Dow Jones sale di 680 punti: speranze di cessate il fuoco alimentano il rally

I titoli statunitensi sono saliti venerdì, proseguendo un recente rally, mentre gli investitori hanno accolto nuovi segnali di allentamento delle tensioni nel conflitto in Medio Oriente e il miglioramento delle prospettive di un cessate il fuoco.

Il Dow Jones Industrial Average è salito di 686 punti, ovvero l'1,4%, mentre l'S&P 500 è avanzato dello 0,77% e il Nasdaq 100 ha guadagnato lo 0,73%.

Le speranze di un cessate il fuoco migliorano il sentiment

Il sentimento degli investitori è migliorato dopo sviluppi che suggerivano che il conflitto di sette settimane in Medio Oriente potesse essere vicino alla fine. Il presidente degli Stati Uniti Donald Trump ha detto che Washington potrebbe presto assicurare un accordo di pace per porre fine alla guerra con l'Iran e ha confermato che Israele e il Libano avevano concordato un cessate il fuoco di 10 giorni, entrato in vigore giovedì sera.

L'Iran ha inoltre segnalato cooperazione, con il ministro degli Esteri Seyed Abbas Araghchi che ha scritto in un post su X: “In linea con il cessate il fuoco in Libano, il transito di tutte le navi commerciali attraverso lo Stretto di Hormuz è dichiarato completamente aperto per il periodo residuo del cessate il fuoco, sulla rotta coordinata come già annunciato dall'Organizzazione dei Porti e della Marina della Repubblica Islamica dell'Iran.”

Lo Stretto di Hormuz è una via di transito cruciale per le spedizioni petrolifere globali, e la sua riapertura ha contribuito ad alleviare i timori riguardo a interruzioni dell'offerta e pressioni inflazionistiche legate ai prezzi dell'energia.

Trump, parlando a un evento a Las Vegas, ha detto che la guerra con l'Iran “dovrebbe finire abbastanza presto” e ha descritto il conflitto come “procedere molto bene.” All'inizio della settimana aveva affermato che la situazione era “molto vicina alla fine” e che Teheran desidera fortemente concludere un accordo.

La prospettiva di un allentamento delle tensioni ha incoraggiato gli investitori a ruotare nuovamente verso asset rischiosi, inclusi titoli tecnologici e del software che erano stati sotto pressione durante il conflitto.

Il rally si estende mentre gli indici si avvicinano ai massimi

Il rinnovato ottimismo ha spinto le azioni statunitensi a livelli record nelle ultime sedute.

L'S&P 500 e il Nasdaq Composite hanno entrambi registrato chiusure record giovedì, e un ulteriore guadagno venerdì segnerebbe la striscia vincente più lunga del Nasdaq dal 1992, a 13 sedute consecutive.

Tutti e tre i principali indici sono anche in corsa per la loro terza settimana consecutiva di guadagni. Finora nella settimana, il Dow è salito dell'1,4%, mentre l'S&P 500 e il Nasdaq sono saliti del 3,3% e del 5,2%, rispettivamente.

Utili e commenti Fed al centro dell'attenzione

In assenza di dati economici rilevanti in uscita venerdì, l'attenzione degli investitori si sposta verso gli utili aziendali e i commenti delle banche centrali. I recenti rapporti sugli utili hanno indicato un consumatore statunitense resiliente, a supporto del mercato più ampio.

Tra i movimenti più rilevanti, Netflix è sceso dell'11,5% dopo aver previsto utili per il trimestre in corso inferiori alle attese e aver annunciato che il cofondatore e storico presidente Reed Hastings si sarebbe dimesso. Alcoa è diminuita del 10,17% dopo aver riportato risultati trimestrali inferiori alle attese, citando costi elevati e domanda debole, mentre Fifth Third Bancorp è cresciuta dello 2,2% dopo aver pubblicato i suoi utili.

I funzionari della Federal Reserve, tra cui la presidente della Fed di San Francisco Mary Daly, il presidente della Fed di Richmond Tom Barkin e il governatore Christopher Waller, sono previsti per interventi più tardi nella giornata. Tuttavia, i commenti recenti dei responsabili di politica monetaria hanno avuto un'influenza limitata sulle aspettative di mercato.

I mercati attualmente scontano che la Federal Reserve manterrà i tassi di interesse per tutto il 2026, secondo dati compilati da LSEG, segnando un netto cambiamento rispetto alle precedenti aspettative di tagli dei tassi prima dell'inizio del conflitto.

Anche con l'aumentare dell'ottimismo, gli investitori restano cauti sul fatto che un qualsiasi fallimento dei colloqui per il cessate il fuoco tra funzionari statunitensi e iraniani nel corso del weekend potrebbe rapidamente riaccendere la volatilità nei mercati globali.