Tilray Brands-aandelenprognose: niveaus om in de gaten te houden voorafgaand aan de winstcijfers

Het aandeel Tilray Brands (NASDAQ: TLRY) staat deze week in de schijnwerpers, nu het Canadese cannabis- en alcoholbedrijf zijn financiële resultaten publiceert.

Deze cijfers komen op een moment dat de aandelen zwaar onder vuur liggen. Na een piek van $66 in 2020 is het een penny stock geworden die voor $1,70 wordt verhandeld.

Ook de waardering van Tilray heeft een klap gekregen: van ruim 9,3 miljard dollar in 2021 naar 1,42 miljard dollar nu.

Een meer gediversifieerd bedrijf

Tilray Brands is een van de meest prominente namen in de cannabisindustrie, waar het verschillende merken verkoopt. Hoewel het vooral bekend is om zijn gelijknamige merk, bezit Tilray ook merken als Happy Flower, Aphria, Hexo en Good Supply.

Tilray weet echter dat de cannabisindustrie zeer volatiel en competitief is. Als gevolg hiervan is het management een diversificatiestrategie gestart om ervoor te zorgen dat de cannabisbusiness een klein deel van de business vormt.

Om dat te doen, heeft Tilray Brands verschillende overnames gedaan in de alcoholische drankenindustrie. Het nam acht merken over van AB InBev, het grootste bierbedrijf ter wereld. Enkele van deze merken zijn Shock Top, Blue Point Brewing Company en HiBall Energy. Als onderdeel van de overname nam het bedrijf de brouwerijen, brewpubs en de werknemers over.

Tilray heeft onlangs vier ambachtelijke biermerken overgenomen van Molson Coors, een ander groot Amerikaans bedrijf. Het kocht Atwater Brewery, Revolver Brewing, Terrapin Beer en Hop Valley Brewing. De overname betekent dat Tilray nu jaarlijks meer dan 15 miljoen kratten zal verkopen. Het is ook het grootste ambachtelijke bierbedrijf in verschillende staten geworden.

Winst vooruit

De volgende belangrijke katalysator voor de aandelenkoers van Tilray Brands zullen de aankomende financiële resultaten zijn, die meer inzicht zullen geven in de prestaties van het bedrijf.

Analisten verwachten dat het bedrijf sterke financiële resultaten zal rapporteren, geholpen door zijn drankenbedrijf. De gemiddelde schatting onder analisten is $ 220 miljoen, hoger dan de $ 193 miljoen die het in dezelfde periode vorig jaar verdiende. De lage en hoge schattingen zijn $ 206 miljoen en $ 239 miljoen.

Ondertussen zal de geschatte omzet voor het jaar 16,40% bedragen tot meer dan $918 miljoen, gevolgd door $983 miljoen in 2025. De winst van Tilray heeft de schattingen van analisten echter in de laatste drie opeenvolgende kwartalen gemist.

Tilray's groei is hoger dan die van andere bedrijven in de cannabisindustrie. Zo wordt verwacht dat Innovative Industrial Properties dit jaar met slechts 0,7% zal groeien. Ook de omzet van Curaleaf zal naar verwachting met slechts 3% groeien, terwijl de omzet van Verano met 2,70% zal dalen.

De meest recente kwartaalresultaten lieten zien dat de inkomsten van Tilray Brands met 25% stegen in het vierde kwartaal. Deze groei werd aangestuurd door alle segmenten, waarbij de inkomsten van het cannabissegment met 12% stegen tot $ 71,9 miljoen.

De drankenbusiness bleef ook groeien, met een omzet die steeg tot $ 76,7 miljoen. De jaarlijkse stijging van 137% was te danken aan de overnames. Ook de distributie- en wellness-omzet steeg tot respectievelijk $ 65,6 miljoen en $ 15,7 miljoen.

Deze cijfers betekenen dat Tilray niet langer een pureplay cannabisbedrijf is. In plaats daarvan is het een meer gediversifieerd bedrijf geworden waarvan de zaken waarschijnlijk goed zullen blijven gaan, zelfs als de toekomst van de cannabisbusiness onzeker blijft.

Positief is dat het aandeel Tilray Brands het naar verwachting goed zal doen, met een gemiddeld koersdoel van $ 2,32, ofwel 40% boven het huidige niveau.

Tilray Brands-aandelen hebben een dieptepunt bereikt

TLRY-grafiek van TradingView

De wekelijkse grafiek laat zien dat de TLRY-aandelenkoers de afgelopen maanden in een nauwe bandbreedte heeft gezeten. Sinds juli vorig jaar bevindt het zich in een consolidatiefase.

Het aandeel heeft een sterke steun gevonden op $1,57, waar het sinds augustus niet onder is gekomen. Het is ook onder de 25-weekse en 15-weekse Exponential Moving Averages (EMA) gebleven. De Relative Strength Index (RSI) is onder het neutrale punt van 50 gegaan.

Aan de negatieve kant heeft het aandeel een dalend driehoeksgrafiekpatroon gevormd, wat vaak een bearish teken is. Daarom zal een daling onder de onderkant van de driehoek wijzen op meer neerwaartse beweging, met het volgende punt om in de gaten te houden op $1,00.

Er zal echter meer upside worden bevestigd als het aandeel boven de dalende trendlijn stijgt, die de hoogste swing sinds september vorig jaar verbindt. Deze rebound is mogelijk omdat het bedrijf een short interest van 11% heeft, wat betekent dat er een short squeeze kan plaatsvinden.