BTG Pactual acquisirà le attività di HSBC in Uruguay per 175 milioni di dollari nell'espansione regionale

La banca brasiliana BTG Pactual ha annunciato lunedì di aver accettato di acquistare le operazioni di HSBC in Uruguay per 175 milioni di dollari, la prima incursione dell'ex banca d'investimento in una nazione di lingua spagnola.

In base all'approvazione normativa, l'operazione, che comprende azioni e altri strumenti di capitale, dovrebbe concludersi in sei-dodici mesi.

Questa acquisizione migliorerà enormemente l'impronta latinoamericana di BTG Pactual.

In base all'accordo, la banca fornirà un'ampia gamma di servizi in Uruguay, tra cui retail banking, credito aziendale, investment banking e gestione patrimoniale a privati e imprese.

Diversificazione strategica in tutta l'America Latina

Rodrigo Goes, partner di BTG Pactual che gestisce le attività della banca al di fuori del Brasile, ha salutato l'acquisizione come "una transazione molto interessante e opportunistica", osservando che la banca ritiene che il prezzo di acquisto sia ragionevole.

Goes sarà anche responsabile della nuova operazione uruguaiana di BTG, che attualmente conta oltre 50.000 clienti e una quota di mercato di circa il 7%.

"Questa mossa si allinea strettamente con la nostra strategia di aumentare la diversificazione dei ricavi in tutta l'America Latina oltre il Brasile", ha detto Goes ai giornalisti.

L'acquisto dell'Uruguay fa parte della più ampia strategia di BTG Pactual per rafforzare la sua portata regionale e ridurre la dipendenza dal suo mercato interno.

Oltre al Brasile, la banca è già presente in Cile, Colombia, Messico, Perù e Argentina.

L'aggiunta dell'Uruguay fa avanzare l'obiettivo di BTG di diventare un operatore finanziario dominante nel continente.

Accelerare l'espansione internazionale

L'acquisizione dell'Uruguay da parte di BTG arriva dopo una serie di espansioni internazionali negli ultimi anni.

Nel 2024 ha acquistato M.Y. Safra negli Stati Uniti e nel 2023 ha preso FIS Privatbank in Lussemburgo per creare BTG Pactual Europe.

Tali acquisti costituiscono una strategia consapevole per espandersi a livello globale attraverso acquisizioni mirate e opportunistiche.

Nel frattempo, BTG Pactual porta avanti le opportunità di crescita in America Latina.

La banca è in attesa dell'approvazione del governo per una domanda di licenza bancaria in Perù, che prevede sarà risolta in un arco di tempo compreso tra nove e dodici mesi.

Goes ha detto che BTG sta anche studiando accordi in Messico, ma non ha ancora chiuso alcuna transazione lì.

"Siamo sempre stati molto attenti al prezzo che paghiamo... siamo molto interessati, ma non abbiamo ancora trovato la soluzione giusta", ha osservato Goes.

Termini e prospettive dell'accordo

Il prezzo di 175 milioni di dollari per le operazioni uruguaiane di HSBC include strumenti azionari e di capitale extra, con la somma finale soggetta a revisione in base ai movimenti azionari fino alla chiusura della transazione.

L'approvazione normativa è l'ultimo ostacolo prima che la transazione sia completata.

Una volta completata, l'acquisizione rappresenterà una pietra miliare significativa nella strategia regionale di BTG Pactual, in quanto aggiungerà un nuovo mercato e migliorerà al contempo la capacità della banca di servire una clientela più diversificata in tutta l'America Latina.

L'operazione dimostra l'impegno a lungo termine di BTG per la crescita attraverso investimenti misurati e strategici che rafforzano le sue competenze chiave nel settore bancario e dell'asset management.

Con l'acquisizione da parte di Goes della filiale uruguaiana, BTG Pactual cercherà di replicare il suo successo in Brasile e in altri mercati fornendo una gamma completa di servizi finanziari, sostenuti da una forte esperienza regionale e da un rigoroso dealmaking.