'intero fondo.

Tuttavia, l'ETF Vanguard S&P 500 sembra un fondo migliore poiché si concentra su un minor numero di grandi aziende americane.

Questo spiega anche perché l'ETF Invesco NASDAQ 100 (QQQM) è stato un fondo migliore dei due. Traccia 100 aziende, il 52% delle quali nel settore tecnologico. Le restanti aziende sono nei settori della comunicazione, dei consumi ciclici e dei consumi difensivi.

Guardando al futuro, gli ETF VTI e VOO continueranno probabilmente a fare bene nel lungo termine, aiutati da diversi catalizzatori. Gli utili aziendali sono stati relativamente forti nelle ultime settimane, gli Stati Uniti hanno evitato un atterraggio duro e i tassi di interesse stanno scendendo.

I tassi più bassi probabilmente spingeranno i fondi che sono stati investiti in fondi del mercato monetario nel mercato azionario. Dati recenti mostrano che questi fondi valgono circa 6,7 trilioni di $. In una nota recente, gli analisti di Goldman Sachs hanno stimato che l'indice S&P 500 salirà a 6.200 $ entro la fine dell'anno, affermando: