Stok CrowdStrike menghampiri ATH: 3 sebab ia mungkin berbalik segera

Stok CrowdStrike meneruskan reli terkininya hari ini, July 14, dan perlahan-lahan menghampiri paras tertinggi sepanjang masa $209.55. Ia telah melonjak sebanyak 80% dalam enam bulan terakhir, menjadikan penilaiannya melebihi $212 billion. 

CRWD dan syarikat keselamatan siber teratas lain seperti Fortinet, SentinelOne, dan Palo Alto Networks juga melonjak. Tesis umum adalah bahawa kenaikan ejen AI akan meningkatkan permintaan untuk perbelanjaan keselamatan siber. Walau bagaimanapun, terdapat beberapa sebab mengapa saham itu berisiko untuk mengalami pembalikan.

Stok CrowdStrike mungkin turun kerana kembalinya ke purata

Satu sebab teknikal mengapa saham CRWD mungkin berbalik tidak lama lagi dikenali sebagai kembalinya ke purata (mean reversion). Ini ialah konsep teknikal di mana saham dan aset lain kembali kepada purata sejarah mereka dari semasa ke semasa. 

Dalam kes CrowdStrike, saham telah melonjak ke $208.8, jauh lebih tinggi daripada purata pergerakan 50-hari iaitu $167 dan paras 200-hari $133. Oleh itu, terdapat risiko ia akan berbalik dan bergerak ke arah purata-purata ini. 

Pembalikan ini mungkin berlaku sebelum atau selepas laporan pendapatannya pada Aug 26. Ia juga boleh berlaku selepas syarikat keselamatan siber teratas lain menerbitkan keputusan kewangan mereka.

Carta stok CRWD | Sumber: TradingView

Stok CRWD mungkin mengalami divergensi bearish

Risiko teknikal lain ialah saham ini membentuk corak divergensi bearish. Ini ialah situasi di mana aset menaik sementara penunjuk pengayun utama bergerak ke arah menurun. 

Dalam kes ini, Relative Strength Index (RSI) telah turun daripada paras tinggi 86 ke 68 kini. Selain itu, Percentage Price Oscillator (PPO) membentuk cross bearish dan masih menunjukkan arah menurun. Dalam kebanyakan kes, aset biasanya berundur selepas membentuk divergensi bearish.

Carta stok CRWD | Sumber: TradingView

CrowdStrike dinilai terlalu tinggi

Sementara itu, data menunjukkan CrowdStrike adalah syarikat yang dinilai terlalu tinggi. Data SeekingAlpha menunjukkan syarikat mempunyai nisbah P/E hadapan sebanyak 152, lebih tinggi daripada median sektor teknologi iaitu 24. 

Dengan metrik pertumbuhannya diambil kira, syarikat mempunyai nisbah PEG hadapan 5.40, yang juga lebih tinggi daripada median sektor 1.3. Gandaan penilaian ini mungkin menerangkan mengapa penganalisis kurang optimistik terhadap syarikat itu.

Data menunjukkan beberapa penganalisis telah menurunkan sasaran mereka baru-baru ini. Rosenblatt Securities menurunkan sasaran daripada $206.25 kepada $206, manakala Needham memotongnya kepada $235. Yi Fu Lee dari Benchmark menurunkan sasaran kepada $230. Walaupun sasaran ini lebih tinggi daripada harga semasa, ia menunjukkan keuntungan marginal dari paras semasa.

Penganalisis menjangka hasil tahunan syarikat meningkat sebanyak 23% kepada $5.9 billion tahun ini, diikuti peningkatan kepada $6.91 billion tahun depan. Syarikat juga terus menunjukkan pertumbuhan keuntungan yang kukuh. Walaupun asas-asas ini kuat, penilaian dan penunjuk teknikal menunjukkan saham berpotensi menghadapi penarikan balik dalam jangka pendek.

READ MORE: Saham CrowdStrike jatuh kerana kekurangan ARR walaupun hasil suku tahunan kukuh