Iron Mountain ha toccato una resistenza chiave dopo i conti: conviene comprare?

Il prezzo delle azioni di Iron Mountain è salito a un massimo storico giovedì dopo che la società ha pubblicato un solido rapporto finanziario. È arrivato a $125.26, in aumento del 78% rispetto al minimo di aprile, portando la capitalizzazione di mercato oltre i $36 miliardi. Questo rally potrebbe proseguire nel prossimo futuro, dato il continuo aumento della domanda.

Il business di Iron Mountain prospera con il proseguire del boom dell'AI

Il prezzo delle azioni IRM è in una forte tendenza rialzista quest'anno, trend che si è accelerato dopo la pubblicazione dei risultati finanziari mercoledì. Questa crescita è trainata dalla crescente domanda di data center negli Stati Uniti e in altri Paesi.

In un comunicato, la società ha dichiarato che i ricavi sono saliti a un massimo storico di $1.94 miliardi, in aumento del 17.2% anno su anno (YoY), sostenuti dal suo business di locazione di spazi di storage. I ricavi da servizi sono aumentati del 31% a oltre $841 milioni. 

Ulteriori dati mostrano che Iron Mountain è diventata un'azienda più redditizia, con l'utile netto salito a $149 milioni. Nello stesso periodo dell'anno scorso aveva registrato oltre $16 milioni. In una nota, il CFO della società ha dichiarato:

"Stiamo accelerando i nostri sforzi di cross-selling in ALM e Digital e siamo partiti con forza nell'anno nel leasing di data center, dove abbiamo già locato 32 megawatt fino ad aprile. Il nostro slancio di pipeline continua a crescere rispetto ai 400 megawatt di capacità di data center che verranno energizzati e resi disponibili nei prossimi 24 mesi."

La dirigenza di Iron Mountain ritiene che la crescita della società accelererà nei prossimi trimestri, cosa significativa per un'azienda presente sul mercato da diverse decadi.

La direzione prevede che i ricavi si attesteranno tra $7.8 miliardi e $7.9 miliardi, in aumento del 14% rispetto allo stesso periodo dell'anno precedente. L'EBITDA rettificato è previsto tra $2.92 miliardi e $2.96 miliardi, mentre l'AFFO crescerà di oltre il 13%.

Tuttavia, una preoccupazione importante tra gli analisti è che la valutazione di Iron Mountain sia diventata elevata, poiché gli investitori scommettono sulla crescita del suo business dei data center.

I dati compilati da Seeking Alpha mostrano che il prezzo forward rispetto agli adjusted funds from operations (AFFO) è pari a 20, superiore alla mediana del settore di 15. Allo stesso modo, il rapporto prezzo/FFO è salito a 28.

Analisi del prezzo di Iron Mountain mentre raggiunge una resistenza chiave 

Grafico IRM | Fonte: TradingView 

Il grafico a cadenza settimanale mostra che il prezzo delle azioni IRM è stato in un forte trend rialzista negli ultimi anni. Ha ora ritestato il livello di resistenza importante a $124.30, il suo massimo di novembre 2024. 

Dal lato negativo, potrebbe indicare che il titolo ha formato una figura a doppio massimo la cui linea del collo (neckline) si trova a $69.76, il suo livello più basso di aprile dello scorso anno. La figura a doppio massimo è uno dei segnali di inversione ribassista più comuni nell'analisi tecnica.

D'altra parte, ci sono segnali che il titolo abbia slancio, dato che l'Average Directional Index (ADX) è salito oltre 20. Un ADX sopra 20 indica che il trend rialzista continua.

Pertanto, una mossa oltre la soglia rialzista a $124 indicherà nuovi guadagni, potenzialmente fino al livello di resistenza chiave a $130.