Analisi tecnica dell'ETF SCHD: acquistare, vendere o detenere nel 2025?

Lo Schwab US Dividend Equity ETF (SCHD) si aggira vicino al suo massimo storico mentre si avvicina la stagione degli utili. Giovedì SCHD era scambiato a 27,95 $, qualche punto sotto il suo massimo storico di 29,45 $. Negli ultimi 12 mesi è salito di oltre il 12%.

Questo articolo esplora gli eventi chiave che stanno guidando l'ETF SCHD e cosa aspettarsi nei prossimi 11 mesi del 2025.

Federal Reserve, dazi e utili

L'ETF SCHD reagirà a tre eventi chiave quest'anno. Innanzitutto, reagirà alle azioni della Federal Reserve, che ha accennato a due tagli dei tassi di interesse quest'anno. Alcuni analisti prevedono che la banca manterrà un tono falco poiché l'inflazione dovrebbe rimanere più alta per più tempo.

In secondo luogo, il fondo SCHD reagirà alle notizie sui dazi negli Stati Uniti. Il fondo è salito per tre giorni consecutivi dopo che Trump ha sospeso i dazi sui beni provenienti da Messico e Canada. Probabilmente continuerà a comportarsi bene se gli Stati Uniti sospenderanno i dazi sui beni cinesi.

L'altro catalizzatore del fondo SCHD è la stagione degli utili in corso. I dati mostrano che la maggior parte delle aziende sta registrando numeri forti quest'anno. Secondo FactSet, il 36% delle aziende dell'indice S&P 500 ha pubblicato i risultati entro venerdì scorso. Il 77% di queste aziende ha rilasciato un EPS positivo, mentre il 63% di esse ha avuto una sorpresa di ricavi positiva.

La crescita media degli utili finora è stata del 13,2%. Se questo sarà il tasso finale di crescita degli utili per l'indice S&P 500, sarà il più alto dal quarto trimestre del 2021. Una forte crescita dei ricavi e degli utili porterà a una migliore performance delle azioni.

L'altro catalizzatore indiretto per lo SCHD è la performance del settore dell'intelligenza artificiale, che sta mostrando segni di rallentamento. Sebbene l'ETF SCHD non abbia grandi investimenti in AI, il suo impatto potrebbe essere influenzato dal rallentamento. Ad esempio, è sceso bruscamente la scorsa settimana quando a Wall Street si è diffusa la paura di DeepSeek.

Previsioni per l'ETF SCHD

Abbiamo già parlato del fondo SCHD ETF diverse volte, tra cui qui e qui . In questa parte, l'attenzione è rivolta all'analisi tecnica e all'identificazione di potenziali livelli.

Il grafico giornaliero mostra che il fondo ha avuto ottimi risultati negli ultimi mesi, salendo da un minimo di $21,55 a maggio 2023 all'attuale $28. Più di recente, il fondo si è spostato leggermente al di sotto del lato inferiore del canale ascendente mostrato in blu e poi lo ha ritestato. Una rottura e un ritest sono un segnale di continuazione molto popolare.

L'ETF è sceso al di sotto della media mobile esponenziale (EMA) a 50 giorni. Ha anche formato uno schema a cuneo ascendente. Pertanto, c'è il rischio che lo SCHD abbia un forte crollo ribassista, con il prossimo punto da tenere d'occhio a $ 26,59, il livello di ritracciamento di Fibonacci del 38,2%.