Nikkei 225 memimpin kejatuhan pasaran Asia selepas TSMC gagal memulihkan keyakinan

Saham Asia dibuka rendah pada Jumaat apabila pengunduran global daripada saham semikonduktor mempercepat, menyebabkan pasaran serantau yang beratkan cip terdedah kepada pusingan jualan lagi.

Nikkei 225 Jepun merosot 2.8%, manakala ukuran MSCI bagi saham Asia-Pasifik di luar Jepun turun 0.1%.

Niaga hadapan Nasdaq 100 turun 0.7% dan kontrak S&P 500 susut 0.4%.

Pasaran Korea Selatan ditutup kerana cuti selepas pengawal selia mengumumkan langkah untuk mengekang spekulasi dalam dana saham tunggal berleveraj.

Minyak pula menuju kenaikan mingguan terkuat sejak April apabila serangan semula AS ke atas Iran mengekalkan risiko bekalan pada tahap tinggi.

Perdagangan AI berhadapan penetapan semula jangkaan

Kemerosotan terkini mencerminkan lebih daripada satu laporan keuntungan yang mengecewakan.

Pelabur telah berputar keluar daripada saham semikonduktor dan perkakasan selepas reli separuh pertama yang kuat meninggalkan penilaian bergantung pada pelaksanaan hampir sempurna.

Walaupun kenaikan 77% dalam keuntungan suku tahunan TSMC gagal menstabilkan sektor minggu ini, menguatkan rasa bahawa permintaan AI sudah tercermin dalam harga saham.

Pakar strategi HSBC berkata kebimbangan mengenai kapasiti berlebihan muncul semula, walaupun trend pelaburan dan pendapatan asas kekal menyokong.

Asia amat terdedah kerana pembuat cip mempunyai berat yang besar dalam pasaran termasuk Jepun, Taiwan dan Korea Selatan.

Pengawal selia Seoul telah menghentikan penyenaraian baru ETF berleveraj saham tunggal dan akan meningkatkan deposit minimum yang diperlukan untuk berdagang kepada 30 juta won.

Langkah itu menyusuli turun naik melampau dalam produk yang berkaitan dengan Samsung Electronics dan SK Hynix.

Lonjakan minyak mengekalkan risiko inflasi

Brent naik 0.7% kepada $84.83 setong, meletakkannya dalam landasan untuk keuntungan mingguan lebih 11%. Minyak mentah AS diniagakan hampir $79.50, dengan kenaikan yang serupa untuk minggu ini.

US Central Command berkata ia melengkapkan satu lagi gelombang serangan terhadap sasaran ketenteraan Iran pada Khamis.

Kempen baharu itu telah melebarkan premium risiko di sekitar laluan bekalan Timur Tengah dan meningkatkan kemungkinan kerosakan ke atas infrastruktur tenaga.

Pakar strategi Macquarie, Thierry Wizman, berkata Washington dan Tehran kelihatan semakin jauh daripada kompromi, meninggalkan pasaran terdedah kepada eskalasi lanjut.

Harga minyak yang lebih tinggi juga menyukarkan kelegaan yang dibawa oleh data inflasi pengguna dan pengeluar AS yang lebih lembut minggu ini.

Pedagang telah mengurangkan taruhan pengetatan Fed jangka pendek tetapi masih menetapkan kira-kira 27 mata asas kenaikan menjelang Disember.

Kelemahan yen mendalamkan tekanan terhadap Jepun

Yen bergelut pada sekitar 162.4 berbanding dolar, hampir kepada paras terlemahnya dalam empat dekad, menambah tekanan ke atas aset Jepun.

Menteri Kewangan Satsuki Katayama sekali lagi memberi amaran terhadap pergerakan mata wang yang melampau kerana pedagang kekal berwaspada terhadap campur tangan.

Tokyo juga sedang mempertimbangkan cara untuk menggalakkan Government Pension Investment Fund dan institusi besar lain mengagihkan lebih modal secara domestik.

Ekonom UBS Daiju Aoki berkata jangkaan pemulangan aset ke negara boleh menyokong saham buat sementara dan menurunkan hasil bon kerajaan.

Sokongan itu mungkin terhad jika jangkaan pendapatan melemah.

Bagi pasaran Asia, persoalan segera ialah sama ada penarikan semula sektor cip kekal sebagai penetapan semula penilaian atau berkembang menjadi cabaran yang lebih luas terhadap kitaran pelaburan AI.