Bank of Canada uji bon bertoken pada blockchain dalam Projek Samara

Bank of Canada telah menyiapkan satu eksperimen pasaran yang mengkaji bagaimana bon bertoken boleh bergerak melalui sistem kewangan menggunakan infrastruktur blockchain.

Projek itu melibatkan beberapa institusi kewangan terbesar negara dan tertumpu pada sekuriti jangka pendek yang diterbitkan oleh Export Development Canada.

Ujian itu meneroka bagaimana teknologi lejar teragih boleh menyokong penciptaan, perdagangan, dan penyelesaian bon dalam satu persekitaran digital.

Dikenali sebagai Projek Samara, inisiatif itu mengkaji sama ada pasaran kewangan boleh mengendalikan kitar hayat penuh transaksi bon pada infrastruktur blockchain.

Eksperimen itu juga menggabungkan sekuriti bertoken dengan dana penyelesaian digital yang dikeluarkan oleh bank pusat, membolehkan kedua-dua aset bergerak melalui lejar yang sama.

Para pegawai menggunakan persekitaran ujian terkawal untuk menganalisis sama ada platform blockchain boleh meniru proses yang secara tradisinya berlaku merentas beberapa sistem pasaran kewangan.

Percubaan Projek Samara

Projek Samara menghimpunkan beberapa institusi kewangan besar Kanada.

Inisiatif itu melibatkan RBC Dominion Securities, RBC Investor Services Trust, dan TD Securities.

Sebagai sebahagian daripada ujian, Export Development Canada menerbitkan satu sekuriti bernilai C$100 juta dengan tempoh matang kurang daripada tiga bulan.

Bon itu dijual kepada sekumpulan pelabur tertutup yang mengambil bahagian dalam percubaan tersebut.

Matlamatnya adalah untuk mensimulasikan penerbitan pasaran sebenar sambil menguji sama ada teknologi lejar teragih boleh mengurus proses yang biasanya ditangani melalui beberapa perantara pasaran kewangan.

Kitar hayat bon bertoken

Platform blockchain yang digunakan dalam projek ini dioperasikan oleh RBC.

Sistem itu menyokong seluruh kitar hayat transaksi bon melalui satu lejar digital.

Sekuriti itu diterbitkan terus dalam bentuk bertoken, membolehkan peserta membuat bidaan dan membeli bon dalam infrastruktur yang sama.

Setelah diterbitkan, platform itu membolehkan pemprosesan pembayaran kupon dan penebusan bon apabila ia matang.

Peserta juga dapat memperdagangkan bon itu di pasaran sekunder melalui sistem yang sama.

Ini membolehkan percubaan menguji bagaimana fungsi perdagangan, penyelesaian, dan perkhidmatan aset boleh beroperasi dalam satu rangkaian lejar teragih.

Sistem penyelesaian digital

Eksperimen itu juga menguji bagaimana pembayaran boleh bergerak melalui platform blockchain.

Bagi penyelesaian, Bank of Canada mencipta versi bertoken bagi dolar Kanada secara borong.

Dana digital ini bergerak pada lejar yang sama dengan bon.

Ini membolehkan dagangan diselesaikan terus dalam platform itu daripada bergantung pada sistem pembayaran berasingan.

Dengan mengekalkan kedua-dua sekuriti dan aset penyelesaian dalam satu persekitaran, projek itu mengkaji sama ada transaksi boleh diproses dan diselesaikan melalui satu infrastruktur blockchain.

Langkah pengawalseliaan

Eksperimen itu dijalankan ketika pihak berkuasa Kanada meneruskan pembangunan rangka kerja pengawalseliaan bagi aset digital.

Dalam belanjawan November lalu, kerajaan persekutuan memberi isyarat rancangan untuk memperkenalkan undang-undang yang mengatur stablecoin yang disokong oleh dolar Kanada.

Pengawasan dijangka melibatkan Bank of Canada dan akan tertumpu pada bidang seperti sokongan rizab, peraturan penebusan, dan keperluan pengurusan risiko.

Kanada juga telah mengambil langkah untuk mengukuhkan pengawasan infrastruktur aset digital.

Bulan lalu, Canadian Investment Regulatory Organization memperkenalkan rangka kerja penjagaan aset digital yang bertujuan meningkatkan cara aset kripto dipegang oleh platform dagangan.

Rangka kerja itu direka untuk memperkukuh standard penjagaan dan mengurangkan risiko seperti penggodaman, penipuan, dan insolvensi susulan kegagalan dalam sebahagian sektor aset digital.