Analisi del prezzo delle azioni Blackrock nel contesto delle acquisizioni di HPS, Prequin e GIP

Il prezzo delle azioni Blackrock ha fatto bene quest'anno, con un balzo del 75% rispetto al livello più basso di gennaio. Di recente è balzato a un massimo record di $ 1.067, spingendo la sua capitalizzazione di mercato a oltre $ 158 miliardi.

Blackrock sta attraversando grandi cambiamenti

Quest'anno sta diventando l'anno più importante per Blackrock dal 2009, quando ha acquisito iShares da Barclays. Questa acquisizione l'ha resa il più grande gestore patrimoniale al mondo con oltre 11 trilioni di $ in asset.

Il 2024 è un anno altrettanto importante per le acquisizioni e l'impatto dell'azienda. Blackrock ha iniziato l'anno acquisendo Global Infrastructure Partners (GIP) in un accordo valutato circa 15 miliardi di $.

Questa acquisizione ha dato accesso ad alcuni asset chiave come il London City Airport, l'Edinburg Airport e il porto di Melbourne. In particolare, ha dato a Blackrock un ruolo importante nel settore in rapida crescita degli investimenti infrastrutturali.

Blackrock ha poi acquisito Prequin, una società con sede a Londra che fornisce dati a hedge fund, società di private equity, agenti di collocamento e banche. Questa acquisizione le conferisce maggiore visibilità nel mondo dei gestori di asset alternativi.

Ancora più importante, Blackrock sta ora acquistando HPS Investment Partners in un affare valutato oltre 12 miliardi di $. Quell'affare, che potrebbe essere annunciato questa settimana, avrà un impatto importante perché porterà gli asset alternativi di Blackrock a 500 miliardi di $.

Ciò lo renderà il quinto gestore alternativo più grande dopo Blackstone, KKR, Apollo Global e Brookfield Asset Management.

HPS è considerata un top player nell'investimento alternativo per la sua specializzazione nel settore del credito privato, cresciuto notevolmente negli ultimi anni. Gestisce circa 123 miliardi di $ e 22 miliardi di $ in credito privato.

Gli affari di Blackrock vanno bene

Queste acquisizioni contribuiranno a dare una spinta alla traiettoria aziendale di Blackrock, che sta andando decisamente bene. Un buon esempio di ciò è nel settore delle criptovalute, dove la società è diventata il più grande fornitore di ETF.

I dati mostrano che l'iShares Bitcoin Trust (IBIT) ha accumulato oltre 48 miliardi di $ in asset. Il suo iShares Ethereum Trust (ETHE) ha guadagnato oltre 5,3 miliardi di $ in asset quest'anno. Si prevede che queste tendenze continueranno ad andare bene quest'anno, con l'aumento della domanda da parte degli investitori istituzionali.

Un altro asset degno di nota nel business di Blackrock è l'iShares S&P 500 ETF (IVV), che ha attirato oltre 56 miliardi di $ in afflussi quest'anno. Questa crescita ha portato i suoi asset totali in gestione a oltre 577 miliardi di $, il che significa che supererà il popolare SPDR S&P 500 ETF (SPY), che ha oltre 627 miliardi di $ in asset.

Questa crescita si è tradotta anche nei suoi risultati finanziari. I risultati finanziari più recenti hanno mostrato che Blackrock ha avuto oltre 360 miliardi di $ in afflussi netti, portando i suoi asset totali in gestione a oltre 11,5 trilioni di $.

Si tratta di somme sostanziali che equivalgono a circa il 46% del PIL degli Stati Uniti. Blackrock trae vantaggio da asset più elevati perché ricava i suoi soldi dalle commissioni.

I dati finanziari di Blackrock hanno mostrato che i suoi ricavi e margini stanno crescendo, aiutati dalle sue dimensioni e dai suoi asset. I ricavi totali sono saliti a oltre 5,19 miliardi di $, mentre il suo utile netto è balzato a 1,63 miliardi di $.

Gli analisti sono ottimisti sul titolo BLK

Gli analisti sono ottimisti sul fatto che l'attività di Blackrock continuerà ad andare bene. La stima è che i suoi ricavi saliranno di circa il 14% a oltre 20,7 miliardi di $. Questi ricavi saliranno del 15,1% a 23,4 miliardi di $.

La stessa traiettoria di crescita è prevista per i prossimi anni. Gli analisti prevedono che gli utili per azione saranno di $ 43,22 quest'anno, seguiti da $ 48,3 nel prossimo anno finanziario. Ci sono probabilità che l'attività di Blackrock andrà meglio delle stime, come è successo negli ultimi anni.

La maggior parte degli analisti è ottimista sul prezzo delle azioni Blackrock. L'obiettivo medio delle azioni è di $ 1.088, che è molto più alto degli attuali $ 1.022. Alcuni degli analisti più ottimisti sono di Deutsche Bank, Evercore ISI, Barclays e Morgan Stanley.

Blackrock è anche un futuro aristocratico dei dividendi che ha aumentato i dividendi negli ultimi 14 anni. Ha un basso payout ratio del 49,16% e un rendimento del 2%.

Analisi del prezzo delle azioni Blackrock

Il grafico settimanale mostra che il prezzo delle azioni BLK è stato in un forte trend rialzista negli ultimi mesi. Ha formato un pattern a tazza e manico, un popolare segnale rialzista. Misurando la distanza tra il lato superiore e quello inferiore della tazza, stimiamo che il titolo salirà a $ 1.356, che è circa il 32% in più rispetto al livello attuale.

Il prezzo delle azioni Blackrock è rimasto sopra le medie mobili a 50 e 100 settimane. Inoltre, il Relative Strength Index (RSI) e gli indicatori MACD hanno continuato a salire, segno che ha un momentum rialzista.

Lo scenario alternativo, che è anche possibile, è una situazione in cui il titolo scende e ritesta $900 e poi riprende il trend rialzista. Questo pattern è noto come pattern break and retest ed è uno dei segnali più rialzisti.