La domanda di gas negli Stati Uniti è destinata a salire del 19% entro il 2030, alimentata dal settore energetico e dalle esportazioni

Aumentano le aspettative di un aumento significativo della domanda di gas naturale negli Stati Uniti nei prossimi anni.

Secondo un rapporto di ING Group, questa impennata prevista è alimentata principalmente da due fattori: l'espansione della capacità di esportazione di GNL e l'aumento del consumo dal settore energetico, trainato dai continui investimenti nei data center.

Gli Stati Uniti sono il principale consumatore mondiale di gas naturale, rappresentando oltre il 20% della domanda globale, con un utilizzo che si avvicina ai 90 miliardi di piedi cubi al giorno.

Nell'ultimo decennio, la domanda di gas naturale negli Stati Uniti è aumentata di quasi il 5% all'anno.

Questa traiettoria di crescita è strettamente legata alla rivoluzione dello scisto, che ha notevolmente incrementato l'offerta interna, fornendo ai consumatori una fonte di energia a basso costo.

Allo stesso tempo, la crescente attenzione alla decarbonizzazione ha accelerato il declino del ruolo del carbone nel mix di generazione di energia negli Stati Uniti dal suo picco nel 2007.

Settore energetico statunitense

Il settore energetico è stato storicamente il principale motore della domanda di gas naturale, che si prevede continuerà a crescere.

Questa crescita sarà alimentata dall'aumento della domanda di energia derivante dall'espansione dei data center negli Stati Uniti, ha affermato ING nel suo rapporto.

Inoltre, la domanda del settore industriale potrebbe rafforzarsi a causa della potenziale delocalizzazione della produzione negli Stati Uniti, una tendenza influenzata dalla politica commerciale dell'amministrazione Trump.

Si prevede una robusta crescita della domanda anche in altri settori, in particolare nel GNL, trainata dalla significativa pipeline di progetti di esportazione di GNL negli Stati Uniti.

Si prevede che la domanda di gas negli Stati Uniti aumenterà fino a 20 miliardi di piedi cubi al giorno (bcf/g) entro il 2030, secondo il rapporto di ING.

Questa crescita è sostanziale, pari al 19% dell'attuale produzione di gas secco negli Stati Uniti, ed è principalmente guidata dalla crescente necessità di gas di alimentazione negli impianti di gas naturale liquefatto (GNL).

Il numero effettivo potrebbe essere inferiore a quello previsto se gli impianti di GNL non funzionano quasi a pieno regime.

"Questo non è irrealistico se si considera che il mercato globale del GNL è destinato a essere in grande surplus nell'ultima parte di questo decennio", hanno detto gli analisti di ING.

Nonostante il potenziale di un'ulteriore crescita della domanda di 4,2 miliardi di piedi cubi al giorno entro il 2030, questa proiezione è meno robusta dell'aumento della domanda di 6 miliardi di piedi cubi al giorno osservato tra il 2019 e il 2024, secondo il rapporto.

Uno dei principali fattori che limitano una più rapida espansione della domanda nel settore energetico sono le continue strozzature della produzione che interessano le turbine a gas.

Data center e produzione

Il settore dei data center statunitensi basato sull'intelligenza artificiale è in rapida espansione e si prevede che il suo consumo di elettricità aumenterà in modo significativo dall'attuale 4% a oltre il 10% dell'elettricità totale degli Stati Uniti entro il 2030, ha affermato ING.

Secondo l'Agenzia internazionale per l'energia, il gas naturale dovrebbe fornire 130 TWh dei quasi 250 TWh di nuova generazione di elettricità previsti per i data center statunitensi entro il 2030.

Si prevede un aumento della domanda di elettricità non solo dai data center, ma anche dai settori manifatturiero e industriale, stimolato dalla strategia di onshoring "America-first" dell'amministrazione Trump.

Un esempio significativo è l'industria dell'alluminio.

Se le tariffe della Sezione 232 dovessero portare all'aggiunta di capacità di fusione dell'alluminio primario per soddisfare il fabbisogno interno, il consumo di energia del settore potrebbe passare da circa 10 TWh a 60 TWh.

Questo aumento rappresenterebbe circa l'1,5% della domanda totale di energia degli Stati Uniti, anche se l'effettiva realizzazione di questo investimento rimane incerta.

"Di conseguenza, le compagnie elettriche stanno pianificando di espandere la produzione di energia dal gas naturale. A partire da settembre 2025, è previsto lo sviluppo di circa 40 GW di capacità a gas entro il 2030, il doppio rispetto ai 21 GW previsti un anno prima", ha aggiunto ING Group.

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L'uso del gas naturale nel settore industriale è vario e comprende il riscaldamento, la lavorazione dei materiali, la produzione di energia e funge da materia prima per la produzione di prodotti chimici e fertilizzanti.

Nel 2024, questo settore ha rappresentato il 26% della domanda interna di gas naturale negli Stati Uniti, secondo il rapporto.

Nell'ultimo decennio, la domanda del settore industriale è rimasta generalmente stabile, ad eccezione di un calo previsto durante la pandemia di Covid.

Secondo l'indagine sul consumo di energia manifatturiera (MECS) dell'EIA e i dati più ampi dell'EIA, il settore chimico è il principale consumatore industriale di gas naturale, rappresentando il 37% della domanda industriale totale.

Questo gas ha un duplice scopo, funzionando sia come materia prima che come fonte di calore ed energia.

Il settore della raffinazione del petrolio rappresenta circa il 12% della domanda industriale di gas naturale (EIA MECS), utilizzandolo sia come combustibile che come materia prima per l'idrogeno per ridurre lo zolfo del diesel.

Tuttavia, con il probabile picco della capacità di raffinazione degli Stati Uniti, si prevede che la domanda di gas naturale da questo settore diminuirà.

Si prevede che gli Stati Uniti perderanno 550 mila barili al giorno di capacità di raffinazione, circa il 3% del totale a partire dal 2025, nel periodo 2025-2026, secondo il rapporto.

Si prevede che la domanda di gas naturale nel settore industriale rimarrà sostanzialmente costante nei prossimi anni.

L'EIA prevede solo un lieve calo della domanda industriale, prevedendo un calo di appena lo 0,4% tra il 2024 e il 2030.

Crescita marginale dei settori residenziale e commerciale

Il riscaldamento degli ambienti è il principale motore della domanda di gas naturale nei settori residenziale e commerciale degli Stati Uniti, che rappresentano rispettivamente il 13% e il 10% della domanda totale, ha dichiarato ING Group.

Ciononostante, la domanda in questi settori è rimasta relativamente piatta, con l'aumento dell'elettrificazione e dell'adozione delle energie rinnovabili che hanno esercitato una certa pressione al ribasso.

La vendita di pompe di calore negli Stati Uniti ha visto un notevole aumento negli ultimi dieci anni.

Questa crescita è stata ulteriormente potenziata dall'Inflation Reduction Act (IRA), che prevede un credito d'imposta del 30% per le spese di installazione, fino a un massimo di $ 2.000.

Le vendite di pompe di calore negli Stati Uniti hanno superato le vendite di forni a gas dal 2022, secondo i dati AHRI.

L'Inflation Reduction Act (IRA), approvato nel 2022 con crediti disponibili dal 2023, ha probabilmente accelerato questa tendenza, riducendo la domanda di gas naturale nei settori residenziale e commerciale.

L'EIA prevede una crescita annua composta della domanda dell'1% fino al 2030 per questi due settori.

Tuttavia, il tempo è fondamentale per le prospettive a causa dell'ampia quota utilizzata per il riscaldamento degli ambienti.