Dow chiude in calo mentre la svendita legata all'IA trascina il Nasdaq, i settori difensivi avanzano

Il Dow Jones Industrial Average e il più ampio mercato azionario statunitense hanno chiuso in calo venerdì mentre gli investitori hanno continuato a ruotare fuori dai titoli tecnologici e dei semiconduttori spostandosi verso settori più difensivi come la sanità, i beni di consumo e le utility.

Lo S&P 500 è sceso dello 0,27% chiudendo a 7.337,68, mentre il Nasdaq Composite è calato dello 0,48% a 25.236,88.

Il Dow Jones Industrial Average ha perso 125,78 punti, ovvero lo 0,23%, chiudendo a 51.794,84.

Nonostante il calo di venerdì, il Dow ha registrato una variazione settimanale positiva di circa lo 0,62%. Lo S&P 500 ha registrato una perdita superiore all'1% nella settimana, mentre il Nasdaq è sceso del 4%.

I titoli dei chip estendono il calo per i timori sulla spesa in IA

I titoli dei semiconduttori sono rimasti sotto pressione mentre gli investitori si chiedevano se gli enormi investimenti nella infrastruttura dell'intelligenza artificiale genereranno rendimenti abbastanza rapidamente.

L'indice PHLX Semiconductor è crollato, prolungando la recente volatilità tra i produttori di chip legati all'IA che hanno alimentato gran parte dei guadagni di Wall Street negli ultimi anni.

Micron Technology è scesa del 4%, Advanced Micro Devices del 2% e Intel di oltre il 3%.

Il sentiment è stato inoltre danneggiato da un rapporto del New York Times secondo cui OpenAI sta valutando di rinviare la propria offerta pubblica iniziale fino al prossimo anno, in parte a causa della debole performance post-debutto di SpaceX e della più ampia volatilità tra i titoli legati all'IA.

Le azioni di SpaceX hanno chiuso in rialzo dello 0,15%, dopo essere salite in precedenza per il miglioramento del sentiment dovuto all'inclusione nell'indice Russell 1000.

I settori difensivi sovraperformano mentre il settore sanitario registra un rally

Con l'indebolirsi dei titoli tecnologici, gli investitori hanno ruotato verso aree più difensive del mercato.

Il settore informatico dello S&P 500 è sceso dell'1%, mentre i titoli del settore sanitario hanno continuato ad attirare interesse all'acquisto dopo aver sovraperformato nella sessione precedente.

Le azioni di Eli Lilly sono balzate del 7%, Johnson & Johnson ha guadagnato oltre il 3% e AbbVie è salita di oltre l'1%.

I beni di largo consumo sono saliti di oltre l'1%, mentre i finanziari e le utility hanno guadagnato rispettivamente lo 0,8% e lo 0,4%.

Moderna ha anch'essa registrato un forte rialzo, salendo al livello più alto dal 2024 dopo aver tenuto un evento per investitori che ha messo in mostra il suo pipeline di sviluppo.

Le preoccupazioni sull'inflazione e la debolezza globale influenzano il sentiment

Nuove preoccupazioni sull'inflazione hanno inoltre influenzato il sentiment di mercato.

I dati pubblicati giovedì hanno mostrato che l'inflazione negli USA è salita oltre il 4% a maggio, trainata dai maggiori prezzi dell'energia collegati al conflitto in Medio Oriente.

Sebbene i prezzi del petrolio si siano ritirati con l'attenuarsi delle tensioni geopolitiche, gli analisti hanno affermato che i recenti aumenti dei prezzi da parte di Apple hanno evidenziato pressioni inflazionistiche persistenti.

Gli investitori hanno anche valutato dati sul sentiment dei consumatori migliori del previsto e un miglioramento delle prospettive sull'inflazione, pur mentre il presidente della Federal Reserve di Minneapolis, Neel Kashkari, ha detto di aspettarsi un aumento dei tassi quest'anno a causa delle crescenti pressioni inflazionistiche.

Le preoccupazioni sui tassi d'interesse sono rimaste, con i trader che prezzano un aumento di 25 punti base e una probabilità di quasi il 27% di un ulteriore rialzo prima della fine dell'anno, secondo i dati LSEG.

La svendita sui titoli tecnologici si è inoltre estesa a livello globale.

SoftBank Group è precipitata di oltre il 12%, mentre gli indici sudcoreani Kospi e Kosdaq sono scesi rispettivamente del 5,81% e del 4,10%, mentre gli investitori rivedevano le prospettive di spesa legate all'IA e le valutazioni tecnologiche.