I principali catalizzatori per il Dow Jones Index e il DIA ETF a dicembre

Il Dow Jones ha continuato il suo forte rally a dicembre, raggiungendo il record storico. Ora è aumentata negli ultimi sette mesi consecutivi, la striscia vincente più lunga degli ultimi anni. È aumentata di circa il 30% rispetto al livello più basso di quest'anno. Ecco i principali catalizzatori che potrebbero influenzare l'indice blue-chip a dicembre.

L'indice Dow Jones e il DIA ETF reagiranno alla decisione dei tassi d'interesse della Federal Reserve

Il principale catalizzatore per l'indice Dow Jones sarà la decisione finale dei tassi d'interesse della Federal Reserve per l'anno.

La maggior parte degli analisti ritiene che la banca ridurrà i tassi di interesse dello 0,25% in questa riunione, una mossa che porterà il tasso di riferimento tra il 3,50% e il 3,75%. Le probabilità di questo scenario sono salite a oltre l'80% su Polymarket, il popolare mercato delle previsioni.

Soprattutto, oggi la Federal Reserve porrà fine alla sua politica di inasprimento quantitativo che ha ridotto il suo bilancio negli ultimi anni.

Le probabilità di un taglio delle tasse si sono intensificate dopo la recente chiusura del governo e mentre il mercato del lavoro rimane sotto pressione, con il tasso di disoccupazione che è salito al 4,6%. Allo stesso tempo, sebbene i dazi di Trump abbiano aumentato l'inflazione, l'impatto è stato più lieve del previsto.

L'altro catalizzatore degno di nota per l'indice Dow Jones sarà la decisione di Donald Trump su chi sarà il prossimo presidente della Federal Reserve. In una dichiarazione di lunedì, il presidente ha dichiarato di aver già deciso chi diventerà il prossimo presidente, con la maggior parte dei trader che puntava su Kevin Hassett. In un'intervista domenica, Hassett ha dichiarato:

Raduno per Babbo Natale

L'altro possibile catalizzatore per l'indice Dow Jones è il cosiddetto rally di Babbo Natale, una situazione in cui azioni e altri asset finanziari risalgono verso il giorno di Natale.

L'idea generale è che Babbo Natale premi questi investitori e spinga i mercati verso l'alto. Di conseguenza, è comune che gli investitori investano in azioni, soprattutto dopo il weekend del Ringraziamento.

Tuttavia, i dati storici mostrano che il mercato azionario è solitamente misto verso il Natale. Ad esempio, l'indice Dow Jones è sceso da 45.000 dollari nella prima settimana di dicembre dello scorso anno a 41.900 nella prima settimana di gennaio.

Uno scenario diverso si era verificato un anno prima, quando il Dow Jones è passato da 35.385 dollari nell'ultima settimana di novembre 2023 a 37.700 dollari nell'ultima settimana dell'anno. Pertanto, è difficile prevedere se il rally di Babbo Natale stimolerà l'indice Dow Jones quest'anno.

I principali utili che influenzeranno il mercato azionario

L'altro catalizzatore degno di nota per l'indice Dow Jones a dicembre saranno alcuni utili aziendali chiave, che forniranno maggiori dettagli sullo stato del mercato.

Tuttavia, la maggior parte delle aziende importanti ha già pubblicato i propri risultati, che sono stati solidi. I dati di FactSet mostrano che la crescita media degli utili è stata superiore al 13,6%, il quarto trimestre consecutivo con una crescita a doppia cifra.

L'unica azienda Dow Jones che pubblicherà i suoi risultati questa settimana è Salesforce. Le altre aziende più importanti che potrebbero avere un impatto sull'indice questo mese sono Oracle, Micron Technology, Nike, FedEx, Broadcom, Costco e Adobe.

Nel frattempo, il Dow Jones Index reagirà a qualsiasi sviluppo sull'intelligenza artificiale, dove alcuni analisti avvertono che potrebbe trattarsi di una bolla. Altri potenziali catalizzatori sono la geopolitica, inclusa la guerra tra Russia e Ucraina e la potenziale escalation tra Stati Uniti e Venezuela.