Il prezzo delle azioni di Iron Mountain forma un modello rialzista in vista dei risultati

Il prezzo delle azioni di Iron Mountain è salito a tutta velocità per anni, rendendola una delle società con le migliori performance nel settore dei fondi di investimento immobiliare (REIT). Escludendo i dividendi, il prezzo delle azioni di Iron Mountain è aumentato di oltre il 6.000% da quando è quotata in borsa nel 1998. Ha battuto gli indici S&P 500 e Nasdaq 100. Quindi, può continuare il suo rialzo a lungo termine?

Perché le azioni di Iron Mountain sono salite alle stelle

Iron Mountain è un'azienda leader nel settore tecnologico. Fornisce l'infrastruttura di cui le grandi aziende tecnologiche hanno bisogno per svolgere la propria attività. Ad esempio, Iron Mountain è uno dei principali proprietari di data center a livello mondiale, con sedi in quasi tutti i continenti.

Iron Mountain offre anche soluzioni di sicurezza informatica, gestione del ciclo di vita delle risorse, gestione dei registri e delle informazioni, nonché servizi di stoccaggio e logistica.

Negli ultimi anni, la sua attività ha registrato una forte domanda, poiché le aziende hanno aumentato gli investimenti nei dati. Si prevede che le più grandi aziende americane spenderanno oltre 320 miliardi di dollari in data center, con parte di questi fondi che andranno a società come Iron Mountain e altre aziende di data center.

L'attività di Iron Mountain ha avuto successo, con un aumento del fatturato annuo da 4,26 miliardi di dollari nel 2019 a 5,98 miliardi di dollari negli ultimi dodici mesi (TTM). Questa crescita potrebbe continuare nei prossimi mesi, poiché la domanda di data center rimane elevata.

I guadagni di IRM sono in aumento

Il prossimo importante catalizzatore per il prezzo delle azioni di Iron Mountain saranno i suoi utili, che saranno pubblicati giovedì. Questi numeri forniranno maggiori informazioni sulle sue prestazioni e sulla domanda di data center.

Per ricapitolare, gli ultimi risultati hanno mostrato che i ricavi sono saliti a 1,6 miliardi di dollari nel terzo trimestre, con un tasso di crescita annuale del 12%. I fondi operativi rettificati, un dato che tiene conto del flusso di cassa libero, la metrica più importante per gli REIT, sono saliti a 322 milioni di dollari, mentre l'EBITDA rettificato è stato di 568 milioni di dollari.

Le previsioni dell'azienda erano che il fatturato annuo sarebbe stato di circa 6,1 miliardi di dollari, mentre l'EBITDA rettificato sarebbe stato di 2,2 miliardi di dollari. L'AFFO e l'AFFO per azione saranno rispettivamente di 133 milioni di dollari e 4,5 dollari. Iron Mountain probabilmente andrà meglio delle sue stime, come ha fatto molte volte in passato.

La principale preoccupazione degli investitori è che l'azienda potrebbe avere difficoltà quando la domanda di data center diminuirà. Considerati i recenti progressi di DeepSeek, gli investitori prevedono che il settore potrebbe registrare una domanda debole.

L'altra questione chiave è che le azioni di Iron Mountain sono molto costose. Iron Mountain ha un rapporto prezzo/fondi operativi rettificati arretrato di 24, superiore alla mediana del settore di 14. Anche il rapporto prezzo/fondi operativi futuri di 23,52 è superiore alla mediana del settore di 12.

Analisi del prezzo delle azioni Iron Mountain

Grafico IRM di TradingView

Il grafico settimanale mostra che il prezzo delle azioni IRM è sceso dal massimo dell'anno di $ 129,21 agli attuali $ 106. È rimasto leggermente al di sopra della media mobile esponenziale (EMA) a 50 settimane.

Inoltre, il prezzo delle azioni di Iron Mountain ha formato uno schema a cuneo discendente. Ha anche formato uno schema a bandiera rialzista, un popolare segnale di continuazione.

Pertanto, il prezzo delle azioni IRM probabilmente registrerà una forte rottura rialzista, con il prossimo punto da tenere d'occhio a 120 $, in rialzo del 13% rispetto al livello attuale. Una caduta al di sotto del lato inferiore del cuneo a 96 $ indicherà un ulteriore ribasso.