Le azioni dell'ETF JEPQ raggiungono il massimo storico: 3 catalizzatori da tenere d'occhio

Il JPMorgan Nasdaq Equity Premium Income ETF (JEPQ) ha fatto bene quest'anno e ha raggiunto un massimo storico di $ 56,65. È balzato del 13% e si aggira intorno al suo massimo storico. In particolare, il titolo è balzato di oltre l'80% dal suo livello più basso nel 2022.

Il rendimento totale di JEPQ, che include i dividendi, è aumentato del 23,3% quest'anno, mentre l'Invesco QQQ ETF (QQQ) è aumentato del 25%. Questo articolo esplora alcuni dei motivi per cui l'ETF JEPQ ha un potenziale di rialzo maggiore nei prossimi mesi.

Come funziona l'ETF JEPQ

L'ETF JEPQ è un asset popolare che offre agli investitori un'esposizione alle aziende nell'indice Nasdaq 100, uno degli indici più popolari negli Stati Uniti. Quindi premia questi detentori con pagamenti mensili regolari.

JEPQ investe almeno l'80% dei suoi fondi in aziende come NVIDIA, Apple, Microsoft, Amazon e Meta Platforms. Altre aziende di punta nel fondo sono Broadcom, Tesla e Netflix.

Utilizza quindi i fondi rimanenti per scrivere opzioni call sul Nasdaq 100, che danno al possessore il diritto, ma non l'obbligo, di acquistare un asset a un certo prezzo. Scrivendo l'opzione call, il fondo riceve un pagamento di premio.

Quindi effettua questi premi e dividendi sotto forma di distribuzioni mensili. Questo spiega perché l'ETF JEPQ ha un rendimento da dividendi di circa il 9,36%.

Pertanto, per come è strutturato, l'ETF JEPQ realizza la maggior parte dei suoi soldi quando l'indice Nasdaq 100 è in rialzo. Tuttavia, a causa del prezzo di esercizio, questi guadagni possono essere limitati se l'indice si riprende bruscamente, come è successo negli ultimi mesi.

Catalizzatori per l'ETF JPMorgan Nasdaq Equity Premium

Ci sono diversi potenziali catalizzatori per il JPMorgan Nasdaq Equity Premium ETF. Innanzitutto, le aziende americane stanno andando bene, come dimostra la stagione degli utili in corso. La maggior parte delle aziende come Netflix, Microsoft e Google hanno pubblicato risultati più forti del previsto.

Secondo FactSet, la crescita complessiva degli utili di tutte le aziende che hanno pubblicato finora i loro risultati finanziari è stata del 5,3%. Si tratta del quinto mese consecutivo di crescita degli utili, il che è un segnale positivo.

In secondo luogo, i titoli tecnologici probabilmente prospereranno poiché i tassi di interesse continueranno a scendere quest'anno. La Fed ha già tagliato i tassi dello 0,75% quest'anno e ha lasciato intendere che ne sarebbero arrivati altri.

Inoltre, l'inflazione si sta muovendo verso l'obiettivo del 2,0%, mentre il mercato del lavoro non sta andando bene. I dati più recenti hanno mostrato che l'economia ha aggiunto solo 12.000 posti di lavoro a ottobre, molto meno dei 100k previsti.

Terzo, Donald Trump è stato positivo per le azioni nel tempo. La maggior parte delle azioni è salita dopo la sua elezione nel 2016, con lo slancio terminato dopo la pandemia di COVID-19. Ciò è accaduto a causa della sua attenzione alla deregolamentazione e ai tagli alle tasse.

Il rischio, tuttavia, è che Trump si sia impegnato a introdurre ulteriori dazi, il che potrebbe portare a una lunga guerra commerciale che non gioverebbe a nessuno.

Analisi delle azioni ETF JEPQ

Il grafico giornaliero mostra che il titolo JEPQ ETF ha avuto una forte corsa al rialzo negli ultimi mesi. Più di recente, ha attraversato l'importante livello di resistenza a $ 54,12, il suo livello più alto l'11 giugno. Muovendosi al di sopra di quel livello, il titolo ha invalidato il pattern double-top che si stava formando.

JEPQ è rimasto anche sopra le medie mobili a 50 e 100 giorni. Allo stesso tempo, il Relative Strength Index (RSI), lo Stochastic Oscillator e il Percentage Price Oscillator (PPO) hanno tutti puntato verso l'alto.

Pertanto, è probabile che il titolo JEPQ ETF continui a salire poiché i rialzisti puntano al prossimo livello di resistenza chiave a $ 65. Un calo al di sotto del supporto a $ 45 invaliderà la visione rialzista.